در این بخش شما را با تحلیل‌های سرمایه‌گذاری و گزینه‌های مختلف آشنا می‌کنیم تا گزینه‌های مناسبی را برای سرمایه‌گذاری خود انتخاب کنید.

1-1-1

2-1-1

2-1-2

تحلیل‌های سرمایه‌گذاری و گزینه‌های مختلف آن

سرمایه‌گذاری

<p style="text-align:justify;">در جامعه افراد زیادی وجود دارند که می‌خواهند از سرمایه‌های خود درآمد ثابتی داشته باشند. این افراد اکثرا یک نوع سرمایه گذاری می‌شناسند که چنین قابلیتی را داشته باشد. اما باید گفت که برای کسب درآمد ثابت، تنها سرمایه گذاری موجود، بانک نیست. بلکه نوع دیگری از <a href="https://kiandigital.com/investment"><strong>سرمایه گذاری</strong></a> وجود دارد که بازدهی بالاتری نسبت به سپرده بانکی دارد. این گزینه، سرمایه گذاری در صندوق‌های درآمد ثابت است. در ادامه ابتدا به بررسی عایدی سرمایه گذاری در بانک می‌پردازیم.</p><h2 style="text-align:justify;">سپرده بلندمدت چیست؟</h2><p style="text-align:justify;">سپرده به معنی مقدار وجه نقدی است که فرد دارنده، آن را در یک حساب بانکی نزد بانک مشخصی سرمایه گذاری می‌کند تا در ازای آن سود معینی به دست بیاورد. سپرده را معمولا به دو دسته کوتاه مدت و بلندمدت تقسیم می‌کنند. سپرده بلندمدت به وجوهی گفته می‌شود که سپرده گذار، آن را حداقل به مدت یک یا دو سال برداشت نکند. این سپرده‌ها باتوجه به نوع بانک و نوع سرمایه گذاری، نرخ بهره متفاوتی دارند. در کشور ما تعداد زیادی بانک دولتی، بانک خصوصی و موسسات اعتباری وجود دارند. طبق آخرین مصوبه شورای پول و اعتبار، نرخ رسمی سود بانکی بلندمدت یک ساله 16 درصد و دو ساله 18 درصد است. یعنی اگر فردی 10 میلیون تومان وجه نقد در بانک سپرده گذاری کند بعد از یک سال یک میلیون و 600 هزار تومان سود دریافت خواهد کرد و اگر به مدت دو سال سپرده خود را برداشت نکند، به ازای هر سال یک میلیون و 800 هزار تومان سود دریافت می‌کند و جمعا در دوره دو ساله سه میلیون و 600 هزار تومان سود می‌گیرد.</p><div class="postTitleLinkClass" id="98a0cce5-9113-48a7-b8d7-27fb21c07e83" rel="[{&quot;id&quot;:15,&quot;title&quot;:&quot;تفاوت صندوق درآمد ثابت و سپرده بانکی چیست؟&quot;,&quot;slug&quot;:&quot;تفاوت-صندوق-درآمد-ثابت-با-سپرده-بانکی&quot;}]" theme="THEME_ONE"></div><h2 style="text-align:justify;">مزایا و معایب سپرده بلندمدت</h2><p style="text-align:justify;">از مزایای اصلی سپرده گذاری در بانک این است که سرمایه گذار اطمینان دارد قراردادی که با بانک امضا کرده است در موعد مقرر پرداخت خواهد شد. اگر فرد سپرده گذار بخواهد زودتر از موعد سررسید قرارداد بلندمدت با بانک، پول خود را برداشت کند باید بابت این کار جریمه بپردازد. در سیستم بانکی به این جریمه برداشت زودتر از موعد سپرده بانکی، نرخ شکست می‌گویند. نرخ شکست در سپرده‌های بانکی بلندمدت یک ساله و دو ساله بر اساس زمان برداشت سپرده بانکی، متفاوت است. میزان بازدهی سپرده بانکی به خصوص در شرایط تورمی نمی‌تواند قابل توجه به حساب بیاید اما با این حساب نباید فراموش کرد که این بازدهی ریسک خاصی هم ندارد.</p><div class="postTitleLinkClass" id="c015e437-00d2-42a0-845a-76da1617e9d9" rel="[{&quot;id&quot;:1126,&quot;title&quot;:&quot;سرمایه گذاری در بانک یا صندوق درآمد ثابت؟&quot;,&quot;slug&quot;:null}]" theme="THEME_ONE"></div><h2 style="text-align:justify;">نرخ شکست سپرده بلندمدت یک ساله</h2><p style="text-align:justify;">اگر فرد سرمایه گذار در بانک در مدت زمان کمتر از سه ماه اقدام به برداشت از سپرده خود کند 6.5 واحد درصد جریمه خواهد شد و نرخ سود آن در واقع 9.5 درصد خواهد شد. اگر همین فرد در مدت زمان کمتر از شش ماه مانده به مدت موعد سپرده قصد برداشت داشته باشد 2.5 واحد درصد جریمه خواهد شد و نرخ سود وی 13.5 درصد محاسبه خواهد شد.</p><h2 style="text-align:justify;">نرخ شکست سپرده بلندمدت دو ساله</h2><p style="text-align:justify;">نرخ شکست در سپرده بلندمدت یک ساله و دوساله تفاوت دارد. اگر فرد سرمایه گذار در بانک در مدت زمان کمتر از سه ماه اقدام به برداشت از سپرده خود کند 8.5 واحد درصد جریمه خواهد شد و سودش 9.5 درصد محاسبه می‌شود. اگر همین فرد در مدت زمان کمتر از شش ماه مانده به مدت موعد سپرده قصد برداشت داشته باشد نیز 4.5 واحد درصد جریمه خواهد شد و سودش بر اساس 13.5 درصد معامله می‌شود. یک بازه زمانی دیگری برای سپرده‌های بلندمدت دو ساله تعریف شده است که اگر سپرده گذار کمتر از یک سال مانده به موعد مقرر زمان قرارداد بلندمدت با بانک بخواهد سپرده خود را از بانک برداشت نماید، نرخ شکست برای آن 2.5 واحد درصد خواهد بود و سود آن 15.5 درصد حساب می‌شود.</p><div class="postTitleLinkClass" id="e890f4be-cbc0-411f-9645-396eef41a649" rel="[{&quot;id&quot;:181,&quot;title&quot;:&quot;چرا بانک گزینه سرمایه ‌گذاری خوبی نیست؟ / مقایسه تورم ماهانه و سود بانکی&quot;,&quot;slug&quot;:&quot;چرا-بانک-سرمایه-‌گذاری-خوبی-نیست؟-مقا&quot;}]" theme="THEME_ONE"></div><h2 style="text-align:justify;">سپرده کوتاه‌مدت چیست؟</h2><p style="text-align:justify;">سپرده‌هایی که برای کمتر از یک سال در بانک سرمایه گذاری می‌شوند را سپرده کوتاه مدت می‌گویند. سپرده‌های کوتاه مدت شرایط متفاوتی نسبت به سپرده‌های بلندمدت دارند. در سپرده‌های کوتاه‌مدت فرد به آسانی می‌تواند از سپرده خود در آن واحد استفاده نماید. برای محاسبه سود یک ‌ماهه سپرده کوتاه مدت، کمترین مبلغ مانده سپرده در طول ماه مبنای محاسبه سود خواهد بود. سود سپرده ماهانه برای حساب کوتاه مدت به نحوی است که در پایان هر ماه 0.83 درصد به آن بهره تعلق می‌گیرد.</p><div class="postTitleLinkClass" id="38475bf1-7a90-4951-b694-9d8c77db3866" rel="[{&quot;id&quot;:239,&quot;title&quot;:&quot;مقایسه صندوق درآمد ثابت و بانک / چگونه یک سال در سرمایه گذاری جلو بیفتیم؟&quot;,&quot;slug&quot;:&quot;مقایسه-صندوق-درآمد-ثابت-و-بانک&quot;}]" theme="THEME_ONE"></div><h2 style="text-align:justify;">صندوق درآمد ثابت کیان</h2><p style="text-align:justify;">صندوق‌های درآمد ثابت همچون سپرده گذاری در بانک جزو گزینه‌های بسیار کم ریسک به حساب می‌آیند. این صندوق‌ها رقیب جدی بانک‌ها برای پرداخت درآمد ثابت هستند اما بسیاری از افراد جامعه از آن‌ها اطلاع زیادی ندارند. به عنوان مثال <a href="https://kiandigital.com/kian_fixedincome_fund"><strong>صندوق درآمد ثابت کیان </strong></a>برای سرمایه گذاری یک ساله، سود موثر 23 درصد پرداخت می‌کند. این سود اختلاف معناداری با سود بانکی بلندمدت یک ساله که 16 درصد است دارد. ویژگی مثبتی که این صندوق دارد، این است که اگر سرمایه گذار در زمانی قبل از موعد سر رسید بخواهد سرمایه خود را از صندوق خارج کند نرخ شکستی برای آن وجود ندارد و بر اساس قیمت ابطال روزی که می‌خواهد سرمایه خود را برداشت کند، صندوق خریداری شده را ابطال می‌کند. البته این صندوق تقسیم سود ماهانه ندارد بلکه در پایان سررسید مقرر، اصل پول به اضافه 23 درصد سود موثر به سرمایه گذار پرداخت می‌شود.</p><p style="text-align:justify;">ویژگی مثبت دیگری که این صندوق نسبت به سپرده بانکی دارد این است که سرمایه گذار هر زمان که اراده کند می‌تواند به صورت آنلاین به سرمایه گذاری خود اضافه کند و واحد‌های بیشتری از صندوق را خریداری نماید. سرمایه گذار صندوق درآمد ثابت می‌تواند هر لحظه که بخواهد دارایی خود و سبد سرمایه گذاری صندوق را بررسی کند.</p><div class="postTitleLinkClass" id="f7c125d8-5fc8-4ce0-978c-c22cd15061ea" rel="[{&quot;id&quot;:448,&quot;title&quot;:&quot;مقایسه بازدهی بانک و صندوق درآمد ثابت در یک سال اخیر&quot;,&quot;slug&quot;:null}]" theme="THEME_ONE"></div><h2 style="text-align:justify;">صندوق ندای ثابت کیان</h2><p style="text-align:justify;">صندوق ندای ثابت کیان علاوه بر قابلیت پرداخت سود 23 درصد موثر سالانه به سرمایه گذاران، تقسیم سود ماهانه نیز دارد. به این صورت که اگر فرد سرمایه‌گذار تا پایان یک سال سرمایه خود را خارج نکند 23 درصد سود موثر دریافت می‌کند. اما این سود همانند صندوق درآمد ثابت کیان به صورت سالانه است. یعنی اگر سرمایه گذار بخواهد ماه به ماه سود دریافت کند و آن را مجددا سرمایه گذاری نکند، سود سالانه‌اش به 21 درصد خواهد رسید و هر ماه 1.75 درصد سود به وی پرداخت می‌شود. این در حالی است که سود سپرده ماهانه بانک بسیار کمتر از سود ماهانه <a href="https://kiandigital.com/kian_neda_fund"><strong>صندوق ندای ثابت کیان</strong></a> است. سرمایه گذار می‌تواند سود دریافتی ماهانه از صندوق ندای کیان را اگر نیاز نداشته باشد دو مرتبه در صندوق سرمایه گذاری کند و به این ترتیب در بازه یک ساله سودش را به 23 درصد موثر برساند.</p><div class="postTitleLinkClass" id="0b7c36ea-8af5-4168-ba18-ecc34e180b28" rel="[{&quot;id&quot;:448,&quot;title&quot;:&quot;مقایسه بازدهی بانک و صندوق درآمد ثابت در یک سال اخیر&quot;,&quot;slug&quot;:null}]" theme="THEME_ONE"></div><h2 style="text-align:justify;">جمع بندی</h2><p style="text-align:justify;">برای دریافت سود ثابت در ایران دو روش وجود دارد. روش اول سپرده گذاری در بانک است که بر حسب مصوبه شورای پول و اعتبار برای سپرده‌های بلند مدت یک ساله 16 درصد در نظر گرفته شده است. روش دوم سرمایه گذاری در صندوق‌های با درآمد ثابت است. صندوق درآمد ثابت کیان یکی از این صندوق‌ها است که سالانه به سرمایه گذاران خود 23 درصد سود موثر پرداخت می‌کند.</p>

 صندوق درآمد ثابت کیان برای سرمایه گذاری یک ساله، سود موثر 23 درصد پرداخت می‌کند. این سود اختلاف معناداری با سود بانکی بلند مدت یک ساله که 16 درصد است دارد. 

مقایسه بازدهی صندوق های درآمد ثابت و سپرده‌ها

سود سپرده های بانکی چقدر است؟

سپرده های بانکی چقدر سود می‌دهند؟

<p style="text-align:justify;">در هفته‌ای که گذشت بازارهای سرمایه گذاری بازدهی متفاوتی داشتند. در پایان این هفته با انتشار برخی اخبار منفی در خصوص احیای توافق برجام، قیمت دلار کمی بالا رفت. این افزایش روی سایر بازارهای سرمایه گذاری مانند طلا نیز تاثیر گذاشت. در ادامه به بررسی بازدهی بازارهای <a href="https://kiandigital.com/investment"><strong>سرمایه گذاری</strong></a> در هفته جاری می‌پردازیم و پرسودترین بازار را نیز در این شرایط معرفی می‌کنیم.</p><div class="postTitleLinkClass" id="d338982e-99da-4ba8-8089-b5c50c044894" rel="[{&quot;id&quot;:639,&quot;title&quot;:&quot;با صد میلیون تومان در سال 1401 چکار می‌شود کرد؟&quot;,&quot;slug&quot;:null}]" theme="THEME_ONE"></div><h2 style="text-align:justify;">تحولات دلار در هفته اخیر</h2><p style="text-align:justify;">همان طور که گفتیم در پایان این هفته، بهای دلار در بازار آزاد با افزایش قیمت روبرو بود و در پنج‌شنبه به کانال 32 هزار تومان نیز رسید. در پایان پنجشنبه هفته قبل قیمت قیمت هر دلار در بازار آزاد 31 هزار و 730 تومان بود که در پایان این هفته به 32 هزار و 150 تومان رسیده است. به این ترتیب، قیمت دلار در هفته جاری شاهد رشد 1.3 درصدی بوده است. این افزایش قیمت دلار که به دلیل گمانه‌زنی‌های منفی در خصوص احیای برجام رخ داد، موجب رشد قیمت در برخی بازارهای دیگر مانند طلا شد. اگر احیای برجام با مشکلاتی روبرو شود، قیمت دلار در بازار آزاد می‌تواند بالاتر رود ولی در صورت دستیابی به توافق برای احیای برجام، می‌توانیم شاهد افت دلار در بازار آزاد باشیم.</p><h2 style="text-align:justify;">افت بورس با اهرم صنایع کوچک</h2><p style="text-align:justify;">در هفته‌ای که سپری شد، بازار سهام شاهد افت بود. شاخص کل بورس که در پایان هفته گذشته به یک میلیون و 355 هزار واحد کاهش یافته بود، در پایان این هفته در عدد یک میلیون و 346 هزار واحد به کار خود خاتمه داد. این افت در حالی است که در نخستین روز هفته شاخص کل تا یک میلیون و 328 هزار واحد نیز نزول کرده بود. اما در روزهای بعد شاخص کل با رشد همراه شد. با این حساب، هرچند بازده هفتگی بورس منفی می‌شود اما به نظر می‌‍رسد نشانه‌هایی از بهبود وضعیت در این بازار به چشم می‌خورد. در مجموع شاخص کل در این هفته بازدهی منفی 0.6 درصدی را تجربه کرد.</p><div class="postTitleLinkClass" id="f70ef664-04d8-45c5-82eb-fe57eaf79a18" rel="[{&quot;id&quot;:241,&quot;title&quot;:&quot;بهترین روش های سرمایه گذاری با پول کم در سال 1401&quot;,&quot;slug&quot;:&quot;بهترین-گزینه-های-سرمایه-گذاری-با-پول-کم&quot;}]" theme="THEME_ONE"></div><p style="text-align:justify;">از سوی دیگر، شاخص هم وزن که در انتهای هفته گذشته به 395 هزار و 678 واحد رسیده بود، در انتهای این هفته به 392 هزار و 498 واحد افت کرد. به این ترتیب شاخص هم وزن در این هفته شاهد افت 0.8 درصدی بود. البته شاخص هم وزن نیز مانند شاخص کل در نخستین روز هفته با افت همراه بود و در بقیه این هفته رشد کرد. با این حال بازده هفتگی شاخص هم وزن هم منفی ماند. با توجه به مقدار افت شاخص هم وزن و شاخص کل، به نظر می‌رسد در این هفته شرکت‌های بزرگ بورسی در مقایسه با شرکت‌های کوچک کمتر افت قیمت داشتند.</p><h2 style="text-align:justify;">رشد سکه با اهرم دلاری</h2><p style="text-align:justify;">در هفته‌ای که سپری شد، قیمت طلا در بازار داخلی سمت و سوی دوگانه‌ای داشت. قیمت هر گرم طلای 18 عیار در بازار داخلی در هفته اول مهر ماه 2500 تومان کاهش یافت و به یک میلیون و 330 هزار تومان افت کرد. در واقع، طلای گرمی در طول این هفته 0.2 درصد افت داشته است. این در حالی است که قیمت هر سکه امامی در بازار داخلی در این هفته با افزایش قیمت روبرو بود. هر سکه امامی با افزایش قیمت 265 هزار تومانی در مقایسه با هفته قبل به 14 میلیون و 605 هزار تومان رسیده است. به این ترتیب، قیمت هر سکه در این هفته شاهد رشد 1.8 درصدی بوده است. این افزایش قیمت در شرایطی صورت می‌گیرد که قیمت جهانی طلا نیز در این هفته با کاهش قیمت روبرو بود. در 7 روز اخیر، قیمت هر اونس طلا در بازارهای بین‌المللی 11 دلار افت کرد و به 1660 دلار رسید. در واقع، قیمت جهانی فلز زرد در این هفته 0.7 درصد کاهش یافته است.</p><div class="postTitleLinkClass" id="13fb65cf-817c-4915-8a7c-b8d39318fdf5" rel="[{&quot;id&quot;:570,&quot;title&quot;:&quot;صندوق سرمایه‌گذاری طلا چیست و چگونه در بورس طلا بخریم؟&quot;,&quot;slug&quot;:null}]" theme="THEME_ONE"></div><h2 style="text-align:justify;">جمع‌بندی: پرسودترین بازار سرمایه گذاری هفته اول مهر 1401</h2><p style="text-align:justify;">در این مطلب بازدهی بازارهای سرمایه گذاری مختلف را در هفته اول مهر ماه 1401 بررسی کردیم. همان طور که دیده می‌شود در این هفته سکه امامی در صدر بازدهی بازارها قرار گرفته است. مهمترین نکته‌ای که در این روزهای بازارها مورد توجه قرار دارد این است که احیای برجام در نهایت عملی می‌شود یا خیر. در صورتی که احیای برجام صورت گیرد، قیمت دلار می‌تواند حداقل در کوتاه‌مدت کنترل شود و این موضوع روی قیمت برخی دارایی‌ها مانند طلا نیز تاثیر می‌گذارد. در چنین شرایطی صندوق‌های درآمد ثابت مانند <a href="https://kiandigital.com/kian_fixedincome_fund"><strong>صندوق درآمد ثابت کیان </strong></a>یا <a href="https://kiandigital.com/kian_neda_fund"><strong>صندوق ندای ثابت کیان</strong></a> جزو بهترین گزینه‌های سرمایه گذاری خواهند بود. این در حالی است که اگر احیای برجام صورت نگیرد، قیمت دلار در بازار آزاد می‌تواند افزایش پیدا کند و همگام با افزایش تورم انتظاری، قیمت سایر دارایی‌ها نیز افزایش یابد. در این شرایط گزینه‌هایی مانند <a href="https://kiandigital.com/kian_gold_fund"><strong>صندوق سکه طلا کیان</strong></a> می‌توانند گزینه خوبی برای سرمایه گذاری باشند.</p><div class="postTitleLinkClass" id="1dab1d57-4d74-47c1-b9fd-f2ecb28815ad" rel="[{&quot;id&quot;:638,&quot;title&quot;:&quot;صندوق درآمد ثابت چیست؟&quot;,&quot;slug&quot;:null}]" theme="THEME_ONE"></div><p style="text-align:justify;">با توجه به آنچه گفته شد، بهتر است اصل متنوع‌سازی را در سرمایه گذاری رعایت کرد. طبق این اصل، بهتر است بسته به میزان ریسک‌پذیری یا ریسک‌گریزی‌تان بخشی از دارایی خود را در گزینه‌ای مانند صندوق‌های درآمد ثابت قرار دهید که ریسک خاصی ندارند. بخش دیگری از دارایی خود را نیز در صندوق سکه طلا یا برخی سهام منتخب که ریسک بالاتری دارند، قرار دهید. در این صورت برای هر دو اتفاق ممکن یعنی احیا یا عدم احیای برجام تا حدود معقولی آماده خواهید شد. برای این که سهم دارایی تخصیص داده شده به صندوق درآمد ثابت یا طلا را مشخص کنید و میزان ریسک‌پذیری یا ریسک‌گریزی خود را بدانید، می‌توانید از <a href="https://kiandigital.com/risk_evaluation"><strong>سنجش ریسک‌پذیری</strong></a> استفاده کنید.</p>

در صورت احیای برجام، قیمت دلار می‌تواند افت کرده و برخی دارایی‌ها نیز افت کنند. این در حالی است که عدم احیای برجام، می‌تواند قیمت دارایی‌ها را افزایش دهد. 

پرسودترین بازار هفته اول مهر 1401

<p style="text-align:justify;">یکی از مفاهیمی که به ویژه در بانکداری بسیار مورد استفاده قرار می‌گیرد، مفهوم سرمایه پایه است. در حقیقت سرمایه پایه به معنی سرمایه‌ای است که یک موسسه نزد دولت ثبت کرده است. گاهی وقت‌ها به سرمایه پایه «سرمایه اولیه» نیز گفته می‌شود. در این مطلب بیشتر به این موضوع و اهمیت آن خواهیم پرداخت.</p><h2 style="text-align:justify;">سرمایه پایه چیست؟</h2><p style="text-align:justify;">بر اساس تعریف مصوب شورای پول و اعتبار در سال 1382، سرمایه پایه بانک‌ها و موسسات اعتباری برابر است با مجموع سرمایه اصلی و سرمایه تکمیلی آنها پس از کسور لازم. سرمایه اصلی شامل سرمایه پرداخت شده، اندوخته قانونی، سایر اندوخته‌ها، صرف سهام و سود انباشته است. سرمایه تکمیلی نیز شامل ذخایر مطالبات مشکوک‎الوصول عمومی، اندوخته یا ذخیره تجدید ارزیابی دارایی‌های ثابت و اندوخته ناشی از تجدید ارزیابی سهام است. اگر بانکی زیان انباشته داشته باشد، مبلغ آن از سرمایه اصلی کم می‌شود. علاوه بر این، اگر بانک یا موسسه اعتباری در بانک یا موسسه اعتباری دیگری سرمایه‌گذاری کرده باشد، از مبلغ سرمایه پایه کسر می‌شود.</p><h2 style="text-align:justify;">چرا سرمایه پایه اهمیت دارد؟</h2><p style="text-align:justify;">سرمایه پایه یکی از مهمترین مواردی است که برای سنجش وضعیت مالی بانک‌ها مورد استفاده قرار می‌گیرد. در واقع سرمایه پایه می‌تواند به شما کمک کند تا به طور کلی شناختی از وضعیت مالی یک بانک به دست بیاورید. سرمایه پایه در واقع نقش نوعی حفاظ را برای سهامداران و سپرده‌گذاران ایفا می‌کند. بانکی که سرمایه پایه مناسب و خوبی داشته باشد، می‌تواند در برابر ریسک‌های موجود مقاوم بماند و به همین دلیل هم از قابلیت اعتماد و اطمینان بیشتری برخوردار است. بانک‌ها برای این که ریسک خود را مدیریت کنند، همواره باید تناسبی میان سرمایه‌شان و خطراتی که برای دارایی‌های آنها وجود دارد، رعایت نمایند.</p><div class="postTitleLinkClass" id="586227ad-e29e-42b0-8f6b-2ff2060fa548" rel="[{&quot;id&quot;:15,&quot;title&quot;:&quot;تفاوت صندوق درآمد ثابت و سپرده بانکی چیست؟&quot;,&quot;slug&quot;:&quot;تفاوت-صندوق-درآمد-ثابت-با-سپرده-بانکی&quot;}]" theme="THEME_ONE"></div><h2 style="text-align:justify;">نسبت کفایت سرمایه و اهمیت آن</h2><p style="text-align:justify;">از جمله مسائل مهم در صنعت بانكداري، احتمال ورشكستگي و ناتواني بانكها در انجام تعهدات مالي ايجاد شده است. با دور شدن نظام بانكي از فضاي امن فعالیت، این مساله پدیدار شده و بانكها را با چالشي بزرگ در زمينه ادامه فعاليت‌هاي خود روبه رو کرده است. در اين راستا، اولين و مهمترين عاملي كه مي‌تواند بانك‌ها را در مقابل خطرهاي ناشي از ورشكستگي و ناتواني مصون سازد، وجود عامل نسبت كفايت سرمايه به داراييهاي بانك است. نسبت كفايت سرمايه حاصل تقسيم سرمايه پايه شامل سرمايه اصلي (سرمايه ثبت شده، سود انباشته، اندوخته قانوني، سهام و ساير اندوخته‌ها) و سرمايه تكميلي بر مجموع دارايي‌هاي بانک است.</p><p style="text-align:justify;">نسبت كفايت سرمايه يك شاخص كليدي در تحليل وضعيت بانك به شمار مي‌رود كه با توجه به آن مي‌توان متوجه شد كه دارايي‌هاي بانك تا چه حد در سبد مناسبي سرمايه‌گذاري شده و از لحاظ ريسك و به كارگيري سرمايه در دارايي‌هاي مختلف از وضعيت مناسبي برخوردار است.</p><p style="text-align:justify;">از طرف ديگر، فعالیت صحیح بانکی و تداوم بقای بانکها نيازمند نگرش و اقدامات بسيار جدي‌تري در زمينه بدست آوردن شاخص‌هاي مطلوب فعاليت است. به همین منظور، نسبت كفايت سرمايه اهميت به مراتب بيشتري براي سهامداران و ساير سرمايه‌گذاران بانكي دارد.</p><p style="text-align:justify;">یکی از کاربردهای مهمی که سرمایه پایه دارد این است که با استفاده از آن نسبت کفایت سرمایه را مشخص می‌کنند. برای این کار، سرمایه پایه را بر مجموع دارایی‌های موزون شده به ریسک بانک تقسیم می‌نمایند و عدد حاصل را در صد ضرب می‌کنند. این عدد که برحسب درصد به دست آمده کاربرد زیادی برای شناخت کیفیت و ریسک‌پذیری یک بانک دارد. در دنیا کمیته بازل (بال هم به آن گفته می‌شود) سوئیس این نرخ را برای بانک‌ها 8 درصد اعلام کرده بود. البته در نشست بعدی این کمیته نسبت کفایت به سرمایه 12 درصد اعلام شد. اما شاید برایتان این سوال مطرح شود که کمیته بازل چیست؟</p><div class="postTitleLinkClass" id="f3cf39b4-ce3c-4246-b149-c402669add8d" rel="[{&quot;id&quot;:638,&quot;title&quot;:&quot;صندوق درآمد ثابت چیست؟&quot;,&quot;slug&quot;:null}]" theme="THEME_ONE"></div><h2 style="text-align:justify;">آشنایی با کمیته بازل</h2><p style="text-align:justify;">کمیته بازل را می‌توان بالاترین نهاد بین‌المللی دانست که فعالیت آن نظارت بانکی است. این کمیته از نمایندگان عالی‌رتبه بانک‌های مرکزی کشورهایی مانند آلمان، فرانسه، ایتالیا، آمریکا، انگلستان، کانادا، ژاپن، سوییس، سوئد و لوکزامبورگ تشکیل شده است. به طور معمول این کمیته هر سه ماه یک جلسه تشکیل می‌دهد و از آنجا که دفتر آن در شهر بازل سوییس قرار دارد، به آن کمیته بازل می‌گویند.</p><h2 style="text-align:justify;">وضعیت ریسک بانک‌های ایرانی</h2><p style="text-align:justify;">در ایران اغلب بانک‌ها نسبت کفایت سرمایه را رعایت نمی‌کنند. اگر به سامانه کدال مراجعه نمایید و نسبت کفایت سرمایه را برای بانک‌ها در صورت‌های مالی آنها بررسی کنید، خواهید دید تنها 4 بانک خصوصی و یک بانک دولتی نسبت 8 درصدی کفایت سرمایه را رعایت می‌کنند. این موضوع نشان دهنده این است که برخلاف آنچه مردم فکر می‌کنند، بانک‌ها نیز چندان بدون ریسک نیستند. دقت در انتخاب بانک و موسسه اعتباری مناسب برای سپرده‌گذاری از این رو اهمیت دارد.</p><div class="postTitleLinkClass" id="5ff7690b-f2b6-4f7e-a26e-eb85687e43a9" rel="[{&quot;id&quot;:714,&quot;title&quot;:&quot;سرمایه‌گذاری در بانک‌ها چقدر مطمئن است؟&quot;,&quot;slug&quot;:&quot;سرمایه‌گذاری-در-بانک‌ها-چقدر-مطمئن-است&quot;}]" theme="THEME_ONE"></div><h2 style="text-align:justify;">سرمایه پایه و نقش مهم آن در تعیین سقف وام</h2><p style="text-align:justify;">یکی از مهمترین موضوعاتی که به سرمایه پایه مرتبط می‌شود بحث سقف تسهیلات است. بر اساس ضوابط سیاستی- نظارتی شبکه بانکی کشور که در سال 1388 اعلام شد، حداکثر مجموع تسهیلات و تعهداتی که به هر ذی‌نفع واحد در واحدهای تولیدی می‌رسد 15 درصد سرمایه پایه و برای واحدهای غیرتولیدی 10 درصد سرمایه پایه است.</p><h2 style="text-align:justify;">جمع‌بندی</h2><p style="text-align:justify;">بسیاری از سرمایه‌گذاران و سپرده‌گذاران با مفهوم سرمایه پایه و کفایت سرمایه آشنا نیستند و خیلی ساده در موسسات یا بانک‌هایی <a href="https://kiandigital.com/investment">سرمایه‌گذاری</a> می‌کنند که فاقد استانداردهای لازم بوده و پرریسک محسوب می‌شوند. به همین جهت است که آشنایی با این مفاهیم مهم است زیرا در صورتی که بانک‌ها دچار مشکل شوند، دسترسی به سرمایه و سپرده مشتریان چندان راحت نخواهد بود. در نهایت توصیه عموم کارشناسان بر این است که پیش از سپرده‌گذاری در هر نوع گزینه سرمایه‌گذاری، از میزان کم‌ریسک بودن آن و قابلیت اعتماد آن اطمینان حاصل کنید. البته خوب است این اطمینان را از بررسی وضعیت مالی و صورت مالی یک موسسه یا بانک کسب کنید تا نمای ظاهری آن.</p><div class="raw-html-embed">
      <style>
        .faq-input {
          position: absolute;
          opacity: 0;
          z-index: -1;
        }
      
        .faq-tabs {
          overflow: hidden;
          text-align: right;
          direction: rtl;
        }
      
        .faq-tab {
          width: 100%;
          overflow: hidden;
          border-bottom: 1px solid #d9d9d9;
        }

        .faq-tab-label {
          display: inline-block;
          width: 100%;
          background-color: #fff;
          color: rgba(0,0,0,.85);
          padding: 12px 12px 12px 32px;
          border: none;
          text-align: right;
          outline: none;
          font-size: 15px;
          cursor: pointer;
          position: relative;
        }
      
        .faq-tab-content {
          max-height: 0;
          padding: 0 1em;
          line-height: 28px;
          font-size: 15px;
          transition: all 0.2s;
          color: #6b6b6b;
        }
      
        .faq-input:checked + .faq-tab-label .faq-icon {
          transform: rotate(90deg);
        }

        .faq-input:checked ~ .faq-tab-content {
          max-height: 100vh;
          padding: 0 24px 12px 12px;
        }
      
        .faq-icon-container {
          position: absolute;
          top: 12px;
          left: 13px;
        }
      
        .faq-icon {
          float: left;
          transition: 0.2s;
          color: #0087e0;
          font-size: 12px;
          margin-top: 5px;
        }
      </style>

      <div class="faq-tabs" itemscope="" itemtype="https://schema.org/FAQPage">
        <div class="faq-tab" itemscope="" itemprop="mainEntity" itemtype="https://schema.org/Question">
          <input class="faq-input" type="checkbox" id="7e027897-0654-4a2c-88af-26f262ca57ca">
          <label class="faq-tab-label" for="7e027897-0654-4a2c-88af-26f262ca57ca">
            <span itemprop="name">سرمایه پایه چیست؟</span>
            <span class="faq-icon-container">
              <i class="faq-icon">
                <svg viewBox="64 64 896 896" class="" data-icon="right" width="1em" height="1em" fill="currentColor" aria-hidden="true" focusable="false">
                  <path d="M765.7 486.8L314.9 134.7A7.97 7.97 0 0 0 302 141v77.3c0 4.9 2.3 9.6 6.1 12.6l360 281.1-360 281.1c-3.9 3-6.1 7.7-6.1 12.6V883c0 6.7 7.7 10.4 12.9 6.3l450.8-352.1a31.96 31.96 0 0 0 0-50.4z"></path>
                </svg>
              </i>
            </span>
          </label>
          <div class="faq-tab-content" itemscope="" itemprop="acceptedAnswer" itemtype="https://schema.org/Answer">
            <span itemprop="text">سرمایه پایه بانک‌ها و موسسات اعتباری برابر است با مجموع سرمایه اصلی و سرمایه تکمیلی آنها پس از کسور لازم. </span>
          </div>
        </div> <div class="faq-tab" itemscope="" itemprop="mainEntity" itemtype="https://schema.org/Question">
          <input class="faq-input" type="checkbox" id="d55d1da1-b6c8-4259-8d5d-8df89fb1b405">
          <label class="faq-tab-label" for="d55d1da1-b6c8-4259-8d5d-8df89fb1b405">
            <span itemprop="name">چرا سرمایه پایه اهمیت دارد؟</span>
            <span class="faq-icon-container">
              <i class="faq-icon">
                <svg viewBox="64 64 896 896" class="" data-icon="right" width="1em" height="1em" fill="currentColor" aria-hidden="true" focusable="false">
                  <path d="M765.7 486.8L314.9 134.7A7.97 7.97 0 0 0 302 141v77.3c0 4.9 2.3 9.6 6.1 12.6l360 281.1-360 281.1c-3.9 3-6.1 7.7-6.1 12.6V883c0 6.7 7.7 10.4 12.9 6.3l450.8-352.1a31.96 31.96 0 0 0 0-50.4z"></path>
                </svg>
              </i>
            </span>
          </label>
          <div class="faq-tab-content" itemscope="" itemprop="acceptedAnswer" itemtype="https://schema.org/Answer">
            <span itemprop="text">سرمایه پایه یکی از مهمترین مواردی است که برای سنجش وضعیت مالی بانک‌ها مورد استفاده قرار می‌گیرد. در واقع سرمایه پایه می‌تواند به شما کمک کند تا به طور کلی شناختی از وضعیت مالی یک بانک به دست بیاورید. سرمایه پایه در واقع نقش نوعی حفاظ را برای سهامداران و سپرده‌گذاران ایفا می‌کند. بانکی که سرمایه پایه مناسب و خوبی داشته باشد، می‌تواند در برابر ریسک‌های موجود مقاوم بماند و به همین دلیل هم از قابلیت اعتماد و اطمینان بیشتری برخوردار است. بانک‌ها برای این که ریسک خود را مدیریت کنند، همواره باید تناسبی میان سرمایه‌شان و خطراتی که برای دارایی‌های آنها وجود دارد، رعایت نمایند.</span>
          </div>
        </div>
      </div>
    </div>

مهمترین کاربرد سرمایه پایه دانستن نسبت کفایت سرمایه است. در این صورت می‌توان میزان ریسک‌پذیری بانک‌ها را مقایسه کرد تا در جای نامناسبی سرمایه‌گذاری نکنیم.

همه چیز در مورد سرمایه پایه و اهمیت آن

سرمایه پایه چیست و چرا اهمیت دارد؟

<p style="text-align:justify;">تازه‌ترین آمار از وضعیت تورم در کشور نشان می‌دهد سطح عمومی قیمت‌ها در شهریور ماه نسبت به ماه قبل رشد کرده است. تورم در آخرین ماه تابستان به 2.2 درصد رسیده است. تورم نقطه‌ای نیز در شهریور ماه 49.7 درصد است. یعنی قیمت کالاها و خدمات در شهریور ماه امسال به طور متوسط حدود 50 درصد نسبت به شهریور سال قبل گران‌تر شده است. با این حساب، میزان تورم در نیمه اول سال 1401 تاکنون به 30.9 درصد رسیده است. این مقدار تورم چشمگیر است و اهمیت <a href="https://kiandigital.com/investment"><strong>سرمایه گذاری</strong></a> را بیش از پیش نشان می‌دهد. اما بازارها در نیمه اول سال چه میزان بازدهی ثبت کردند؟ در ادامه به بررسی تحولات بازارها در هفته‌ای که گذشت می‌پردازیم و کارنامه بازارهای سرمایه گذاری را در این بازه 6 ماهه بررسی خواهیم کرد.</p><div class="postTitleLinkClass" id="38e4bef9-5fec-45f5-abe4-249260588241" rel="[{&quot;id&quot;:241,&quot;title&quot;:&quot;بهترین روش های سرمایه گذاری با پول کم در سال 1401&quot;,&quot;slug&quot;:&quot;بهترین-گزینه-های-سرمایه-گذاری-با-پول-کم&quot;}]" theme="THEME_ONE"></div><h2 style="text-align:justify;">تحولات دلار در نیمه اول سال</h2><p style="text-align:justify;">در نیمه اول سال 1401 قیمت دلار در بازار آزاد رشد زیادی داشته است. در انتهای سال 1400 قیمت هر دلار در بازار آزاد حدودا 26 هزار و 260 تومان بود. در این مدت، بسته به خبرهای مثبت و منفی برجامی قیمت دلار در بازار آزاد بالا و پایین رفت. در مرداد ماه، پس از اخبار مثبتی که در خصوص احیای برجام شنیده می‌شد قیمت دلار به زیر 30 هزار تومان رسید و حتی در روزهای پایانی مرداد ماه در لحظاتی به حدود 28 هزار تومان هم افت کرد. با این حال، با دشوار شدن مذاکرات برجامی و انتشار خبرهای منفی در این خصوص، قیمت دلار در شهریور ماه رو به افزایش گذاشت و در پایان ماه به 31 هزار و 730 تومان رسید. به این ترتیب، در شهریور ماه، دلار در طول یک ماه 8.1 درصد رشد داشته است. در نیمه اول سال 1401 نیز بازدهی دلار 20.8 درصد بوده است.</p><p style="text-align:justify;">مهمترین عامل اثرگذار بر آینده دلار وضعیت برجام است. اگر برجام احیا شود، امکان افت قیمت دلار در بازار آزاد وجود دارد. احیای برجام می‌تواند باعث شود نقل و انتقالات مالی ایران و دست یافتن به درآمدهای ارزی حاصل از فروش نفت و سایر موارد بهتر شود و همین موضوع می‌تواند با افزایش دلار موجب کاهش قیمت دلار شود. این در حالی است که عدم احیای برجام به معنای آن است که قیمت دلار امکان افزایش بیشتری هم دارد. به این ترتیب، ریسک دلار و آینده قیمت آن به سرنوشت برجام گره خورده است.</p><div class="postTitleLinkClass" id="b376d41a-3a26-4f0b-a5be-52d0582eb519" rel="[{&quot;id&quot;:639,&quot;title&quot;:&quot;با صد میلیون تومان در سال 1401 چکار می‌شود کرد؟&quot;,&quot;slug&quot;:null}]" theme="THEME_ONE"></div><h2 style="text-align:justify;">ناکامی شاخص کل بورس در نیمه اول 1401</h2><p style="text-align:justify;">بازار سهام در نیمه اول سال روزهای چندان خوبی را پشت سر نگذاشت. البته می‌توان این بازار را به دو دسته شرکت‌های بزرگ و شرکت‌های کوچک تقسیم کرد. شرکت‌های بزرگ بورسی در 6 ماه نخست امسال بازدهی خوبی نداشتند اما شرکت‌های کوچک‌تر موفق‌تر عمل کردند. شاخص کل بازار سهام در انتهای سال 1400 حدود یک میلیون و 367 هزار واحد بود. در فصل بهار شاخص روند صعودی طی کرد و تا نزدیکی 1.6 میلیون واحد هم بالا رفت اما با فرا رسیدن تابستان شاخص کل روند نزولی خود را در پیش گرفت و در نهایت در اواخر شهریور ماه بار دیگر به کانال 1.3 میلیون واحدی بازگشت. شاخص کل در انتهای شهریور در عدد یک میلیون و 355 هزار واحد قرار گرفت و به این ترتیب بازدهی شش ماهه آن 0.9 درصد منفی شد. در شهریور ماه شاخص کل 4.9 درصد افت کرده است.</p><p style="text-align:justify;">این در حالی است که وضعیت شاخص هم وزن تا حدودی متفاوت بوده است. این شاخص که پایان سال 1400 حدود 348 هزار واحد بود، در اواخر اردیبهشت به 449 هزار واحد رسید و شاهد رشد خوبی بود، اما بعد مسیری نزولی را در پیش گرفت. در انتهای شهریور میزان شاخص هم وزن به 395 هزار و 678 واحد رسید که در طول یک ماه 0.4 درصد افت کرده است. کارنامه 6 ماهه شاخص هم وزن نیز نشان می‌دهد شاخص هم وزن در این بازه زمانی شاهد رشد 13.6 درصدی بوده است.</p><div class="postTitleLinkClass" id="f49ae379-8f49-46fa-b782-6abcfbab8551" rel="[{&quot;id&quot;:666,&quot;title&quot;:&quot;صندوق سهامی چیست؟&quot;,&quot;slug&quot;:null}]" theme="THEME_ONE"></div><h2 style="text-align:justify;">کارنامه طلا در 6 ماه اول سال</h2><p style="text-align:justify;">در نیمه اول سال جاری قیمت طلا نیز با افزایش روبرو بوده است. قیمت طلا در بازار داخلی به دو عامل اصلی بستگی دارد، یکی قیمت طلا در بازار جهانی و دیگری قیمت دلار در بازار آزاد که به نوعی نشان دهنده تورم انتظاری در کشور است. قیمت هر سکه امامی در پایان سال 1400 12 میلیون و 408 هزار تومان بود که در پایان شهریور به 14 میلیون و 340 هزار تومان رسید. به این ترتیب، در بازه یک ماهه منتهی به شهریور سکه امامی بازدهی 5.7 درصدی را به ثبت رسانده است. این در حالی است که اگر به قیمت طلا در بازه شش ماهه نگاهی کنیم، خواهیم دید که بازدهی سکه 15.6 درصد بوده است.</p><div class="postTitleLinkClass" id="8e59e7ef-9f26-4c6d-aa85-7549f2d8921b" rel="[{&quot;id&quot;:570,&quot;title&quot;:&quot;صندوق سرمایه‌گذاری طلا چیست و چگونه در بورس طلا بخریم؟&quot;,&quot;slug&quot;:null}]" theme="THEME_ONE"></div><h2 style="text-align:justify;">وضعیت صندوق‌های کیان در سال 1401</h2><p style="text-align:justify;">در بازه شش ماهه سال 1401 <a href="https://kiandigital.com/fund"><strong>صندوق های سرمایه گذاری</strong></a> هم عملکرد متفاوتی داشتند. صندوق‌ها به طور کلی از وضعیت بازارها تاثیر می‌پذیرند. به همین دلیل هم وقتی بازار سهام شرایط نامساعدی داشته باشد، آنها هم رشد قابل توجهی نخواهند داشت بلکه ممکن است تا حدودی بهتر از بازار عمل کنند. هر صندوقی تقریبا شبیه بازاری که بیشتر در آن سرمایه گذاری کرده است، عمل می‌کند. به عنوان مثال، صندوق‌های سهامی بیشتر شبیه بازار سهام، صندوق‌های طلا بیشتر مشابه قیمت سکه و صندوق‌های درآمد ثابت شبیه بانک‌ها عمل می‌کنند. البته صندوق‌ها می‌توانند مزایای بسیار بیشتری داشته باشند و بازدهی بهتری هم کسب کنند.</p><div class="postTitleLinkClass" id="74532de9-095a-4770-815c-2b6ce25d874d" rel="[{&quot;id&quot;:585,&quot;title&quot;:&quot;با 20 میلیون تومان در سال 1401 چکار کنم؟&quot;,&quot;slug&quot;:&quot;سرمایه-گذاری-با-20-میلیون-تومان&quot;}]" theme="THEME_ONE"></div><h3 style="text-align:justify;">صندوق‌های کیان در شهریور 1401 چه بازدهی داشتند؟</h3><p style="text-align:justify;">در همین چارچوب، در شهریور ماه، صندوق آهنگ سهام کیان 1.16 درصد افت داشت که در مقایسه با افت شاخص کل عملکرد بهتری داشته است. صندوق آوای سهام کیان نیز بازده منفی 0.4 درصدی ثبت کرد که بهتر از افت شاخص کل و تقریبا به اندازه افت شاخص هم وزن است. <a href="https://kiandigital.com/kian_index_fund"><strong>صندوق شاخصی هم وزن کیان</strong></a> نیز در شهریور بازدهی 0.2 درصدی را ثبت کرد.</p><p style="text-align:justify;"><a href="https://kiandigital.com/kian_gold_fund"><strong>صندوق سکه طلا کیان</strong></a> نیز در شهریور 5.1 درصد بازدهی داشت. این صندوق مزایای زیادی در مقایسه با خرید طلا و سکه فیزیکی دارد. به عنوان مثال، با خرید صندوق طلا مساله نگهداری حل می‌شود و نگران سرقت یا جعل طلای خریداری شده نیز نیستید.</p><p style="text-align:justify;">از سوی دیگر، <a href="https://kiandigital.com/kian_fixedincome_fund"><strong>صندوق درآمد ثابت کیان</strong></a> در بازه یک ماهه 1.64 درصد عایدی داشته که بالاتر از سود بانکی یکساله است. سود بانکی یک ساله به ازای یک ماه سود 1.36 درصدی می‌دهد اما مشکل نرخ شکست هم دارد. این در حالی است که سود صندوق درآمد ثابت روزشمار نیز هست. <a href="https://kiandigital.com/kian_neda_fund"><strong>صندوق ندای ثابت کیان</strong></a> هم در شهریور ماه 1.76 درصد عایدی داشته است.</p><figure class="image image-style-align-center"><img src="https://blog.kiandigital.com/media/05cf75ff-8c77-490a-846e-3afc6a8481f2_SatSep242022.png"></figure><p> </p><h3 style="text-align:justify;">کارنامه صندوق‌های کیان در نیمه نخست سال 1401</h3><p style="text-align:justify;">حالا اگر به بازدهی صندوق‌های کیان در بازه 6 ماهه نگاهی بیندازیم، خواهیم دید که عملکرد صندوق‌ها مثبت بوده است. <a href="https://kiandigital.com/kian_avayesaham_fund"><strong>صندوق آوای سهام کیان</strong></a> در بازه 6 ماهه 5.4 درصد و <a href="https://kiandigital.com/kian_ahangsaham_fund"><strong>صندوق آهنگ سهام کیان</strong></a> 7.3 درصد بازدهی داشته‌اند که هر دو بهتر از شاخص کل به حساب می‌آیند. از طرفی صندوق سکه طلا کیان در بازه 6 ماهه بازدهی 17.5 درصدی داشته است که باز هم بهتر از رشد سکه امامی فیزیکی بوده است. صندوق درآمد ثابت کیان هم در نیمه نخست سال 10.7 درصد سود عاید سرمایه گذارانش کرده است که حدود 2.5 درصد بالاتر از بازدهی یکساله بانکی در همین مدت است و همان طور که گفتیم مزیت روزشمار بودن و عدم تعلق نرخ شکست را نیز دارد. به عبارت دیگر، به راحتی می‌توانید بدون جریمه شدن پولتان را از صندوق خارج کنید.</p><figure class="image image-style-align-center"><img src="https://blog.kiandigital.com/media/d0db4ce9-524a-4434-b6ae-7954b0365556_SatSep242022.png"></figure><p> </p><h2 style="text-align:justify;">جمع‌بندی</h2><p style="text-align:justify;">در این مطلب به بررسی بازدهی بازارهای سرمایه گذاری مختلف پرداختیم و کارنامه بازارها و صندوق‌های کیان را در نیمه نخست سال 1401 بررسی کردیم. همان طور که مشخص است هیچ بازاری نتوانسته است حریف تورم گسترده شش ماه نخست سال شود. با این حال، برخی بازارها این توانایی را داشته‌اند که تا حدودی سپر بلای تورم شوند و عایدی شما را دست کم تا حدود قابل قبولی در برابر تورم حفظ کنند. به نظر می‌رسد سرنوشت بازارها و احیای برجام به هم بسیار گره خورده است. با این حساب راه درست برای این که هم بتوانید در برابر تورم از دارایی‌های خود حفاظت کنید و هم ریسک بالایی متحمل نشوید، چیست؟ برای این کار ابتدا باید به <a href="https://kiandigital.com/risk_evaluation"><strong>ارزیابی ریسک‌سنجی</strong></a> بپردازید تا از میزان ریسک‌پذیری یا ریسک‌گریزی خود آگاه شوید. پس از آن در چنین شرایطی می‌توانید بخشی از دارایی خود را در صندوق‌های درآمد ثابت معتبری مانند صندوق درآمد ثابت کیان قرار دهید که ریسک خاصی ندارد و بخشی دیگر را در گزینه‌هایی که ارتباط مستقیمی با دلار دارند قرار دهید. به عنوان مثال در صندوق سکه طلا کیان سرمایه گذاری کنید. تعیین میزانی که در هر یک از این گزینه‌ها سرمایه گذاری می‌کنید به میزان ریسک‌پذیری یا ریسک‌گریزی شما بستگی دارد. با این کار در واقع اقدام به متنوع‌سازی سرمایه کرده‌اید و ریسک سرمایه گذاری خود را کم نگه داشته‌اید. همزمان در برابر سناریوهای مختلف نیز آماده شده‌اید.</p>

به نظر می‌رسد سرنوشت بازارها و احیای برجام به هم بسیار گره خورده است. حالا اگر بخواهید از دارایی‌های خود حفاظت کنید و ریسک بالایی هم متحمل نشوید، چه راهی دارید؟

کارنامه 6 ماهه بازارها در 1401

کارنامه بازارها در نیمه اول سال 1401

<p style="text-align:justify;">در هفته‌ای که گذشت، بازارها همچنان چشم انتظار اخبارهای برجامی بودند. در این هفته قیمت دلار نوسان زیادی نداشت و به نظر می‌رسد منتظر اخبار بیشتر است. از سوی دیگر، بورس در این هفته وضعیت مناسبی نداشت و با افت روبرو شد. در ادامه به بررسی بازدهی بازارهای <a href="https://kiandigital.com/investment"><strong>سرمایه گذاری</strong></a> در هفته آخر شهریور می‌پردازیم و پرسودترین بازار این هفته را نیز معرفی می‌کنیم.</p><div class="postTitleLinkClass" id="8c77fab9-d60d-4591-9f4d-19f26ded7945" rel="[{&quot;id&quot;:241,&quot;title&quot;:&quot;بهترین روش های سرمایه گذاری با پول کم در سال 1401&quot;,&quot;slug&quot;:&quot;بهترین-گزینه-های-سرمایه-گذاری-با-پول-کم&quot;}]" theme="THEME_ONE"></div><h2 style="text-align:justify;">تحولات دلار در هفته گذشته</h2><p style="text-align:justify;">در هفته آخر شهریور، قیمت دلار در بازار آزاد تغییرات چندانی نداشت. از مدتی پیش که مذاکرات احیای برجام با مشکل مواجه شد، قیمت دلار وارد کانال 31 هزار تومانی شد و اکنون در میانه این کانال نوسان می‌کند. به نظر می‌رسد تا زمانی که خبر خاصی از احیای برجام نرسد قیمت دلار در همین محدوده باقی بماند. ثابت ماندن نسبی قیمت دلار روی بازارهای دیگر نیز تاثیر گذاشت. در پایان هفته قبل قیمت هر دلار در بازار آزاد 31 هزار و 650 تومان بود که در پایان این هفته به 31 هزار و 730 تومان رسیده است. این به معنای آن است که قیمت دلار در طول این هفته رشد 0.25 درصدی را تجربه کرده یا به عبارتی تقریبا ثابت مانده است. در ادامه به بررسی سایر بازارها و بازدهی آنها در هفته پایانی شهریور 1401 می‌پردازیم.</p><p> </p><h2 style="text-align:justify;">چشم‌انداز بورس در آخرین هفته تابستان</h2><p style="text-align:justify;">در این هفته بورس با افت همراه بود. شاخص کل بازار سهام که در پایان هفته پیش به یک میلیون و 389 هزار واحد رسیده بود، در پایان این هفته حدود 34 هزار واحد افت کرد و به یک میلیون و 355 هزار واحد تنزل کرد. این افت به معنای آن است که در طول یک هفته اخیر شاخص کل بازار 2.4 درصد از ارزش خود را از دست داده است. این عدد کمترین میزان شاخص کل از ابتدای سال 1401 تاکنون محسوب می‌شود. این در حالی است که شاخص هم وزن بازار سهام نیز در این هفته با افت روبرو بود. شاخص هم وزن بازار سهام در پایان هفته پیش در عدد 404 هزار و 890 واحد قرار داشت. با این حال در این هفته روند نزولی طی کرد و در آخر هفته به 395 هزار و 678 واحد رسید. بنابراین، شاخص هم وزن نیز در همین بازه زمانی 2.3 درصد از ارزش خود را از دست داده است.</p><p style="text-align:justify;">به نظر می‌رسد در حال حاضر سایه نااطمینانی روی بازار سهام سنگین شده باشد. مشخص شدن نتیجه احیای مذاکرات می‌تواند تا حدود زیادی سمت و سوی بازار را مشخص کند و روی قیمت برخی سهام اثر قابل توجهی داشته باشد.</p><div class="postTitleLinkClass" id="f4fdb202-1614-4c91-b54a-f65b2ee0b5ec" rel="[{&quot;id&quot;:639,&quot;title&quot;:&quot;با صد میلیون تومان در سال 1401 چکار می‌شود کرد؟&quot;,&quot;slug&quot;:null}]" theme="THEME_ONE"></div><h2 style="text-align:justify;">قیمت طلا در کش و قوس قیمت جهانی و دلار</h2><p style="text-align:justify;">قیمت طلا نیز در این هفته نوسانات مختلفی داشت. از یک سو، قیمت طلای گرمی در این هفته با افزایش روبرو بود و از سوی دیگر، بهای سکه امامی افت کرد. هر گرم طلای 18 عیار که در پایان هفته گذشته به قیمت یک میلیون و 322 هزار تومان معامله می‌شد، در پایان این هفته 9500 تومان افزایش یافت و به قیمت یک میلیون و 332 هزار تومان رسید. به این ترتیب، قیمت هر گرم طلای 18 عیار در این مدت 0.7 درصد رشد داشته است. این در حالی است که قیمت هر سکه امامی در این بازه یک هفته‌ای 150 هزار تومان ارزان‌تر شد و به بهای 14 میلیون و 340 هزار تومان معامله گردید. با این حساب، قیمت هر سکه امامی در هفته پایانی شهریور یک درصد افت داشته است. گران شدن قیمت طلای گرمی تا حدی ناشی از افزایش قیمت جهانی طلا در این هفته نیز هست. بهای هر اونس طلا در بازارهای جهانی در یک هفته اخیر حدود ۹ دلار افزایش یافت و منجر به افزایش نیم درصدی قیمت طلا در دنیا شد.</p><p style="text-align:justify;">قیمت طلا در ایران عموما از دو عامل اثر می‌پذیرد: قیمت دلار و قیمت جهانی طلا. در شرایط فعلی که فدرال رزرو در حال افزایش نرخ بهره آمریکاست، قیمت طلا رشد چندانی نمی‌کند، مگر آن که تنش‌ها بین روسیه و اوکراین و همچنین بین چین و تایوان شدت بگیرد. از سوی دیگر، دشوارتر شدن احیای برجام می‌تواند به معنای رشد دلار و در نتیجه افزایش قیمت سکه و طلا در بازار داخلی باشد.</p><div class="postTitleLinkClass" id="c31d443a-f3c8-4cef-a126-8bede31b0b01" rel="[{&quot;id&quot;:570,&quot;title&quot;:&quot;صندوق سرمایه‌گذاری طلا چیست و چگونه در بورس طلا بخریم؟&quot;,&quot;slug&quot;:null}]" theme="THEME_ONE"></div><h2 style="text-align:justify;">پرسودترین بازار سرمایه گذاری هفته پایانی شهریور</h2><p style="text-align:justify;">در این مطلب به بررسی تحولات بازارهای سرمایه گذاری مختلف پرداختیم و میزان بازدهی هر کدام را نیز ذکر کردیم. از مقایسه آمار و ارقام مربوط به بازدهی بازارها مشخص می‌شود که طلای گرمی بهترین بازدهی را در این هفته به دست آورده است. اما یک نکته مهم در اینجا وجود دارد که نباید فراموش شود. در شرایط فعلی که هنوز تکلیف برجام مشخص نیست و بازارها با نااطمینانی روبرو هستند، ریسک سرمایه گذاری وجود دارد. از طرف دیگر، به دلیل تورم بالای کشور درست نیست سرمایه‌ها را نقد نگه داریم یا در جای نامناسبی سرمایه گذاری کنیم. در این شرایط بهتر است اقدام به متنوع‌سازی سرمایه گذاری کنیم. یعنی بخشی از سرمایه خود را بر حسب میزان ریسک‌پذیری یا ریسک‌گریزی‌مان در صندوق‌های درآمد ثابتی مانند <a href="https://kiandigital.com/kian_fixedincome_fund"><strong>صندوق درآمد ثابت کیان</strong></a> و <a href="https://kiandigital.com/kian_neda_fund"><strong>صندوق ندای ثابت کیان</strong></a> قرار دهیم و بخش دیگری از سرمایه‌مان را در صندوق طلا یا صندوق‌های سهامی بگذاریم. برای شناخت میزان ریسک‌پذیری یا ریسک‌گریزی خود می‌توانید از <a href="https://kiandigital.com/risk_evaluation"><strong>سنجش ریسک‌پذیری</strong></a> استفاده کنید.</p>

در شرایط فعلی که هنوز تکلیف برجام مشخص نیست و بازارها با نااطمینانی روبرو هستند، ریسک سرمایه گذاری وجود دارد.

پرسودترین بازار هفته آخر شهریور

پرسودترین بازار سرمایه گذاری هفته آخر شهریور 1401

<p style="text-align:justify;">هرکدام از ما در طول زندگی خود دست کم یک فرد سیگاری را از نزدیک ملاقات کردیم. هرچقدر اطرافیان او در مورد عوارض بلندمدت مصرف دخانیات، همچون ابتلا به سرطان یا مشکلات تنفسی توضیح بدهند توجه زیادی نخواهد کرد. چرا؟ چون این فرد سیگاری به لذت حال حاضر یا لذت بسیار نزدیک بیشتر از عایدی یا زیان بلندمدت اهمیت می‌دهد. به این سوگیری که گاهی آثار نامناسبی روی زندگی و سرمایه گذاری افراد دارد، سوگیری اکنون گرایی گفته می‌شود. در ادامه ابتدا به توضیح سوگیری اکنون گرایی می‌پردازیم و بعد آثار آن را روی سرمایه گذاری مطرح می‌کنیم.</p><h2 style="text-align:justify;">سوگیری اکنون گرایی چیست؟</h2><p style="text-align:justify;">سوگیری اکنون گرایی به معنای آن است که افراد به عواید و لذت‌هایی که به زمان حال نزدیک‌تر هستند وزن بیشتری می‌دهند. بنابراین، وقتی فرصت انتخاب بین پاداش کوچکتر در لحظه حال و پاداش بزرگتر در آینده به افراد داده می‌شود، آنان تمایل دارند پاداش مربوط به آینده نزدیکتر را انتخاب کنند، حتی با وجودی که ارزش آن کمتر است. </p><div class="postTitleLinkClass" id="a0d7948e-3ff7-4d7e-b3e6-92bf447a3ece" rel="[{&quot;id&quot;:1106,&quot;title&quot;:&quot;سوگیری بدبینی چیست؟&quot;,&quot;slug&quot;:null}]" theme="THEME_ONE"></div><h2 style="text-align:justify;">یک مثال پژوهشی برای سوگیری اکنون گرایی</h2><p style="text-align:justify;">برای سوگیری اکنون گرایی شواهد علمی و پژوهشی نیز وجود دارد. در مطالعه‌ای که در مورد تصمیم گیری برای آینده انجام شد، محققان می‌خواستند دریابند آیا دانشجویان کارشناسی تمایلی به تدریس خصوصی به هم کلاسی‌های خود دارند یا خیر؟ بر اساس یافته‌های آنها، دانشجویان تمایل کمتری برای تدریس کردن به همکلاسی‌های خود در زمان حال دارند ولی بیشتر آن‌ها مایل هستند که متعهد شوند به همکلاسی‌های خود در زمان آینده- در پایان ترم- تدریس کنند. مفهوم این پژوهش این است که افراد کارنکردن در حال حاضر را بیشتر ترجیح می‌دهند و در واقع لذت ناشی از کارنکردن در زمان حال را به کارکردن در آینده همراه با دریافت پول ترجیح می‌دهند.</p><div class="postTitleLinkClass" id="429a15d7-5332-4e11-ad88-5d8200455985" rel="[{&quot;id&quot;:1036,&quot;title&quot;:&quot;سوگیری انتخاب گزینشی چیست؟&quot;,&quot;slug&quot;:&quot;سوگیری-انتخاب-گزینشی&quot;}]" theme="THEME_ONE"></div><h2 style="text-align:justify;">سوگیری اکنون گرایی در سرمایه گذاری</h2><p style="text-align:justify;">همانگونه که گفته شد سوگیری نزدیک بینی به این مفهوم است که افراد لذت حال حاضر را به لذت بیشتر در آینده ترجیح می‌دهند، حتی اگر لدتی که در آینده نزدیک می‌برند کمتر از مطلوبیت آینده آنان باشد. تاثیر این سوگیری را می‌توان در مسائل سرمایه گذاری نیز مشاهده کرد. بسیاری از افراد جامعه هنگامی که درآمدی کسب می‌کنند، سعی می‌کنند از این درآمد خود استفاده کنند و لذت ببرند. اما آن‌ها می‌توانستند درآمد خود را در یک بازار مناسب سرمایه گذاری کنند و با کسب سود و افزایش دارایی آن‌ها، در آینده لذت بیشتری را تجربه نمایند. علاوه بر این، گاهی افراد سودهای کوتاه‌مدت را به گزینه‌های بلندمدت ترجیح می‌دهند. این در حالی است که برخی از بازارها بازدهی بلندمدت بسیار خوبی دارند اما در کوتاه‌مدت ممکن است دچار نوسان باشند. اگر تنها سود کوتاه‌مدت را ملاک قرار دهیم، سود بزرگ آینده را از دست خواهیم داد. بازار سهام یکی از مصادیق این موضوع است. عایدی این بازار در بلندمدت و بازه 5 ساله از هر بازار دیگری بالاتر بوده است اما در کوتاه‌مدت دچار نوسان می‌شود. البته این نکته را هم باید در ذهن داشته باشید که باید برای ورود به این بازار دانش یا اطلاعات کافی داشته باشید. در غیر این صورت بهتر است به صورت غیرمستقیم و از طریق خرید صندوق‌‎های سرمایه گذاری اقدام کنید. سوگیری اکنون گرایی از این دو طریق روی رفتار سرمایه گذاری افراد تاثیر منفی می‌گذارد.</p><div class="postTitleLinkClass" id="a4f14c40-4a55-44d9-9205-ff84049b1c94" rel="[{&quot;id&quot;:954,&quot;title&quot;:&quot;سوگیری لنگر انداختن چطور به سرمایه شما آسیب می‌زند؟&quot;,&quot;slug&quot;:&quot;سوگیری-لنگر-انداختن&quot;}]" theme="THEME_ONE"></div><h2 style="text-align:justify;">سه راه برای غلبه بر سوگیری نزدیک بینی</h2><p style="text-align:justify;">حالا که با سوگیری اکنون گرایی آشنا شدید شاید بخواهید بدانید چطور می‌شود بر آن غلبه کرد. برای این کار سه راه پیش رو دارید که در ادامه به آنها اشاره می‌کنیم.</p><h3 style="text-align:justify;">ترسیم کردن اهداف</h3><p style="text-align:justify;"> قبل از انجام هرکاری باید برنامه داشته باشید. به عنوان مثال، هدف مالی شما چیست؟ به عنوان مثال برای پیش پرداخت خانه پس‌انداز می‌کنید یا خرید خودرو؟ فهمیدن این مسئله که چه چیزی می‌خواهید بسیار آسان است اما برنامه ریزی کردن برای رسیدن به هدف کمی دشوار می‌شود. هنگامی که هدف مالی خود را مشخص کردید، شروع به ایجاد یک نقشه راه کنید که چگونه می‌خواهید برنامه ریزی کنید تا به آن هدف برسید. برای این کار شروع به بررسی کردن هزینه‎های خود کنید و برنامه‌ریزی کنید که هر ماه چقدر می‌خواهید پس‌انداز کنید.</p><div class="postTitleLinkClass" id="35a92a99-2338-4681-9b18-e97cc155d22d" rel="[{&quot;id&quot;:924,&quot;title&quot;:&quot;سوگیری اسنادی چطور سرمایه‌سوزی می‌کند؟&quot;,&quot;slug&quot;:&quot;سوگیری-اسنادی&quot;}]" theme="THEME_ONE"></div><h3 style="text-align:justify;">قبل از خرید دو بار فکر کنید</h3><p style="text-align:justify;">خرید کردن بسیار آسان است مخصوصا اینکه لذت حاصل از آن سریع به دست می‌آید. قبل از اینکه کارت بانکی خود را برای خرید بکشید، با خود فکر کنید آیا این روی هدف مالی من تأثیر می‌گذارد؟ آیا این خرید تا 3 ماه دیگر هدفی را دنبال می‌کند؟ اگر پاسخ به سوال اول بله یا به سوال دوم خیر است، احتمالاً هوشمندانه‌ترین کار این است که کارت خود را در کیف پول خود قرار دهید و از خرید کردن صرف نظر نمایید.</p><h3 style="text-align:justify;">اول به خودت پرداخت کن</h3><p style="text-align:justify;">با تنظیم یک انتقال خودکار به حساب پس اندازتان، از بانکداری خودکار به نفع خود استفاده کنید. به این ترتیب، قبل از اینکه بخواهید در مورد خرج کردن پولتان فکر کنید این پول به حساب دیگر شما منتقل شده است و این هشدار را به شما می‌دهد که این پول باید پس انداز شود نه اینکه صرف خرید‌هایی شود که آن‌ها را لازم ندارید.</p><div class="postTitleLinkClass" id="f9259b10-c437-454a-8d92-2810bc40813e" rel="[{&quot;id&quot;:131,&quot;title&quot;:&quot;چرا در سرمایه‌گذاری «به عقب برنمی‌گردیم»؟/ آشنایی با سوگیری گذشته‌نگر و آثار آن&quot;,&quot;slug&quot;:&quot;سوگیری-گذشته-نگارانه&quot;}]" theme="THEME_ONE"></div><h2 style="text-align:justify;">جمع بندی</h2><p style="text-align:justify;">هر انسانی ممکن است گرفتار سوگیری‌های شناختی شود. یکی از این سوگیری‌ها، سوگیری اکنون گرایی است. این سوگیری باعث می‌شود افراد لذت‌هایی که در نزدیک‌ترین زمان اتفاق می‌افتند را بر لذت‌های بالاتری که در آینده ممکن است کسب کنند، ترجیح دهند. این موضوع می‌تواند روی سرمایه گذاری نیز اثرات منفی داشته باشد. به عنوان مثال مزایای سرمایه گذاری بلندمدت را از بین ببرد و شما را از سود مرکب محروم کند یا مصرف را در سطح بالایی نگه دارد.</p>

سوگیری نزدیک بینی باعث می‌شود افراد لذت‌هایی که در زمان حال اتفاق می‌افتند را بر لذت‌های بالاتری که در آینده ممکن است برای آن‌ها اتفاق بیافتد را ترجیح دهند.

آشنایی با سوگیری اکنون گرایی

سوگیری اکنون گرایی چیست؟

<p style="text-align:justify;">شاید حداقل یک بار این جمله را شنیده باشید که فردی بگوید، اگر این شخص یا شرکت منابع مالی کافی داشت می‌توانست بهتر عمل کند. همیشه در جامعه افرادی هستند که مازاد منابع مالی دارند و از طرفی افراد دیگری نیز هستند که کمبود منابع مالی دارند. اگر روشی باشد که کسانی که مازاد منابع دارند وجوه نقدی خود را در اختیار افرادی قرار بدهند که کمبود منابع دارند، چرخ اقتصاد بهتر خواهد چرخید. زیرا منابع مازاد در جاهایی که به آن‌ها نیاز است به کار گرفته خواهند شد و از بیکاری منابع جلوگیری می‌شود. در ادامه ابتدا به بررسی تعریف تامین مالی می‌پردازیم و به انواع روش تامین مالی اشاره می‌کنیم.</p><h2 style="text-align:justify;">تامین مالی چیست؟</h2><p style="text-align:justify;">تامین مالی به فرآیند تامین سرمایه موردنیاز برای فعالیت‌های کسب‌وکار، خرید تجهیزات و سرمایه‌گذاری گفته می‌شود. تامین مالی در هر نظام اقتصادی حیاتی است و این امکان را به شرکت‌ها می‌دهد تا محصولات موردنیاز خود را خریداری و تامین کنند. تامین مالی برای ایجاد، توسعه و افزایش سودآوری کسب‌وکار امری ضروری محسوب می‌شود. انواع روش تامین مالی شرکت‌ها عموما به دو صورت کلی تقسیم‌بندی می‌شود: تامین مالی از طریق منابع داخلی و تامین مالی از طریق منابع خارجی.</p><div class="postTitleLinkClass" id="1dc4cd5b-5336-431b-8b23-bde5e3d2c7c4" rel="[{&quot;id&quot;:1090,&quot;title&quot;:&quot;آشنایی با ریسک مالی و انواع آن&quot;,&quot;slug&quot;:&quot;ریسک-مالی&quot;}]" theme="THEME_ONE"></div><h2 style="text-align:justify;">تامین مالی از طریق منابع داخلی شرکت</h2><h3 style="text-align:justify;">فروش دارایی</h3><p style="text-align:justify;">گفتیم که تامین مالی روش‌های مختلفی دارد. یکی از روش‌هایی که شرکت‌ها برای کمبود منابع مالی خود استفاده می‌کنند از طریق فروش دارایی‌هایی است که شرکت ممکن است به آن‌ها نیاز نداشته باشد. مثلا شرکتی به منظور تامین مالی برخی از قطعات مورد نیاز برای خط تولید جدید مجبور می‌شود اقدام به فروش زمین یا ساختمان‌هایی کند که تحت مالکیت شرکت هستند اما شرکت به آن‌ها نیاز ندارد.</p><div class="postTitleLinkClass" id="0651106b-fbc8-469f-a352-1bb9f6633bc0" rel="[{&quot;id&quot;:1045,&quot;title&quot;:&quot;سال مالی چیست؟&quot;,&quot;slug&quot;:&quot;سال-مالی&quot;}]" theme="THEME_ONE"></div><h3 style="text-align:justify;">صرف سهام</h3><p style="text-align:justify;">دومین روش تامین مالی یک شرکت صرف سهام است. در این روش شرکت اقدام به فروش درصد مشخصی از سهام شرکت می‌کند که تحت مالکیت شرکت قرار دارد. تامین سرمایه از راه صرف سهام به این صورت است که شرکت به جای فروش سهام به قیمت اسمی اقدام به فروش سهام به قیمت بازاری سهام خواهد کرد. در این روش مابه التفاوت قیمت اسمی سهم و قیمت بازاری آن به حساب اندوخته منتقل می‌شود.</p><div class="postTitleLinkClass" id="ec48840c-8c0e-4034-8d12-7118a9efc55f" rel="[{&quot;id&quot;:1005,&quot;title&quot;:&quot;مالی رفتاری چیست؟&quot;,&quot;slug&quot;:&quot;مالی-رفتاری-چیست&quot;}]" theme="THEME_ONE"></div><h3 style="text-align:justify;">سود انباشته</h3><p style="text-align:justify;">طبق قانون تجارت کشور همه‌ی شرکت‌ها موظف هستند که در پایان سال مالی مقداری از سود کسب شده را به عنوان سود انباشته ذخیره کنند. این سود انباشته می‌تواند در مواقعی که شرکت به سرمایه نیاز دارد مورد استفاده قرار گیرد. در نتیجه اگر این سود انباشته در حد مناسبی باشد شرکت می‌تواند از طریق آن افزایش سرمایه یا به عبارتی تامین مالی خود را انجام دهد.</p><div class="postTitleLinkClass" id="b44baa6a-97e4-4038-8aba-553147a91ed8" rel="[{&quot;id&quot;:994,&quot;title&quot;:&quot;اثر شترمرغ چیست و چه اثری در بازارهای مالی دارد؟&quot;,&quot;slug&quot;:&quot;اثر-شترمرغ-چیست&quot;}]" theme="THEME_ONE"></div><h3 style="text-align:justify;">آورده نقدی</h3><p style="text-align:justify;">هرگاه شرکت سود انباشته مناسبی نداشته باشد و بخواهد از طریق منابع مالی داخلی اقدام به افزایش سرمایه کند، از آورده نقدی سهامداران استفاده خواهد کرد. در این روش شرکت اقدام به تعریف اوراقی به نام حق تقدم سهام خواهد کرد. در این روش اوراق حق تقدم سهام در اختیار سهامداران فعلی قرار می‌گیرد و آن‌ها می‌توانند از طریق پرداخت مبلغ اوراق مالک آن شوند یا اینکه حق تقدم خود را بفروشند. این کار نیز یکی از انواع روش تامین مالی به حساب می‌آید.</p><h2 style="text-align:justify;">تامین مالی از طریق منابع خارج از شرکت</h2><h3 style="text-align:justify;">بانک‌ها و موسسات داخلی</h3><p style="text-align:justify;">استفاده از تسهیلات بانکی توسط شرکت‌ها یکی از انواع روش های تامین منابع مالی است. در این روش شرکت پذیرنده تسهیلات با قرار دادن وثیقه نزد بانک‌های مجاز به پرداخت تسهیلات، اقدام به دریافت تسهیلات خواهد کرد. شرکت با استفاده از این تسهیلات کمبود سرمایه خود برای توسعه شرکت یا سرمایه در گردش خود را بر طرف می‌کند.</p><div class="postTitleLinkClass" id="1e2f79c8-30bf-4d33-9f38-70fb41432f45" rel="[{&quot;id&quot;:899,&quot;title&quot;:&quot;هوش مالی چیست؟&quot;,&quot;slug&quot;:&quot;هوش-مالی&quot;}]" theme="THEME_ONE"></div><h3 style="text-align:justify;">بانک‌ها و موسسات خارجی</h3><p style="text-align:justify;">تا اینجا به برخی از انواع روش تامین مالی اشاره کردیم. این روش‌ها عمدتا داخلی بودند. با این حال، برخی از شرکت‌ها هستند که می‌توانند از کشورهای دیگر سرمایه جذب کنند. جذب سرمایه از خارج از کشور همانند دریافت تسهیلات از بانک‌های داخلی برای شرکت است. با این تفاوت که برخی از شرکت‌ها برای جذب سرمایه‌های بالا اقدام به دریافت تسهیلات خارجی می‌کنند. البته این روش در حال حاضر و با توجه به مشکلات سرمایه گذاری خارجی در ایران و نقل و انتقالات بانکی و مالی دچار مشکل شده است.</p><div class="postTitleLinkClass" id="4d984470-f92f-46ed-862c-8396a268a255" rel="[{&quot;id&quot;:1007,&quot;title&quot;:&quot;اثر پروانه‌ای در دنیای مالی چیست؟&quot;,&quot;slug&quot;:&quot;اثر-پروانه-ای-چیست&quot;}]" theme="THEME_ONE"></div><h2 style="text-align:justify;">جمع بندی</h2><p style="text-align:justify;">بسیاری از شرکت‌ها برای پیش برد فعالیت‌های خود نیاز به سرمایه دارند. اما این شرکت‌ها بنا به دلایلی توانایی تامین این سرمایه مورد نیاز را ندارند به همین دلیل است که اقدام به تامین مالی می‌کنند. انواع روش تامین مالی عموما به دو دسته تقسیم می‌شود که شامل تامین مالی از منابع داخلی شرکت و تامین مالی از طریق منابع خارج از شرکت می‌شود. تامین مالی از منابع داخل شرکت به این صورت است که شرکت یا از دارایی‌های خود استفاده می‌کند یا از طریق صدور اوراق حق تقدم سهام نیاز خود را برآورده می‌کند. همچنین این شرکت‌ها می‌توانند برای جذب سرمایه مورد نیاز خود از منابع مالی خارجی استفاده کنند.</p>

تامین سرمایه از راه صرف سهام به این صورت است که شرکت بجای فروش سهام به قیمت اسمی اقدام به فروش سهام به قیمت بازاری سهام خواهد کرد

انواع روش تامین مالی

انواع روش تامین مالی چیست؟

<p style="text-align:justify;">تا حالا پیش آمده که احساس کرده باشید بدشانس هستید؟ آیا چنین سوالی برای نزدیکان یا دوستان صمیمیتان پیش آمده است؟ شاید این احساس چندان واقعی نباشد. این نوع تفکر گاهی ناشی از بدبینی به شرایط و اتفاقات است. این بدبینی نوع خاصی از سوگیری است که روی تصمیمات ما تاثیر می‌گذارد و به آن سوگیری بدبینی می‌گویند. در ادامه ابتدا به تعریف سوگیری بدبینی می‌پردازیم و سپس تاثیر آن را بر مسائل <a href="https://kiandigital.com/investment"><strong>سرمایه گذاری</strong></a> بررسی خواهیم کرد.</p><h2 style="text-align:justify;">تعریف سوگیری بدبینی</h2><p style="text-align:justify;">سوگیری بدبینی یک سوگیری شناختی است که باعث می‌شود افراد، احتمال نتایج منفی را بیش از حد برآورد کنند و احتمال وقوع اتفاقات مثبت را کم در نظر بگیرند، به‌ویژه زمانی که فرض می‌شود رویدادهای آینده نتیجه بدی خواهند داشت. به عنوان مثال، سوگیری بدبینی می‌تواند باعث شود کسی باور کند که در امتحان مردود می‌شود، حتی اگر به خوبی برای امتحان آماده شده باشد. این نوع سوگیری باعث می‌شود فرد کمتر از توانایی‌های خود نتیجه مثبت بگیرد زیرا طرز تفکر منفی و بدبینی نسبت به آینده موجب کاهش عملکرد او خواهد شد.</p><div class="postTitleLinkClass" id="55011025-ce3c-4153-82e2-44f8f706e57d" rel="[{&quot;id&quot;:1036,&quot;title&quot;:&quot;سوگیری انتخاب گزینشی چیست؟&quot;,&quot;slug&quot;:&quot;سوگیری-انتخاب-گزینشی&quot;}]" theme="THEME_ONE"></div><h2 style="text-align:justify;">سوگیری بدبینی از جنبه فردی و اجتماعی</h2><p style="text-align:justify;">عواقب سوگیری بدبینی می‌تواند به طور قابل توجهی رفتار فرد را تغییر دهد. زیرا این نوع سوگیری موجب می‌شود فرد از پذیرش چالش‌های جدید در زندگی خودداری کند و همواره در ترس از شکست به زندگی خود ادامه دهد. سوگیری بدبینی می‌تواند تفکر افراد، از جمله تفکر شما را به گونه‌ای منحرف کند که منجر به تصمیم گیری غیرمنطقی شود و همچنین به مسائل مختلف از جمله سلامت روان، رفاه عاطفی و نحوه سرمایه گذاری افراد صدمه وارد کند.</p><p style="text-align:justify;">با توجه به اینکه افراد جامعه بر یکدیگر تاثیر می‌گذارند ممکن است این نوع سوگیری از فرد به جامعه سرایت کند و جامعه را تحت تاثیر خود قرار دهد. با تحت تاثیر قرار گرفتن جامعه توسط سوگیری بدبینی، جامعه در طول زمان قدرت پذیرش چالش‌های جدید را نخواهد داشت.</p><div class="postTitleLinkClass" id="77be6b5b-e101-46f9-a307-ab965e5b6776" rel="[{&quot;id&quot;:954,&quot;title&quot;:&quot;سوگیری لنگر انداختن چطور به سرمایه شما آسیب می‌زند؟&quot;,&quot;slug&quot;:&quot;سوگیری-لنگر-انداختن&quot;}]" theme="THEME_ONE"></div><h2 style="text-align:justify;">خطرات بدبینی</h2><p style="text-align:justify;">ویژگی بارز بدبینان این است که معتقدند رویدادهای بد برای مدت طولانی دوام می‌آورند و معتقد هستند هر کاری را که انجام می‌دهند در آن کار بدشانس هستند. به معنای واقعی کلمه صدها مطالعه نشان می‌دهد که افراد بدبین راحت‌تر تسلیم می‌شوند و بیشتر اوقات افسرده می‌شوند. آزمایش‌ها همچنین نشان می‌دهند که افراد خوش‌بین در مدرسه و دانشگاه، در محل کار و در زمین بازی عمل کرد بسیار بهتری دارند.</p><p style="text-align:justify;">تفکر بدبینانه می‌تواند منجر به مسائل مختلفی شود، از جمله موارد زیر:</p><p style="margin-right:.5in;text-align:justify;">1. بدبینی می‌تواند باعث شود که شما از تلاش برای به انجام رساندن کارها خودداری کنید، زیرا این فرضیه در ذهن شما وجود دارد که شکست خواهید خورد.</p><p style="margin-right:.5in;text-align:justify;">2. بدبینی می‌تواند باعث شود احساس اضطراب بیشتری کنید، زیرا این تصور را دارید که شما در حال حاضر بدتر از آنچه که هستید عمل می‌کنید.</p><p style="margin-right:.5in;text-align:justify;">3. بدبینی می‌تواند باعث شود که نسبت به رویدادهای گذشته احساس بدی داشته باشید، به دلیل این که فرد بد‌بین فرض می‌کند همه چیز بدتر از آنچه واقعاً اتفاق افتاده، پیش رفته است.</p><p style="text-align:justify;">به این ترتیب، دیدگاه بدبینانه با مسائل مختلفی از جمله افزایش شیوع مشکلات سلامتی و دشواری در سازگاری با شرایط جدید همراه است. علاوه بر این، گاهی اوقات این بدبینی باعث ایجاد مشکلاتی می‌شود. یک مشکل اجتماعی نیز به وجود می‌آید که می‌تواند باعث شود افراد بدبین از طرف دیگران احساس طرد شدن کنند.</p><div class="postTitleLinkClass" id="d8aec188-f2ac-4ecd-b612-b2cfa125b555" rel="[{&quot;id&quot;:924,&quot;title&quot;:&quot;سوگیری اسنادی چطور سرمایه‌سوزی می‌کند؟&quot;,&quot;slug&quot;:&quot;سوگیری-اسنادی&quot;}]" theme="THEME_ONE"></div><h2 style="text-align:justify;">مزایای بدبینی</h2><p style="text-align:justify;">با وجود چیزهایی که تا اینجا مطرح کردیم، زمانی که خطر نزدیک است، بدبینی موقت (واقع بینانه) ممکن است سودمند باشد. زیرا تمام افکار و اقدامات به سمت مقابله با تهدید به کار می‌افتند. در بیشتر مواقع، به نظر می‌رسد خوش‌بینی معقول بهترین استراتژی است، زیرا به افراد اجازه می‌دهد تا راهی برای دنبال کردن اهداف و رسیدن به فرصت‌ها به دست آورند. خوش بینی، اعتماد به نفس و باور به موفقیت را در فرد تقویت می‌کند.</p><p style="text-align:justify;">از طرف دیگر، بدبینی می‌تواند به شما کمک کند از نظر ذهنی برای رویدادهای آینده آماده شوید. به عنوان مثال، می‌تواند به شما کمک کند تا برای موقعیتی که در آینده احتمالاً ناامید خواهید شد، آماده شوید. بدبینی همچنین می‌تواند به شما در برخورد ذهنی با رویدادهای گذشته کمک کند. این کمک می‌تواند شامل تغییر درک شما از رویدادهای گذشته باشد که منجر به یک نتیجه نامطلوب شده است به طوری که در نگاه به گذشته احساس کنید که این نتیجه اجتناب ناپذیر است. در نتیجه می تواند احساس ناامیدی شما را کاهش دهد.</p><div class="postTitleLinkClass" id="0a18f6b8-a23b-4449-941a-b26c7a4add5d" rel="[{&quot;id&quot;:1020,&quot;title&quot;:&quot;اثر گوگل چیست؟&quot;,&quot;slug&quot;:&quot;اثر-گوگل&quot;}]" theme="THEME_ONE"></div><h2 style="text-align:justify;">سوگیری بدبینی در سرمایه گذاری</h2><p style="text-align:justify;">همیشه ممکن است با فردی برخورد کنید که در بازار مشخصی ضرر کرده باشد و بخواهد که شما را از آن بازار ناامید کند یا به اصطلاح شما را نسبت به آن بد‌بین نماید. در صورتی که ممکن است این بازار پتانسیل مناسبی برای سوددهی داشته باشد. اما به دلیل بدبینی ایجاد شده در فرد به خاطر عدم سوددهی یک بازار مشخص در گذشته باعث می‌شود آن فرد دیگر به ارزش این بازار بدبین شود و دیگر در آن سرمایه گذاری نکند. این عدم سرمایه گذاری در نتیجه بدبینی، باعث از دست رفتن بسیاری از فرصت‌های سرمایه گذاری مناسب خواهد شد. نمونه معروفی از این سوگیری را می‌توان در بازار سرمایه مشاهده کرد. یکی از توصیه‌هایی که می‌توان به افراد بدبین کرد تا سرمایه خود را همچنان حفظ کنند، استفاده از روش‌های سرمایه گذاری غیرمستقیم مانند سرمایه گذاری در <a href="https://kiandigital.com/fund"><strong>صندوق‌های سرمایه گذاری</strong></a> است. بسته به میزان ریسک‌پذیری یا ریسک‌گریزی افراد گزینه مورد نظر می‌تواند متفاوت باشد. به عنوان مثال اگر افراد بدبین ریسک‌پذیر باشند، می‌توان گزینه‌هایی مانند <a href="https://kiandigital.com/kian_avayesaham_fund"><strong>صندوق آوای سهام کیان</strong></a> و <a href="https://kiandigital.com/kian_ahangsaham_fund"><strong>آهنگ سهام کیان</strong></a> را به آنان معرفی کرد. اگر هم علاقمند به سرمایه گذاری در طلا باشند، <a href="https://kiandigital.com/kian_gold_fund"><strong>صندوق طلا کیان</strong></a> گزینه خوبی برای آنها است. در نهایت برای افراد بدبینی که ریسک‌گریز هستند، <a href="https://kiandigital.com/kian_neda_fund"><strong>صندوق ندای ثابت کیان</strong></a> و <a href="https://kiandigital.com/kian_fixedincome_fund"><strong>صندوق درآمد ثابت کیان</strong></a> گزینه‌های خوبی محسوب می‌شوند.</p><div class="postTitleLinkClass" id="a91557a6-292d-45a4-852a-bd2370d88be5" rel="[{&quot;id&quot;:897,&quot;title&quot;:&quot;اثر طعمه چطور ما را به دام می‌اندازد؟&quot;,&quot;slug&quot;:&quot;اثر-طعمه&quot;}]" theme="THEME_ONE"></div><h2 style="text-align:justify;">جمع بندی</h2><p style="text-align:justify;">بدبینی باعث می‌شود فرد نتواند چالش‌های جدیدی را در زندگی تجربه کند و این عدم پذیرش چالش‌های جدید موجب از دست رفتن بسیاری از فرصت‌ها در زندگی فرد خواهد شد. یکی از این فرصت‌ها، فرصت سرمایه گذاری مناسب است. یک بازار ممکن است در گذشته و در یک بازه زمانی خاص سوددهی مناسبی برای سرمایه گذار نداشته باشد اما نباید این موضوع موجب ایجاد بدبینی سرمایه گذاری در این بازار شود.</p>

سوگیری بدبینی یک سوگیری شناختی است که باعث می‌شود افراد، احتمال نتایج منفی را بیش از حد برآورد کنند و احتمال کارهای مثبت را  کم در نظر بگیرند.

سوگیری بدبینی

سوگیری بدبینی چیست؟

<p style="text-align:justify;">تا حالا در بازاری سرمایه گذاری کرده‌اید که ضرر کرده باشید؟ بسیاری از ما به احتمال زیاد حداقل یک بار در زندگی وارد بازاری شده‌ایم که مقداری پول از دست بدهیم. در این حالت چه می‌کنید؟ </p><p style="text-align:justify;">منتظر می‌مانید تا دوباره سود کند یا سریع از آن بازار خارج می‌شوید؟ اینجاست که اهمیت حد ضرر معلوم می‌شود. نوسان جزیی اساسی از بازارهای مالی است و ممکن است همیشه ضرر و سود در آن رخ دهد. به همین دلیل فرار از بازار با یک ضرر کم ممکن است کار چندان خوبی نباشد. </p><p style="text-align:justify;">از سوی دیگر، تحمل و ادامه ضرر هم مشکلات خود را دارد. اهمیت حد ضرر اینجا معلوم می‌شود. خیلی از افراد حد ضرری برای بیرون رفتن از یک گزینه زیان‌ده تعیین نمی‌کنند و وقتی زیان به حد بالایی می‌رسد، امیدوارند که بالاخره رشد قابل توجهی ایجاد و سرمایه آنها دوباره احیا شود. اما این تصور درست نیست. </p><p style="text-align:justify;">برای جبران درصد مشخصی از ضرر باید درصد بالاتری سود کنید تا پول شما به مقدار قبل از ضرر بازگردد یا به اصطلاح پول شما سر به سر شود. وقتی درصد زیان به شدت بالا برود، احیا کردن اصل سرمایه هم دیگر کار ساده‌ای نخواهد بود، چه برسد به این که سودی هم به دست بیاورید. برای اینکه این موضوع شفاف‌تر شود، به بررسی این موضوع با ارائه چند مثال می‌پردازیم.</p><div class="postTitleLinkClass" id="d6287b10-e0f5-4043-87b9-dff86adfe15c" rel="[{&quot;id&quot;:689,&quot;title&quot;:&quot;چرا صندوق سهامی بخریم؟&quot;,&quot;slug&quot;:&quot;چرا-صندوق-سهامی-بخریم&quot;}]" theme="THEME_ONE"></div><h2 style="text-align:justify;">مقدار سود لازم برای جبران ضرر چقدر است؟</h2><p style="text-align:justify;">همانگونه که گفته شد برای جبران درصد مشخصی از ضرر باید درصد بالاتری سود کنید تا پول شما سر به سر شود یا اصطلاحا دوباره به سرمایه اولیه خود برسید. برای روشن شدن این موضوع یک مثال ساده را بیان می‌کنیم. </p><p style="text-align:justify;">فرض کنید یک سرمایه گذار 100 میلیون تومان پول دارد و این پول را در بازاری <a href="https://kiandigital.com/investment"><strong>سرمایه گذاری</strong></a> می‌کند. اگر بعد از یک سال 20 درصد ضرر کند پول او در پایان سال تبدیل به 80 میلیون تومان می‌شود. خیلی از مواقع این اشتباه در ذهن سرمایه گذاران پیش می‌آید که اگر 20 درصد ضرر کرده‌اند، حالا با سود 20 درصدی، دوباره پول آن‌ها به 10 میلیون تومان می‌رسد. در صورتی که این نحوه محاسبه کاملا اشتباه است.</p><p style="text-align:justify;">برای اینکه پول این سرمایه گذار بار دیگر از 80 میلیون تومان به 100 میلیون تومان برسد، آن گزینه در سال جدید باید 25 درصد سود بدهد، یعنی 5 درصد بیشتر از نرخی که باعث افت سرمایه فرد شد. در واقع، هنگامی که فرد سرمایه گذار ضرر کرد پولش از 100 میلیون تومان به 80 میلیون تومان افت کرد. </p><p style="text-align:justify;">حالا که پولش 80 میلیون شده، با سود 20 درصدی تنها به 96 میلیون تومان می‌رسد که کمتر از مقدار اولیه سرمایه اوست. حالا فرض کنید مقدار زیان به 40 درصد برسد. </p><p style="text-align:justify;">در این صورت پول شما از 100 میلیون تومان به 60 میلیون تومان رسیده و برای این که به مقدار اولیه خود برگردد، باید حدود 67 درصد رشد کند. تازه این به شرطی است که هزینه فرصت پول فرد در این دو سال تا بازگشت سرمایه را نادیده بگیریم.</p><div class="postTitleLinkClass" id="65a7053a-beec-440d-a8bc-5dd053d30294" rel="[{&quot;id&quot;:147,&quot;title&quot;:&quot;در دام ترس فروش نیفتیم/ «وحشت فروش» چطور به سرمایه‌ ضرر می‌زند؟&quot;,&quot;slug&quot;:&quot;ترس-فروش&quot;}]" theme="THEME_ONE"></div><h2 style="text-align:justify;">هزینه فرصت ضررکردن</h2><p style="text-align:justify;">هزینه فرصت یکی از مهمترین مفاهیم اقتصادی است. ما با هر انتخابی از انتخاب‌های دیگر باز می‌مانیم. اختلاف سودی که بهترین انتخاب ممکن به ما می‌داد در مقایسه با انتخابی که ما کرده‌ایم، به زبان ساده <a href="https://kiandigital.com/blog/%D9%87%D8%B2%DB%8C%D9%86%D9%87-%D9%81%D8%B1%D8%B5%D8%AA"><strong>هزینه فرصت</strong></a> نام دارد. </p><p style="text-align:justify;">در واقع، وقتی فرد یا بنگاهی گزینه‌ای را برای سرمایه گذاری انتخاب می‌کند در واقع فرصت بهره‌گیری از سایر گزینه‌ها را از دست داده است. این از دست دادن فرصت استفاده از گزینه‌های دیگر سرمایه گذاری باعث می‌شود نتوانیم از این فرصت‌ها استفاده نماییم.</p><p style="text-align:justify;">در مثال بالا فرض کردیم یک سرمایه گذار در بازار خاصی اقدام به سرمایه گذاری کرده و در پایان سال 20 درصد ضرر کرده است. اگر این سرمایه گذار در بازار دیگری سرمایه گذاری کرده بود شاید بجای ضرر کردن در پایان سال سود می‌کرد. </p><p style="text-align:justify;">در نتیجه این فرد علاوه بر ضرر 20 درصدی سرمایه خود در این بازار، فرصت استفاده از سرمایه گذاری‌های دیگر را از دست داده است. چه بسا که می‌توانست در بازار‌های دیگر سود مناسبی را کسب کند.</p><div class="postTitleLinkClass" id="da9151e5-da8a-4701-b1fc-5485dc69ee33" rel="[{&quot;id&quot;:1076,&quot;title&quot;:&quot;صندوق سرمایه گذاری خصوصی چیست؟&quot;,&quot;slug&quot;:&quot;صندوق-سرمایه-گذاری-خصوصی&quot;}]" theme="THEME_ONE"></div><h2 style="text-align:justify;">صندوق‌های سرمایه گذاری</h2><p style="text-align:justify;">اشاره کردیم که نادیده گرفتن اهمیت حد ضرر می‌تواند چه معایبی داشته باشد و چقدر سرمایه ما را با خطر مواجه کنید. یکی از عللی که چنین اشتباهی را در بازارها مرتکب می‌شویم این است که آگاهی کمی از روند حرکت بازارها داریم یا وقت کافی برای تحلیل مناسب سرمایه گذاری نمی‌گذاریم. </p><p style="text-align:justify;">راهکاری که برای رفع این مساله و رسیدن به یک سرمایه گذاری اصولی داریم، استفاده از سرمایه گذاری غیرمستقیم یا به عبارتی سرمایه گذاری در <a href="https://kiandigital.com/fund"><strong>صندوق‌های سرمایه گذاری</strong></a> است. صندوق‌های سرمایه گذاری درآمد ثابت و صندوق‌های سهامی از جمله این صندوق‌ها هستند. </p><p style="text-align:justify;"><a href="https://kiandigital.com/kian_fixedincome_fund"><strong>صندوق‌های درآمد ثابت</strong></a> این ویژگی را دارند که ریسکشان ناچیز است. در واقع در آنها اصل سرمایه حفظ می‌شود و میزانی سود هم که در صندوق‌های معتبر بالاتر از بهره بانکی است، به سرمایه گذار پرداخت می‌شود. در صورتی که برجام احیا شود، این صندوق‌ها به گزینه مناسبی برای سرمایه گذاری تبدیل می‌شوند، چرا که در آن وضعیت بهای دلار در برابر ریال کاهش می‌یابد.</p><div class="postTitleLinkClass" id="521d9843-0a81-44b4-9000-52381680faff" rel="[{&quot;id&quot;:877,&quot;title&quot;:&quot;صندوق درآمد ثابت، کم‌ریسک‌ترین روش سرمایه‌گذاری در بورس&quot;,&quot;slug&quot;:&quot;سود-ماهانه-با-صندوق-درآمد-ثابت&quot;}]" theme="THEME_ONE"></div><h2 style="text-align:justify;">جمع بندی</h2><p style="text-align:justify;">همیشه ممکن است در صورتی که وارد بازاری می‌شویم زیان کنیم. همان طور که در این مطلب اشاره کردیم، برای جبران ضرر یک سرمایه گذاری باید درصد بالاتری از ضرر سود کرد تا ضرر اتفاق افتاده جبران شود. این نکته‌ای است که گاهی از دید افراد مغفول می‌ماند. </p><p style="text-align:justify;">اینجاست که اهمیت حدد ضرر معلوم می‌شود. وقتی حد ضرر نداشته باشید، سرمایه شما ممکن است آن قدر پایین برود که دیگر به حد سابق خود برنگردد یا به سختی برگردد. تازه باید به یاد داشت که سرمایه گذاران در هنگام ضرر در یک بازار مشخص، علاوه بر ضرر کردن در این بازار فرصت سرمایه گذاری در بازارهای دیگر را نیز ازدست داده‌اند. </p><p style="text-align:justify;">همین موضوع به ضرر بالقوه آنها اضافه می‌کند. راهکاری که در اینجا اهمیت پیدا می‌کند، این است که حد ضرر برای خود معلوم کنید. اگر هم تجربه، دانش یا وقت کافی برای ورود به بازارهای سرمایه گذاری را ندارید اما می‌خواهید از مزایای آنها بهره‌مند شوید، می‌توانید از صندوق های سرمایه گذاری استفاده کنید. </p><p style="text-align:justify;">صندوق های درآمد ثابت طیف مختلفی از سرمایه گذاری‌ها را شامل می‌شوند که عبارتند از: صندوق سهامی، صندوق طلا و صندوق درآمد ثابت. هر کدام از این صندوق‌ها مزایای خاص خود را دارد به عنوان مثال صندوقی مانند <a href="https://kiandigital.com/kian_fixedincome_fund"><strong>صندوق درآمد ثابت کیان</strong></a> یا <a href="https://kiandigital.com/kian_neda_fund"><strong>صندوق ندای ثابت کیان</strong></a> برای افراد ریسک‌گریز مناسب‌تر است. این در حالی است که <a href="https://kiandigital.com/kian_gold_fund"><strong>صندوق سکه طلا کیان</strong></a> و <a href="https://kiandigital.com/kian_avayesaham_fund"><strong>صندوق آوای سهام کیان</strong></a> یا <a href="https://kiandigital.com/kian_ahangsaham_fund"><strong>آهنگ سهام کیان</strong></a> برای افراد ریسک‌‎پذیر مناسب‌ترند.</p>

خیلی از افراد حد ضرری برای برون رفت از یک گزینه زیان‌ده تعیین نمی‌کنند و وقتی زیان به حد بالایی می‌رسد، امیدوارند سرمایه‌شان دوباره احیا شود. این تصور درست نیست

یک نکته مهم برای بازنده نبودن در بازارهای مالی

اهمیت حد ضرر در سرمایه گذاری

چرا حد ضرر در سرمایه گذاری اهمیت دارد؟

با 20 میلیون تومان چه کار کنم؟ کجا می‌شود با پول کم سرمایه‌گذاری کرد که سود خوبی عاید ما کند؟ در این مطلب برای شما گزینه‌های مناسبی را معرفی می‌کنیم که در 

با 20 میلیون چکار کنم؟

با 20 میلیون تومان در سال 1401 چکار کنم؟

<p style="text-align:justify;">در هفته‌ای که گذشت، بازارهای <a href="https://kiandigital.com/investment"><strong>سرمایه گذاری</strong></a> به خبرهای منفی برجامی واکنش نشان دادند. در پی این اخبار، دلار در بازار آزاد با افزایش قیمت روبرو شد و طلا نیز صعود کرد. بورس نیز در این هفته با افت روبرو شد. در ادامه به بررسی تحولات و بازدهی بازارهای سرمایه گذاری مختلف در هفته اخیر می‌پردازیم و پرسودترین بازار این هفته را معرفی می‌کنیم.</p><div class="postTitleLinkClass" id="7170f16a-c3e8-4685-ae7f-1b5da32115dc" rel="[{&quot;id&quot;:241,&quot;title&quot;:&quot;بهترین روش های سرمایه گذاری با پول کم در سال 1401&quot;,&quot;slug&quot;:&quot;بهترین-گزینه-های-سرمایه-گذاری-با-پول-کم&quot;}]" theme="THEME_ONE"></div><h2 style="text-align:justify;">تحولات دلار در بازار آزاد</h2><p style="text-align:justify;">در هفته‌ای که سپری شد قیمت دلار در بازار آزاد افزایش یافت و بار دیگر وارد کانال 31 هزار تومانی شد. هر دلار که در پایان پنجشنبه هفته گذشته به قیمت 30 هزار و 250 تومان معامله می‌شد، در پایان این هفته به 31650 تومان افزایش یافت. </p><p style="text-align:justify;">به این ترتیب، در یک هفته اخیر قیمت دلار در بازار آزاد 4.6 درصد بالا رفته است. این افزایش قیمت دلار در بازار آزاد نشانه‌ای از خبرهای منفی برجامی بود. با تیره‌تر شدن فضای احیای برجام و کمرنگ شدن احتمال دسترسی سریع به آن، قیمت ارزهای معتبر در برابر ریال بالا رفت و برخی بازارهای دیگر نیز نسبت به این اتفاق واکنش نشان دادند.</p><h2 style="text-align:justify;">عقب‌نشینی بورس به کانال 1.3 میلیون واحدی</h2><p style="text-align:justify;">در هفته جاری بازار سهام با افت روبرو شد و به کانال 1.3 میلیون واحدی عقب‌نشینی کرد. شاخص کل بورس که در پایان هفته قبل در عدد یک میلیون و 413 هزار واحدی قرار داشت، در این هفته با افت حدودا 24 هزار واحدی به یک میلیون و 389 هزار واحد افت کرد. </p><p style="text-align:justify;">در واقع، شاخص کل در بازه هفتگی 1.7 درصد کاهش یافته است. وضعیت شاخص هم وزن نیز تا حدودی شبیه شاخص کل بود. شاخص هم وزن که در پایان هفته قبل حدود 410 هزار و 325 واحد بود، در پایان این هفته به 404 هزار و 890 واحد افت کرد. به این ترتیب، شاخص هم وزن در یک هفته گذشته 1.3 درصد افت داشته است. </p><p style="text-align:justify;">مقایسه رشد شاخص کل و شاخص هم وزن نشان می‌دهد هرچند هر دو با افت روبرو بوده‌اند اما شاخص کل بیشتر افت کرده است. این موضوع به معنای آن است که شرکت‌های بزرگ بورسی در این هفته بیشتر از شرکت‌های کوچک بورسی افت کرده‌اند.</p><div class="postTitleLinkClass" id="e894db7e-d30a-40e0-a815-f82096b88fa5" rel="[{&quot;id&quot;:958,&quot;title&quot;:&quot;خرید دلار بهتر است یا صندوق‌های سرمایه گذاری؟&quot;,&quot;slug&quot;:&quot;دلار-بخریم-یا-صندوق-سرمایه-گذاری&quot;}]" theme="THEME_ONE"></div><h2 style="text-align:justify;">پرش فلز زرد با اهرم دلاری</h2><p style="text-align:justify;">در هفته جاری با توجه به رشد قیمت دلار در بازار آزاد، قیمت طلا هم شاهد افزایش بود. هر گرم طلای 18 عیار در این یک هفته، حدود 40 هزار تومان بالا رفت و به قیمت یک میلیون و 322 هزار تومان به ازای هر گرم رسید. این افزایش به معنای رشد 3.1 درصدی قیمت طلای گرمی در بازار است. </p><p style="text-align:justify;">سکه امامی نیز در این هفته با افزایش قابل توجهی روبرو بود. هر سکه که در پایان پنجشنبه گذشته به قیمت 13 میلیون و 960 هزار تومان خرید و فروش می‌شد، در انتهای هفته جاری با افزایش 530 هزار تومانی همراه شد و به قیمت 14 میلیون و 490 هزار تومان رسید. این موضوع به معنای آن است که در یک هفته اخیر بهای هر سکه امامی 3.8 درصد افزایش یافته است. </p><p style="text-align:justify;">در صورتی که احیای برجام دشوارتر شود، قیمت طلا می‌تواند همگام با رشد دلار روند صعودی طی کند. این در حالی است که خبرهای مثبت برجامی می‌تواند موجب افت قیمت طلا هم شود.</p><div class="postTitleLinkClass" id="a813adbd-0d95-49b3-8926-ebc6a294daf4" rel="[{&quot;id&quot;:639,&quot;title&quot;:&quot;با صد میلیون تومان در سال 1401 چکار می‌شود کرد؟&quot;,&quot;slug&quot;:null}]" theme="THEME_ONE"></div><p style="text-align:justify;">افزایش قیمت طلا در داخل کشور در شرایطی صورت می‌گیرد که بهای جهانی طلا با افت روبرو شده است. هر اونس طلا در بازارهای جهانی در پنجشنبه به قیمت 1663 دلار رسید که در مقایسه با 7 روز پیش حدود ۴۶ دلار افت کرده است. </p><p style="text-align:justify;">به این ترتیب، بهای جهانی طلا در هفته اخیر نه تنها رشد نکرده بلکه 2.7 درصد هم افت داشته است. این افت را تا حدودی می‌توان ناشی از بالا بودن نرخ تورم در آمریکا نسبت به میزان مورد انتظار دانست. این اتفاق می‌تواند باعث شود نرخ بهره در آمریکا افزایش پیدا کند و به همین دلیل هم روی قیمت طلای جهانی اثر منفی بگذارد.</p><div class="postTitleLinkClass" id="991f76ba-da06-45f9-984a-0aa416fb3c84" rel="[{&quot;id&quot;:694,&quot;title&quot;:&quot;اگر دلار افت کند، کجا سرمایه‌گذاری کنیم؟&quot;,&quot;slug&quot;:&quot;معرفی-یک-سرمایه-گذاری-مناسب-در-صورت-افت-دلار&quot;}]" theme="THEME_ONE"></div><h2 style="text-align:justify;">جمع‌بندی: پرسودترین بازار هفته چهارم شهریور 1401</h2><p style="text-align:justify;">در این مطلب به بررسی تحولات بازارهای سرمایه گذاری مختلف در هفته‌ای که گذشت پرداختیم و بازدهی هر یک را نیز محاسبه کردیم. همان طور که مشخص است، هنگام صعود دلار، طلا و ارزهای معتبر جهانی رشد بیشتری دارند. </p><p style="text-align:justify;">با این حال، هنوز آینده توافق احیای برجام کاملا مشخص نیست. همین موضوع باعث می‌شود کسانی که قصد سرمایه گذاری دارند بهتر است طوری سبد درست کنند که متنوع‌سازی را رعایت کرده باشند تا ریسک از دست رفتن سرمایه آنها کمتر شود. </p><p style="text-align:justify;">برای این کار بهتر است ابتدا اقدام به <a href="https://kiandigital.com/risk_evaluation"><strong>ریسک‌سنجی</strong></a> کنید. پس از آن که متوجه شدید تا چه اندازه ریسک‌پذیر یا ریسک‌گریز هستید، اقدام به توزیع سرمایه خود در گزینه‌های مختلف کنید. </p><p style="text-align:justify;">به عنوان مثال، اگر ریسک‌گریز هستید سهم بالایی از سرمایه خود را در صندوق‌هایی مانند <a href="https://kiandigital.com/kian_fixedincome_fund"><strong>صندوق درآمد ثابت کیان</strong></a> یا <a href="https://kiandigital.com/kian_neda_fund"><strong>صندوق ندای ثابت کیان</strong></a> که سود موثر سالانه 23 درصد دارد، قرار دهید. بخش کمتری را نیز به صندوق طلا مانند <a href="https://kiandigital.com/kian_gold_fund"><strong>صندوق سکه طلا کیان</strong></a> یا صندوق‌های سهامی مانند <a href="https://kiandigital.com/kian_avayesaham_fund"><strong>صندوق آوای سهام کیان</strong></a> اختصاص دهید. </p><p style="text-align:justify;">این کار شما را از سود آینده بهره‌مند می‌کند و ریسکتان را نیز کم نگه می‌دارد. البته میزان تخصیص سرمایه به هر گزینه‌‎ای به میزان ریسک‌پذیری یا ریسک‌گریزی شما بستگی دارد.</p>

هنوز آینده توافق احیای برجام کاملا مشخص نیست. به همین دلیل، در سرمایه گذاری باید متنوع‌سازی را رعایت کرد تا ریسک از دست رفتن سرمایه کمتر شود.

پرسودترین بازار هفته چهارم شهریور

پرسودترین بازار سرمایه گذاری هفته چهارم شهریور 1401

سرمایه گذاری با 500 هزار تومان به نظر بسیاری از ما کاری است نشدنی. اما با کمی تحقیق و مطالعه متوجه فرصت های موفق و مطمئنی می شویم که می توان از آن ها بهره برد

سرمایه گذاری با 500 هزار تومان

راه‌های سرمایه گذاری با پول کم: با 500 هزار تومان کجا می‌شود سرمایه‌گذاری کرد؟

<p style="text-align:justify;">شاید این سوال برای شما یا یکی از نزدیکانتان پیش آمده باشد که چگونه از بورس کسب درآمد کنیم. بسیاری از مردم پس از نوسانات دو سال اخیر از بازارهای مالی ترسیده‌اند. اما اگر واقع بینانه در نظر بگیریم ریشه این ترس گاهی به عدم شناخت آنها از بازار و زمان ورود آنها برمی‌گردد. کسب درآمد از بورس برای همه افراد جامعه امکان‌پذیر است. هر فردی با توجه به ویژگی ریسک‌گریزی یا ریسک‌پذیری خود می‌تواند از بورس کسب سود کند. به این ترتیب می‌تواند گاهی علاوه بر پوشش تورم موجود در کشور، حتی عایدی مازاد بر تورم نیز به دست بیاورد. باید توجه داشت که تنها راه فرار از تله تورم، سرمایه گذاری است. در صورتی که به هر دلیلی چنین کاری انجام نشود، وجوه سرمایه گذاران در طول زمان ارزش خود را از دست داده و قدرت خرید آن‌ها کاهش می‌یابد. در ادامه ابتدا به تعریف <a href="https://kiandigital.com/investment"><strong>سرمایه گذاری</strong></a> می‌پردازیم و سپس بازدهی بازار‌های ملک، دلار و مسکن را بررسی می‌کنیم. در پایان نیز به نحوه کسب درآمد از بورس اشاره می‌کنیم.</p><div class="postTitleLinkClass" id="b04bebf7-16cf-4e38-aedc-5d4891671444" rel="[{&quot;id&quot;:1095,&quot;title&quot;:&quot;راه‌های سرمایه گذاری در بورس برای تازه وارد‌ها&quot;,&quot;slug&quot;:null}]" theme="THEME_ONE"></div><h2 style="text-align:justify;">سرمایه گذاری چیست و کدام بازار برای سرمایه گذاری پرسودتر است؟</h2><p style="text-align:justify;">به بیان ساده سرمایه گذاری به معنی تبدیل وجوه نقد به سایر دارایی‌ها برای کسب سود در آینده است. دارایی‌هایی که سرمایه گذاران می‌توانند روی آن سرمایه گذاری کنند شامل مسکن، دلار، طلا، بورس و کالاهای بادوام مانند خودرو است. هدف از سرمایه گذاری این است که بتوانیم در برابر تورم از سرمایه خود حفاظت کنیم و حتی به دارایی خود اضافه کنیم. به همین دلیل، دانستن بازدهی بازارها می‌تواند برای سرمایه گذاری ما مفید باشد. برای آنکه بدانیم کدام یک از دارایی‌ها در بلندمدت سوددهی بالاتری نسبت به سایر دارایی‌ها داشته باید به بررسی بازدهی این بازار‌ها بپردازیم.</p><div class="postTitleLinkClass" id="48854420-5cee-4f49-b220-633d7b4675b4" rel="[{&quot;id&quot;:1073,&quot;title&quot;:&quot;سرمایه گذاری در طلا بهتر است یا خودرو؟&quot;,&quot;slug&quot;:&quot;طلا-بخریم-یا-خودرو&quot;}]" theme="THEME_ONE"></div><h3 style="text-align:justify;">سوددهی بازار طلا، دلار و مسکن در بلندمدت چقدر بوده است؟</h3><p style="text-align:justify;">در بازه پنج ساله از پایان مرداد ماه سال 1396 تا پایان مردادماه سال 1401 قیمت هر سکه طلا بیش از 11.2 برابر شده است. این در حالی است که دلار در همین مدت تقریبا 7.7 برابر و مسکن تهران 9.2 برابر شده‌اند. یک مقایسه ساده بین این سه عدد نشان می‌دهد در میان این سه بازار، طلا بیشترین بازدهی را در بازه پنج ساله داشته است. با این تفاسیر ممکن است فکر کنید طلا در این سال‌ها بهترین گزینه برای سرمایه گذاری بوده است. اما این طور نیست. در ادامه توضیح خواهیم داد که چرا.</p><figure class="image"><img src="https://blog.kiandigital.com/media/3b3cae0e-be50-4ba2-8263-43a46d2c471b_WedSep142022.png"></figure><p> </p><div class="postTitleLinkClass" id="3673849e-09ab-4ea9-8708-4259921d7549" rel="[{&quot;id&quot;:980,&quot;title&quot;:&quot;روش های سرمایه گذاری در ملک یا مسکن&quot;,&quot;slug&quot;:&quot;روش-های-سرمایه-گذاری-در-ملک-یا-مسکن&quot;}]" theme="THEME_ONE"></div><h2>درآمد زایی از بورس چقدر بوده است؟</h2><p style="text-align:justify;">بازار سهام یکی دیگر از بازارهایی است که خانوار‌ها برای کسب سود می‌توانند در آن سرمایه گذاری کنند. برای سرمایه گذاری در بازار سهام چند راه وجود دارد: سرمایه گذاری مستقیم و سرمایه گذاری غیرمستقیم. هر یک از این روش‌ها مزایا و معایب خاص خود را دارند. در ادامه این روش‌ها را بیشتر توضیح می‌دهیم و در مورد این که چطور از بورس کسب درآمد کنیم، توضیح خواهیم داد.</p><h3>سرمایه گذاری مستقیم در بورس</h3><p style="text-align:justify;">سرمایه گذاری مستقیم در بورس به این صورت است که فرد سرمایه گذار از طریق یکی از کارگزاری‌های رسمی کشور اقدام به خرید سهام شرکت‌های عرضه شده در بورس می‌کند. در این روش اگر قیمت سهم خریداری شده توسط سرمایه گذار افزایش پیدا کند، سرمایه گذار کسب سود کرده است و اگر قیمت سهم خریداری شده توسط آن کاهش یابد، فرد سرمایه‌گذار ضرر خواهد کرد. البته این نوسانات موقت در بازار سهام باعث می‌شود افرادی که دانش مالی و اقتصادی کافی دارند بتوانند از نوسانات بازار استفاده کرده و با معامله‌های به موقع، سودآوری خود را افزایش دهند. بنابراین در پاسخ به این سوال که چگونه از بورس درآمد کسب کنیم، در روش مستقیم باید به دانش خود و وقت گذاشتن متکی باشیم. با بررسی بلندمدت شاخص کل در بازه پنج ساله و از انتهای مرداد ماه سال 1396 تا پایان مرداد ماه سال 1401 می‌توان مشاهده کرد که در این بازه زمانی شاخص کل تقریبا 17.3 برابر شده است. همان طور که دیده می‌شود حتی پس از دو سال نه چندان مناسب بورس، رشد شاخص کل در مقایسه با بازارهای طلا، دلار و مسکن در بازه زمانی مشابه بالاتر بوده است.</p><div class="postTitleLinkClass" id="1b57ef47-f8d3-44d6-8cfd-27327aa7a9fb" rel="[{&quot;id&quot;:1021,&quot;title&quot;:&quot;فعالیت در بورس چقدر بازدهی دارد؟&quot;,&quot;slug&quot;:&quot;بازدهی-فعالیت-در-بورس&quot;}]" theme="THEME_ONE"></div><h3 style="text-align:justify;">سرمایه گذاری غیر مستقیم</h3><p style="text-align:justify;">راه دیگری که می‌توان در بورس سرمایه گذاری کرد، سرمایه گذاری غیرمستقیم است. سرمایه گذاری غیر مستقیم به این معنی است که شخص سرمایه گذار لازم نیست که به صورت مستقیم اقدام به خرید سهام شرکت‌ها کند بلکه با سرمایه گذاری در <a href="https://kiandigital.com/fund"><strong>صندوق‌های سرمایه گذاری</strong></a>، سرمایه گذاری خود را انجام می‌دهد. اگر سرمایه گذاری بخواهد به طور غیرمستقیم سرمایه گذاری کند و از این طریق به کسب درآمد از بورس بپردازد، دو گزینه پیش رو دارد. یکی خرید صندوق‌های etf یا قابل معامله در بورس که برای خرید آنها باید حداقل 500 هزار تومان صرف کرد و دیگری خرید صندوق‌های غیر etf که گزینه‌های مختلفی دارند و از 100 هزار تومان برای <a href="https://kiandigital.com/kian_neda_fund"><strong>صندوق ندای ثابت کیان</strong></a> تا مقادیر بالاتر را در بر می‌گیرند. این در حالی است که برای برخی صندوق‌ها مانند آوای سهام کیان یا <a href="https://kiandigital.com/kian_ahangsaham_fund"><strong>آهنگ سهام کیان</strong></a> باید حداقل یک واحد خریداری کرد. صندوق‌های سرمایه گذاری را می‌توان به صورت کلی در سه دسته تقسیم بندی کرد:</p><h3 style="text-align:justify;">صندوق‌های سهامی</h3><p style="text-align:justify;">صندوق‌های سرمایه‌گذاری سهامی، صندوق‌هایی هستند که بیشترین حجم تشکیل دهنده سبد آن‌ها را سهام شرکت‌ها تشکیل می‌دهند. صندوق‌های سهامی به دلیل اینکه مدیران و کارشناسان با دانش اقتصادی بالایی دارند سوددهی بالاتری از سرمایه گذاری مستقیم در بازه پنج ساله را داشته‌اند. به عنوان مثال قیمت صندوق سهامی آوای کیان در بازه پنج ساله از انتهای مرداد ماه سال 1396 تا پایان مرداد ماه 1401 حدودا 24.9 برابر شده است. این نوع از سرمایه گذاری غیر مستقیم در بازار بورس مناسب افرادی است که تا حدودی ریسک‌پذیرند و دانش یا زمان کافی برای معامله مستقیم در بازار بورس را ندارند. از اعداد و ارقام مشخص است که این صندوق‌ها بهترین گزینه برای کسب درآمد از بورس هستند. با این حال بدون ریسک نیستند و اگر روحیه بسیار ریسک‌گریزی دارید، می‌توانید به برخی گزینه‌های دیگر هم توجه کنید.</p><div class="postTitleLinkClass" id="0a8f844d-b443-418b-a666-62d88dd8f6ca" rel="[{&quot;id&quot;:1087,&quot;title&quot;:&quot;بازدهی صندوق های سرمایه گذاری بیشتر است یا بورس؟&quot;,&quot;slug&quot;:null}]" theme="THEME_ONE"></div><h3 style="text-align:justify;">صندوق‌های طلا</h3><p style="text-align:justify;">صندوق‌های سرمایه گذاری طلا یکی دیگر از راه‌های سرمایه گذاری غیرمستقیم و کسب درآمد از بورس به حساب می‌آیند. در صندوق‌های طلا، اصل بر این است که بیشترین حجم تشکیل دهنده سبد صندوق از اوراق مشتقه طلا تشکیل شده باشد. یکی از این صندوق‌های طلا، <a href="https://kiandigital.com/kian_gold_fund"><strong>صندوق طلا کیان</strong></a> است. قیمت هر واحد صندوق طلای کیان از ابتدای فعالیتش یعنی 12 بهمن 1396 تا پایان مرداد ماه 1401 بیش از 6.6 برابر شده است. سرمایه گذارانی که علاقه دارند در بازار طلا سرمایه گذاری کنند، می‌توانند در این نوع صندوق‌ها سرمایه گذاری کنند و از این طریق به کسب درآمد از بورس بپردازند.</p><h3 style="text-align:justify;">صندوق‌های با درآمد ثابت</h3><p style="text-align:justify;">یکی دیگر از راه‌های سرمایه گذاری و کسب درآمد از بورس، سرمایه گذاری در صندوق‌های درآمد ثابت است. صندوق‌های درآمد ثابت برای سرمایه گذارانی مناسب هستند که ریسک‌پذیری پایینی دارند. سرمایه گذاری در این نوع از صندوق‌ها جزو گزینه‌های بسیار کم‌ریسک محسوب می‌شود و سود بالاتری در مقایسه با سود بانکی دارند. این ابزار مالی از نظر ریسک کمترین مقدار را در بین گزینه‌های موجود دارند اما از نظر بازدهی بلندمدت نیز پایین‌تر هستند.</p><h2 style="text-align:justify;">بهترین ابزار کسب درآمد از بورس</h2><p style="text-align:justify;">در میان انواع سرمایه گذاری های مستقیم و غیرمستقیم در بورس، سرمایه گذاری در صندوق‌های سهامی بیشترین عایدی را برای سرمایه گذاران داشته است. در نمودار زیر چند برابر شدن شاخص کل و شاخص هم وزن به عنوان نمادی برای سرمایه گذاری مستقیم در بورس و چند برابر شدن <a href="https://kiandigital.com/kian_avayesaham_fund"><strong>صندوق سهامی آوای کیان</strong></a> و صندوق سهامی آهنگ کیان به عنوان یکی از مثال‌های سرمایه گذاری غیرمستقیم در بورس نشان داده شده است. البته باید توجه کرد که بسیاری از افراد به خصوص مبتدیان نمی‌توانند به اندازه شاخص کل بازدهی به دست بیاورند. همین موضوع نشان می‌دهد صندوق‌های سهامی معتبر تا چه میزان عملکرد خوبی داشته‌اند.</p><figure class="image image-style-align-center"><img src="https://blog.kiandigital.com/media/47d5309c-f936-412d-ba0c-b15301d999b7_WedSep142022.png"></figure><p> </p><div class="postTitleLinkClass" id="1be9ff24-9255-4238-bb92-1cd6997ebccb" rel="[{&quot;id&quot;:1065,&quot;title&quot;:&quot;سرمایه گذاری بدون کارمزد در سه صندوق کیان&quot;,&quot;slug&quot;:&quot;سرمایه-گذاری-بدون-کارمزد&quot;}]" theme="THEME_ONE"></div><h2 style="text-align:justify;">مزایای صندوق سرمایه گذاری برای کسب درآمد از بورس</h2><p style="text-align:justify;">صندوق‌های سرمایه گذاری به عنوان سرمایه گذاری غیر مستقیم در بورس مزایایی نسبت به سرمایه گذاری مستقیم در بورس دارند. یکی از این مزایا، ریسک کمتر سرمایه گذاری در این صندوق‌ها است. علاوه بر این، برخی صندوق‌های سرمایه گذاری اقدام به حذف کارمزد کارگزاری برای خرید از طریق اپلیکیشن خود کرده‌اند. به عنوان مثال اگر صندوق‌های سرمایه گذاری <a href="https://kiandigital.com/kian_index_fund"><strong>شاخصی هم وزن کیان</strong></a>، <a href="https://kiandigital.com/kian_fixedincome_fund"><strong>صندوق درآمد ثابت کیان</strong></a> و صندوق طلا کیان را از طریق <a href="https://kiandigital.com/app"><strong>اپ کیان دیجیتال</strong></a> خریداری کنید، کارمزد کارگزاری را پرداخت نمی‌کنید. مزیت خوب دیگری که صندوق‌های سرمایه گذاری نسبت به سرمایه گذاری مستقیم در بورس و معامله مستقیم سهام شرکت‌ها دارند این است که مدیران و تصمیم گیرندگان این صندوق‌ها افرادی هستند که دارای دانش مالی و اقتصادی بالایی هستند. همین موضوع به افزایش کسب درآمد از بورس کمک می‌کند.</p><div class="postTitleLinkClass" id="0467d7bf-a0c7-4775-a673-303355475d13" rel="[{&quot;id&quot;:1088,&quot;title&quot;:&quot;کارنامه صندوق های سرمایه گذاری در 4 ماه ابتدای 1401&quot;,&quot;slug&quot;:&quot;کارنامه-صندوق-های-سرمایه-گذاری&quot;}]" theme="THEME_ONE"></div><h2 style="text-align:justify;">جمع بندی</h2><p style="text-align:justify;">برای انجام سرمایه گذاری در بازار سهام و کسب درآمد از بورس دو راه وجود دارد. راه اول سرمایه گذاری مستقیم است، سرمایه گذاری مستقیم به این صورت است که فرد سرمایه گذار خود اقدام به معامله سهام شرکت‌های موجود در بورس می‌کند. راه دوم سرمایه گذاری غیر مستقیم است، در این شیوه سرمایه گذاری نیاز نیست که فرد سرمایه گذار مستقیما اقدام به خرید سهام شرکت‌ها کند بلکه با خرید واحدهایی از صندوق‌های سرمایه گذاری در بورس سرمایه گذاری خواهد کرد. این صندوق‌ها با توجه به ماهیتی که دارند از لحاظ پورتفوی با یکدیگر تفاوت دارند و طیف مختلفی از سرمایه گذاری‌ها را تشکیل می‌دهند، از طلا گرفته تا سهام و اوراق درآمد ثابت. شناخت و استفاده از صندوق‌های سرمایه گذاری برای افراد ناآشنا به بازار یا کسانی که وقت کافی ندارند، مناسب‌تر است.</p>

سرمایه گذاری غیر مستقیم به این معنی است که شخص سرمایه گذار لازم نیست که بصورت مستقیم اقدام به خرید سهام شرکت‌ها بکند. 

شیوه های کسب درآمد از بورس

چگونه از بورس درآمد کسب کنیم؟

<p style="text-align:justify;">ممکن است این حرف را در جامعه شنیده باشید که بعضی از افراد می‌گویند «با وجود اینکه حقوقم افزایش یافته اما باز قدرت خریدم کاهش یافته است». این پدیده در میان اقتصاددان‌ها به عنوان توهم پولی شناخته شده است. توهم پولی یکی از نتایج تورم است زیرا برخی از دولت‌ها برای جلب رضایت عموم، به خصوص در شرایط تورمی اقدام به افزایش نرخ دستمزدها در جامعه می‌کنند. </p><p style="text-align:justify;">افراد هم سرخوش از اینکه دستمزدهایشان افزایش یافته و به نحوی حقوق اسمی آنان رشد کرده، اقدام به خرج کردن وجوه خود می‌کنند. اما در کمال تعجب متوجه می‌شوند مقدار حقوقی که در اختیار دارند کفاف خریدهای آنان را نمی‌دهد. </p><p style="text-align:justify;">در ادامه ابتدا به تعریف توهم پولی می‌پردازیم و سپس راه‌های <a href="https://kiandigital.com/investment"><strong>سرمایه گذاری</strong></a> مناسب جهت فرار از این سوگیری شناختی را بررسی می‌کنیم.</p><div class="postTitleLinkClass" id="f975105c-24ac-4dc4-b845-1c10402e1a83" rel="[{&quot;id&quot;:1069,&quot;title&quot;:&quot;سیاست پولی به زبان ساده&quot;,&quot;slug&quot;:&quot;سیاست-پولی&quot;}]" theme="THEME_ONE"></div><h2 style="text-align:justify;">توهم پولی چیست؟</h2><p style="text-align:justify;">تعریف واحدی برای توهم پولی وجود ندارد. برای توضیح این پدیده اقتصادی، اقتصاددان‌ها از طریق نتیجه این پدیده آن را تعریف می‌کنند. در اصطلاح اقتصادی، توهم پولی به حالتی گفته می‌شود که افراد جامعه بجای توجه به ارزش واقعی پول بیشتر ارزش اسمی آن را در نظر خواهند گرفت. </p><p style="text-align:justify;">به بیان ساده‌تر افراد جامعه با افزایش اسمی درآمد‌های خود خوشحال خواهند شد. اما در نظر نمی‌گیرند که این افزایش اسمی درآمد و دستمزد آن‌ها ناشی از تورم بوده است. </p><p style="text-align:justify;">در نتیجه این افزایش اسمی درآمد افراد جامعه، به معنی افزایش قدرت خرید آنان نیست بلکه فقط از لحاظ عددی پول و درآمد آنان افزایش داشته و از لحاظ واقعی قدرت خرید آنان کاهش یافته است.</p><div class="postTitleLinkClass" id="aac99dd0-0f6a-4035-a153-6a1f57949b0f" rel="[{&quot;id&quot;:913,&quot;title&quot;:&quot;پایه پولی چیست؟&quot;,&quot;slug&quot;:&quot;پایه-پولی&quot;}]" theme="THEME_ONE"></div><h2 style="text-align:justify;">علت توهم پولی چیست؟</h2><p style="text-align:justify;">علت توهم پولی را باید در افزایش سطح عمومی قیمت‌ها یا همان تورم جستجو کرد. زیرا تورم باعث کاهش ارزش پول شده و قدرت خرید پول را در فضای اقتصادی کاهش می‌دهد. از اصلی‌ترین دلایل موثر بر ایجاد تورم، رشد نقدینگی است، رشد نقدینگی که خود ناشی از افزایش چاپ پول در اقتصاد است، موجب می‌شود قدرت خرج کردن افراد افزایش یابد. </p><p style="text-align:justify;">این قدرت خرج کردن همان توهم پولی است زیرا افراد تصور می‌کنند با افزایش اسمی پول آن‌ها، وضعشان بهتر شده است ولی در واقع این گونه نیست. روی دیگر سکه این اتفاق، تغییر قدرت خرید است. در واقع، به دلیل افزایش قدرت خرج کردن، قدرت خرید پس از مدت کمی کاهش چشمگیری پیدا می‌کند چرا که تقاضای خرید برای کالاها و خدمات بالا رفته است.</p><div class="postTitleLinkClass" id="fa7e2ca2-6576-4aa9-8997-71054e77357d" rel="[{&quot;id&quot;:766,&quot;title&quot;:&quot;عرضه پول چیست؟ و چه اهمیتی دارد؟&quot;,&quot;slug&quot;:&quot;عرضه-پول&quot;}]" theme="THEME_ONE"></div><h2 style="text-align:justify;">سرمایه گذاری برای فرار از توهم پولی</h2><p style="text-align:justify;">همانگونه که گفته شد توهم پولی لذت کاذب ناشی از افزایش دستمزد افراد موجود در جامعه است. البته قدرت خرید این افراد به اندازه افزایش دستمزدشان بالا نمی‌رود. برای اینکه قدرت خرید دستمزدی که افراد به دست می‌آورند، حفظ شود بهترین کار این است که اقدام به سرمایه گذاری کنند. </p><p style="text-align:justify;">افرادی که حقوق ماهیانه دریافت می‌کنند یا در حال حاضر مشغول به کار هستند یا بازنشسته هستند، می‌توانند سرمایه خود را در بازار‌های مختلفی سرمایه گذاری کنند. این سرمایه‌ها گاهی محدود به گزینه‌های سنتی مانند مسکن، دلار و طلا هستند و گاهی ابزارهای نوین‌تر مالی مانند سرمایه گذاری در بورس را نیز شامل می‌شوند. </p><p style="text-align:justify;">مروری روی بازدهی بازارهای مختلف نشان می‌دهد سرمایه گذاری در بازار سهام در بازه پنج ساله بازدهی بالاتری نسبت به بازارهای سنتی داشته است. برای سرمایه گذاری در بازار بورس دو روش وجود دارد، سرمایه گذاری مستقیم و سرمایه گذاری غیر مستقیم.</p><div class="postTitleLinkClass" id="7beb086f-d3bc-4bcc-8e68-89d07b8fe325" rel="[{&quot;id&quot;:1026,&quot;title&quot;:&quot;پول داغ چیست؟&quot;,&quot;slug&quot;:&quot;پول-داغ-چیست&quot;}]" theme="THEME_ONE"></div><p style="text-align:justify;">برای سرمایه گذاری مستقیم در بورس فرد باید شخصا اقدام به معامله سهام شرکت‌های موجود در بورس کند. اما این کار ریسک‌های فراوانی نیز دارد، به خصوص برای افرادی که آشنایی خوبی با بازار ندارند یا وقت زیادی برای آن نمی‌گذارند. برای کاهش این ریسک‌ها بهتر است به صورت غیرمستقیم اقدام به سرمایه گذاری در بورس کرد. سرمایه گذاری غیرمستقیم در بورس از طریق سرمایه گذاری در <a href="https://kiandigital.com/fund"><strong>صندوق‌های سرمایه گذاری</strong></a> انجام می‌شود. </p><p style="text-align:justify;">صندوق‌های سرمایه گذاری اصولا به چند دسته اصلی تقسیم‌بندی می‌شوند، صندوق‌های سرمایه گذاری سهامی، صندوق‌های سرمایه گذاری طلا و صندوق‌های سرمایه گذاری با درآمد ثابت. </p><p style="text-align:justify;">از جمله صندوق‌های سهامی معتبر می‌توان به <a href="https://kiandigital.com/kian_avayesaham_fund"><strong>صندوق آوای سهام کیان</strong></a> و <a href="https://kiandigital.com/kian_ahangsaham_fund"><strong>صندوق آهنگ سهام کیان</strong></a> اشاره کرد. در میان صندوق‌های طلا هم به <a href="https://kiandigital.com/kian_gold_fund"><strong>صندوق سکه طلا کیان</strong></a> می‌توانیم اشاره کرد و در میان صندوق‌های درآمد ثابت معتبر نیز <a href="https://kiandigital.com/kian_fixedincome_fund"><strong>صندوق درآمد ثابت کیان</strong></a> و <a href="https://kiandigital.com/kian_neda_fund"><strong>صندوق ندای ثابت کیان</strong></a> گزینه‌های مناسبی بوده‌اند. صندوق‌های درآمد ثابت ریسک بسیار پایینی دارند و برای افراد ریسک‌گریز بسیار مناسب هستند.</p><div class="postTitleLinkClass" id="a0b9cc93-ef87-46de-a3bf-1cafcc4d1e11" rel="[{&quot;id&quot;:803,&quot;title&quot;:&quot;چرا نباید پول نقد پس انداز کنیم؟&quot;,&quot;slug&quot;:&quot;نبایدهای-پس-انداز-پول&quot;}]" theme="THEME_ONE"></div><h2 style="text-align:justify;">جمع بندی</h2><p style="text-align:justify;">توهم پولی ناشی از لذت افزایش اسمی دستمزد افراد است. در حالی که این افزایش اسمی درآمد به معنای آن نیست که آن‌ها نسبت به قبل، قدرت خرید بالاتری دارند. این کاهش قدرت خرید در عین افزایش دستمزد، ناشی از کاهش ارزش پول کشور و در واقع تورم است. برای اینکه افراد حقوق‌بگیر قدرت خرید خود را حفظ کنند، بهترین کار سرمایه گذاری است. این کار از کاهش قدرت خرید سرمایه‌های افراد جلوگیری می‌کند.</p>

علت توهم پولی را باید در افزایش سطح عمومی قیمت‌ها یا همان تورم جستجو کرد. زیرا تورم باعث کاهش ارزش پول شده و قدرت خرید پول را کاهش می‌دهد.

همه چیز در مورد توهم پولی

توهم پولی چیست؟

<p style="text-align:justify;">در هفته‌ای که گذشت احتمال رسیدن سریع به توافق احیای برجام کمی کمرنگ‌تر شد. همین موضوع روی دلار و بازارهایی مانند طلا تاثیر گذاشت. در ادامه به بررسی تحولات بازارها در هفته‌ای که گذشت می‌پردازیم و بهترین گزینه <a href="https://kiandigital.com/investment"><strong>سرمایه گذاری</strong></a> این روزها را نیز معرفی می‌کنیم.</p><div class="postTitleLinkClass" id="7c7084ff-ce69-4ea2-b45c-bd0574f85edf" rel="[{&quot;id&quot;:1114,&quot;title&quot;:&quot;بهترین بازارهای سرمایه گذاری 5 ماه ابتدایی 1401&quot;,&quot;slug&quot;:&quot;بهترین-بازار-5-ماهه-1401&quot;}]" theme="THEME_ONE"></div><h2 style="text-align:justify;">صعود دلار به کانال ۳۰ هزار تومانی</h2><p style="text-align:justify;">همان طور که اشاره کردیم در این هفته احتمال احیای سریع برجام کمی کمتر از قبل شد. این مسأله باعث شد قیمت دلار در بازار آزاد با رشد روبرو شود و بار دیگر به کانال ۳۰ هزار تومانی صعود کند. هر دلار که در پایان پنجشنبه هفته گذشته ۲۹۷۶۰ تومان معامله می‌شد در این هفته به 30250 تومان رسید که نشان دهنده رشد 1.6 درصدی این ارز معتبر در برابر ریال است. افزایش قیمت دلار در این روزها منجر به رشد قیمت طلا در بازار ایران نیز شد. سرنوشت احیای برجام می‌تواند تاثیر مهمی روی قیمت دلار بگذارد و بازارهای دیگر را نیز تحت تأثیر قرار دهد.</p><div class="postTitleLinkClass" id="58aeedf7-827e-431a-88ca-86197f00eb34" rel="[{&quot;id&quot;:241,&quot;title&quot;:&quot;بهترین روش های سرمایه گذاری با پول کم در سال 1401&quot;,&quot;slug&quot;:&quot;بهترین-گزینه-های-سرمایه-گذاری-با-پول-کم&quot;}]" theme="THEME_ONE"></div><h2 style="text-align:justify;">افت بورس در هفته سوم شهریور</h2><p style="text-align:justify;">در این هفته بورس شاهد بازده نزولی بود. شاخص کل که در پایان هفته گذشته به یک میلیون و ۴۳۹ هزار واحد رسیده بود در انتهای این هفته با بیش از ۲۶ هزار واحد افت به عدد یک میلیون و ۴۱۲ هزار واحد کاهش یافت. به این ترتیب در هفته گذشته شاخص کل شاهد افت ۱.۸ درصدی بود. از سوی دیگر؛ شاخص هم وزن نیز با کاهش ۱۵۷۴ واحدی نسبت به هفته پیش به عدد ۴۱۰ هزار و ۳۲۵ واحد عقب نشست. به این ترتیب شاخص هم وزن در این هفته شاهد افت ۰.۴ درصدی بود.</p><p style="text-align:justify;">مقایسه بازدهی شاخص کل و شاخص هم وزن نشان می‌دهد که وضعیت شرکت‌های کوچکتر بورسی در این هفته بهتر از شرکت‌های بزرگتر بوده است. در واقع شرکت‌های کوچکتر در مقایسه با شرکت‌های بزرگتر افت کمتری را تجربه کرده‌اند. یکی از عوامل مهم و تأثیرگذار روی آینده بازار سهام احیای برجام است. دستیابی به برجام ممکن است به بهبود شاخص هم وزن منجر شود و قیمت سهام برخی از صنایع مانند خودرویی‌ها بانکی‌ها و موارد دیگری را بالاتر ببرد.</p><div class="postTitleLinkClass" id="2d71f523-ff89-4dcf-8003-7b80122d4a26" rel="[{&quot;id&quot;:639,&quot;title&quot;:&quot;با صد میلیون تومان در سال 1401 چکار می‌شود کرد؟&quot;,&quot;slug&quot;:null}]" theme="THEME_ONE"></div><h2 style="text-align:justify;">رشد طلا با اهرم دلار و اونس</h2><p style="text-align:justify;">اشاره کردیم که در این هفته قیمت دلار در بازار آزاد رشد داشت. با این رشد قیمت طلا در بازار داخلی نیز افزایش یافت. در پایان هفته سوم شهریور ۱۴۰۱ هر گرم طلای ۱۸ عیار به قیمت یک میلیون و 283 هزار تومان رسید که در مقایسه با هفته پیش 2.1 درصد رشد کرده است. این در حالی است که هر سکه امامی نیز در پنجشنبه این هفته به ۱۳ میلیون و 960 هزار تومان رسید که در مقایسه با هفته پیش 2.2 درصد رشد داشته است. اما همه این رشد را نمی‌توان به پای افزایش قیمت دلار گذاشت. در ۷ روز گذشته بهای هر اونس طلا در بازار جهانی 0.7 درصد افزایش داشته است. در واقع افزایش 12.6 دلاری هر اونس طلا در ۷ روز گذشته روی قیمت طلا در داخل کشور نیز تاثیرگذار بوده است.</p><div class="postTitleLinkClass" id="ed85ae7f-91de-45fc-8134-445759518a98" rel="[{&quot;id&quot;:1110,&quot;title&quot;:&quot;برجام چه تاثیری روی قیمت طلا دارد؟&quot;,&quot;slug&quot;:&quot;اثر-برجام-روی-طلا&quot;}]" theme="THEME_ONE"></div><h2 style="text-align:justify;">پرسودترین بازار هفته سوم شهریور</h2><p style="text-align:justify;">در این مطلب به بررسی تحولات بازارهای مختلف سرمایه گذاری پرداختیم. همان طور که از مقایسه بازدهی بازارها مشخص است، در این هفته با کمرنگ‌تر شدن احتمال احیای برجام در چند روز آتی، افزایش قیمت دلار رخ داد و به دنبال آن قیمت طلا هم بالا رفت. </p><p style="text-align:justify;">به نظر می‌رسد تا زمانی که آینده برجام مشخص نشود، برخی نااطمینانی‌ها در بازارها وجود داشته باشند. در صورت احیای برجام بهترین گزینه، صندوق‌های درآمد ثابت مانند <a href="https://kiandigital.com/kian_fixedincome_fund"><strong>صندوق درآمد ثابت کیان</strong></a> و <a href="https://kiandigital.com/kian_neda_fund"><strong>صندوق ندای ثابت کیان</strong></a> هستند. </p><p style="text-align:justify;">برخی <a href="https://kiandigital.com/fund"><strong>صندوق‌های سرمایه گذاری</strong></a> سهامی نیز رشد معقولی خواهند داشت. این در حالی است که اگر احیای برجام با مشکل روبرو شود، <a href="https://kiandigital.com/kian_gold_fund"><strong>صندوق سکه طلا کیان</strong></a> گزینه مناسبی خواهد بود. در این شرایط پیشنهاد ما این است که اقدام به متنوع‌سازی سرمایه خود کنید تا ریسکتان را به حداقل برسانید. </p><p style="text-align:justify;">منظور این است که پس از <a href="https://kiandigital.com/risk_evaluation"><strong>ریسک‌سنجی</strong></a> و شناخت میزان روحیه ریسک‌پذیر یا ریسک‌گریز خود بخشی از دارایی‌تان را در صندوق‌های درآمد ثابت قرار دهید و بخشی دیگر را در صندوق‌های طلا یا صندوق‌های سهامی بگذارید. مقذار انتخاب شده شما برای سرمایه گذاری در هر یک از این گزینه‌ها به میزان ریسک‌پذیری یا ریسک‌گریزی شما بستگی دارد.</p>

به نظر می‌رسد تا زمانی که آینده برجام مشخص نشود، برخی نااطمینانی‌ها در بازارها وجود داشته باشند. در صورت احیای برجام بهترین گزینه، صندوق‌های درآمد ثابت هستند.

پرسودترین بازار هفته سوم شهریور

بهترین بازار سرمایه گذاری هفته سوم شهریور ۱۴۰۱

<p style="text-align:justify;">دو موتور سوار را در یک شهر مشخص که قوانین و مقررات ثابتی دارد، در نظر بگیرید. تمام قوانین راهنمایی و رانندگی به جز استفاده از کلاه ایمنی برای این دو موتور سوار یکسان است. </p><p style="text-align:justify;">یعنی یکی از موتور سوار‌ها باید از کلاه ایمنی استفاده کند و دیگری حق استفاده از کلاه ایمنی را در هنگام موتور سواری ندارد. در این حالت موتورسواری که حق استفاده از کلاه ایمنی را ندارد، هنگام موتور سواری بیشتر احتیاط خواهد کرد زیرا می‌ترسد که اگر اتفاقی بیفتد، حتما آسیب خواهد دید. </p><p style="text-align:justify;">اما فردی که باید در هنگام موتور سواری از کلاه ایمنی استفاده کند در هنگام رانندگی ممکن است گاهی اوقات بی‌احتیاطی‌هایی مانند مانور دادن یا سرعت بیشتر از حد مجاز را انجام دهد.</p><p style="text-align:justify;">دلیل این کار موتور سوار بر می‌گردد به این که او دارای کلاه ایمنی است و به نحوی این اطمینان را دارد که اگر کمی بی‌احتیاطی کند، اتفاق خاصی نخواهد افتاد. بی‌احتیاطی این موتورسوار برمی‌گردد به این مسئله که او دارای کلاه ایمنی است و به طور کاذب فکر می‌کند هر ریسکی را می‌تواند پوشش دهد. </p><p style="text-align:justify;">این افزایش اطمینان از عدم آسیب دیدن باعث افزایش ریسک‌پذیری موتورسوار شده است. اما فردی که مجاز به استفاده از کلاه ایمنی نیست، به دلیل وجود احتمال آسیب‌دیدگی از کارهای پرریسک اجتناب می‌کند.</p><p style="text-align:justify;">بیایید یک مثال دیگر را با هم بررسی کنیم. در برخی از کشورها مدتی پس از تزریق دو دوز واکسن کرونا، تعداد مبتلایان به کووید-19 افزایش یافت. شاید این نتیجه برای بسیاری از افراد تعجب‌آور باشد. </p><p style="text-align:justify;">اما واقعیت این است که تعداد زیادی از افراد پس از واکسن زدن احساس امنیت بیش از حد می‌کردند و مراقبت‌های لازم را به کلی کنار گذاشته بودند. همین موضوع ممکن است توجیه کند چرا وقتی افراد بیشتری واکسن می‌زنند باز هم ممکن است نرخ ابتلا بالا برود. این موارد با استفاده از «اثر پلتزمن» قابل بیان هستند.</p><div class="postTitleLinkClass" id="36a87bec-73ea-4564-bff8-a22f00956fae" rel="[{&quot;id&quot;:994,&quot;title&quot;:&quot;اثر شترمرغ چیست و چه اثری در بازارهای مالی دارد؟&quot;,&quot;slug&quot;:&quot;اثر-شترمرغ-چیست&quot;}]" theme="THEME_ONE"></div><h2 style="text-align:justify;">اثر پلتزمن چیست؟</h2><p style="text-align:justify;">یکی از اولین کسانی که به بررسی قوانین و مقررات اجباری و اثر آنها بر زندگی مردم جامعه پرداخت، فردی به نام پلتزمن بود. پلتزمن معتقد است که اجباری کردن مقررات برای کاهش خطرات ممکن است باعث نتیجه معکوسی شود. </p><p style="text-align:justify;">در واقع این کار می‌تواند به دلیل این که اطمینان از آسیب ندیدن در برابر حوادث را بیشتر می‌کند، افراد را ریسک‌پذیرتر کند. این ریسک‌پذیری باعث می‌شود فرد کارهای پرخطرتری انجام دهد. درست است که این اثر به رفتارهای اجتماعی اشاره می‌کند اما در رفتارهای دیگری از جمله <a href="https://kiandigital.com/investment"><strong>سرمایه گذاری</strong></a> هم قابل کاربرد است. </p><p style="text-align:justify;">در پایان خوب است به این نکته هم اشاره کنیم که نظرات او در برخی موارد از جمله بستن کمربند ایمنی تایید نشده است.</p><div class="postTitleLinkClass" id="837e4bdb-8b78-4852-886f-649379af1840" rel="[{&quot;id&quot;:714,&quot;title&quot;:&quot;سرمایه‌گذاری در بانک‌ها چقدر مطمئن است؟&quot;,&quot;slug&quot;:&quot;سرمایه‌گذاری-در-بانک‌ها-چقدر-مطمئن-است&quot;}]" theme="THEME_ONE"></div><h2 style="text-align:justify;">اثر پلتزمن در سرمایه‌گذاری</h2><p style="text-align:justify;">در بالا به اثر پلتزمن و افزایش رفتارهای پرریسک اشاره کردیم. در حوزه سرمایه گذاری نیز می‌توان برداشت‌های جالبی از این مطلب کرد. یکی از تعابیر این اثر را در ادامه مورد بررسی قرار می‌دهیم. </p><p style="text-align:justify;">به عنوان مثال در سال‌های گذشته چند موسسه اعتباری در ایران وجود داشتند که بعد از مدتی اعلام ورشکستگی کردند. افراد زیادی که اقدام به سرمایه گذاری در این موسسات اعتباری کرده بودند، پول خود را کم و بیش از دست دادند. </p><p style="text-align:justify;">این موسسات اعتباری سود بالاتر از عرف بازار را به سرمایه گذاران پرداخت می‌کردند و از سویی دیگر سرمایه گذاران فکر می‌کردند که هیچ اتفاقی برای این موسسات نخواهد افتاد و اگر هم اتفاقی برای آن‌ها بیفتد، سرمایه آنها تامین خواهد شد. می‌توان اثر پلتزمن را در این قضیه مشاهده کرد.</p><p style="text-align:justify;">در واقع اطمینان کاذب سرمایه گذاران به موسسات اعتباری و این که فکر می‌کردند بانک بدون ریسک است، باعث شد <a href="https://kiandigital.com/risk_evaluation">سرمایه گذاران ریسک‌پذیرتر</a> شوند و خطر بالاتری را تحمل کنند. این رفتار مخاطره آمیز که سرمایه گذاری در موسسات اعتباری بود باعث از دست رفتن سرمایه‌های آنان شد.</p><div class="postTitleLinkClass" id="34b2bcd8-652a-4f49-b2f9-64ee9cebedc6" rel="[{&quot;id&quot;:841,&quot;title&quot;:&quot;اثر انگور ترش چیست؟ و چه اثراتی بر زندگی ما می‌گذارد؟&quot;,&quot;slug&quot;:&quot;اثر-انگور-ترش&quot;}]" theme="THEME_ONE"></div><h2 style="text-align:justify;">چند نکته برای کنترل ریسک پایین</h2><p style="text-align:justify;">درسی که می‌توان از این اثر گرفت این است که قبل از سرمایه گذاری باید از اطمینان کاذب جلوگیری کرد و در جایی سرمایه گذاری کنیم که واقعا دارای مجوزهای لازم از سازمان‌های مسئول باشد. اما صرفا هم نباید به داشتن مجوز اکتفا کرد. </p><p style="text-align:justify;">شفافیت یک گزینه سرمایه گذاری، رصد میزان مخارج، بدهی‌ها و درآمدهای آن، وضعیت مالی آن، تغییرات ماهانه سبد سرمایه گذاری و چارچوب کلی‌اش، در کنار مجوزهای لازم باید مورد بررسی قرار گیرند. در مورد موسسات اعتباری، اطمینان کاذب ناشی از عدم شفافیت آنها بود. </p><p style="text-align:justify;">به عنوان مثال، شما به عنوان یک سرمایه گذار حقیقی امکان دسترسی به صورت‌های مالی موسسات و بانک‌های غیربورسی را به صورت آنلاین ندارید. به همین دلیل هم نمی‌توانید ریسک واقعی آنها را ارزیابی کنید. </p><p style="text-align:justify;">حال آن که در مورد گزینه‌هایی مانند صندوق‌های سرمایه گذاری، می‌توانید به تمام موارد فوق دسترسی داشته باشید و وضعیت مالی دقیق آنها را از سایت‌های رسمی و معتبر و نهادهای مسئول بررسی کنید. در ادامه به معرفی یک گزینه سرمایه گذاری بسیار کم‌ریسک اشاره می‌کنیم.</p><div class="postTitleLinkClass" id="beb3ce40-a5a0-4b19-9a61-f77fc8a82b99" rel="[{&quot;id&quot;:1087,&quot;title&quot;:&quot;بازدهی صندوق های سرمایه گذاری بیشتر است یا بورس؟&quot;,&quot;slug&quot;:null}]" theme="THEME_ONE"></div><h2 style="text-align:justify;">صندوق‎‌های سرمایه‌گذاری درآمد ثابت کیان و ندای ثابت کیان</h2><p style="text-align:justify;"><a href="https://kiandigital.com/fund"><strong>صندوق‌های سرمایه‌گذاری</strong></a> درآمد ثابت کیان و ندای ثابت کیان گزینه مناسبی برای سرمایه گذارانی است که خواهان ریسک کم هستند. این صندوق‌ها بازدهی بالاتری از بانک دارند. </p><p style="text-align:justify;">هرکدام از این صندوق‌ها ویژگی خاصی دارند. صندوق درآمد ثابت کیان یک صندوق قابل معامله است که می‌توان مستقیما آن را از بورس خریداری کرد اما <a href="https://kiandigital.com/kian_neda_fund"><strong>صندوق ندای ثابت کیان</strong></a> یک صندوق غیر قابل معامله است و باید از طریقی مانند اپلیکیشن کیان دیجیتال آن را خریداری کرد. </p><p style="text-align:justify;">صندوق ندای ثابت کیان به صورت ماهانه به سرمایه گذاران سود ثابت پرداخت می‌کند اما <a href="https://kiandigital.com/kian_fixedincome_fund"><strong>صندوق درآمد ثابت کیان</strong></a> اصل پول و سود را یک جا و به هنگام ابطال صندوق توسط سرمایه گذار، پرداخت می‌کند.</p><div class="postTitleLinkClass" id="c6e60d1b-400f-49fc-9295-3097274cee1c" rel="[{&quot;id&quot;:877,&quot;title&quot;:&quot;صندوق درآمد ثابت، کم‌ریسک‌ترین روش سرمایه‌گذاری در بورس&quot;,&quot;slug&quot;:&quot;سود-ماهانه-با-صندوق-درآمد-ثابت&quot;}]" theme="THEME_ONE"></div><h2 style="text-align:justify;">جمع بندی</h2><p style="text-align:justify;">اثر پلتزمن می‌گوید اگر افراد اطمینان پیدا کنند خطری تهدیدشان نمی‌کند، رفتار‌های پرخطرتری انجام می‌دهند. این <a href="https://kiandigital.com/blog/%D8%B1%DB%8C%D8%B3%DA%A9-%D9%85%D8%A7%D9%84%DB%8C">موضوع ریسک‌پذیری</a> آنها را بالاتر می‌برد. این اثر در سرمایه گذاری نیز وجود دارد. برای دوری کردن از این اثر بهتر است ابتدا بررسی‌های لازم در خصوص گزینه موردنظر سرمایه گذاری خود را به دقت انجام دهیم.</p>

اثر پلتزمن می‌گوید اگر افراد اطمینان پیدا کنند خطری تهدیدشان نمی‌کند، رفتار‌های پرخطرتری انجام می‌دهند. این اثر در سرمایه گذاری نیز وجود دارد.

اثر پلتزمن و ریسک 

اثر پلتزمن چیست و چطور ریسک ما را بالا می‌برد؟

<p style="text-align:justify;">سرمایه گذاران در هر بازاری همواره نگران ریسک‌های موجود در سرمایه گذاری خود هستند. ریسک به معنی ازدست دادن پول و سرمایه نیست بلکه به مفهوم <strong>احتمال</strong> از دست دادن بخشی از دارایی فردی است که در یک بازار سرمایه گذاری کرده است. </p><p style="text-align:justify;">ریسک در بازار‌های مختلف متفاوت است. به عنوان مثال ریسک <a href="https://kiandigital.com/kian_gold_fund"><strong>سرمایه گذاری در بازار طلا</strong></a>، بازار خودرو و بازار سهام بسیار با هم متفاوت است. در بازار خودرو ریسک به گونه‌ای است که ممکن است اصل سرمایه از بین برود به عنوان مثال اگر خودرویی دچار یک تصادف بسیار شدید شود، عملا سرمایه فرد از بین رفته است. </p><p style="text-align:justify;">اما در بازار طلا هرچند قیمت طلا نوسان داشته باشد تمام سرمایه از بین نخواهد رفت بلکه درصدی از سرمایه صاحب آن از دست خواهد رفت. در بازار سهام نیز چنین ریسکی وجود دارد، زیرا در این بازار ممکن است به دلایل مختلف نوساناتی پیش بیاید و درصدی از اصل سرمایه در معرض ریسک قرار بگیرد. </p><p style="text-align:justify;">در این مطلب تمرکز بر آشنایی با ریسک بازارهای مالی است. برای پوشش ریسک های مالی لازم است انواع مختلف ریسک‌های مالی را بشناسیم. در ادامه به بیان آن‌ها خواهیم پرداخت.</p><h2 style="text-align:justify;">ریسک بازار</h2><p style="text-align:justify;">نوسان در واقع ذات بازار است. به عنوان مثال در بازار سهام نوسان بیشتر به چشم می‌خورد. عواملی که می‌تواند بر نوسان بازار تاثیر بگذارند شامل اخبار سیاسی، تغییر سیاست‌های پولی بانک مرکزی و حتی تغییر نرخ ارز هستند. </p><p style="text-align:justify;">در این حالت رفتار سرمایه گذاران در قبال بازار تغییر خواهد کرد و تعادل بازار به هم می‌ریزد. در چنین مواقعی گاهی دولت و بانک مرکزی با استفاده از ابزارهایی که در اختیار دارند می‌توانند سیاست‌های اقتصادی خود را تغییر دهند و تا حدی به بازار کمک کنند تا به تعادل برگردد.</p><div class="postTitleLinkClass" id="9870c021-03f8-4e83-a512-7fcc484d167c" rel="[{&quot;id&quot;:1077,&quot;title&quot;:&quot;ریسک و بازدهی چه ارتباطی باهم دارند؟&quot;,&quot;slug&quot;:null}]" theme="THEME_ONE"></div><h2 style="text-align:justify;">ریسک نقدشوندگی</h2><p style="text-align:justify;">ریسک نقدشوندگی به زبان ساده به این معنی است که آیا سرمایه گذار به آسانی می‌تواند دارایی خود را به وجه نقد تبدیل کند یا خیر. هرچقدر سرمایه گذار آسان‌تر بتواند دارایی خود را به وجه نقد تبدیل کند عملا سرمایه گذاری او ریسک نقدشوندگی پایین‌تری داشته است. </p><p style="text-align:justify;">به همین دلیل سرمایه گذاران بهتر است که گزینه‌هایی را انتخاب کنند که در مواقع ضروری بتوانند سهام خود را با قیمت مناسب به فروش برساند. بهترین راهکار برای این موضوع به خصوص برای افراد ناآشنا به بازار یا کسانی که وقت کمی دارند، خرید صندوق‌های سهامی معتبر مانند <a href="https://kiandigital.com/kian_avayesaham_fund"><strong>صندوق آوای سهام کیان</strong></a> و <a href="https://kiandigital.com/kian_ahangsaham_fund"><strong>آهنگ سهام کیان</strong></a> است.</p><h2 style="text-align:justify;">ریسک سرمایه گذاری</h2><p style="text-align:justify;">ریسک سرمایه گذاری مربوط به خطرات سرمایه‌گذاری و معامله‌گری است. انواع مختلفی از ریسک سرمایه‌گذاری وجود دارد اما اکثر آن‌ها بر اساس نوسانات قیمت بازار تعریف می‌شوند. در واقع می‌توان گفت ریسک سرمایه گذاری همان نوسانات قیمتی است که بازار در شرایط مختلف با آن مواجه می‌شود.</p><div class="postTitleLinkClass" id="48776f37-9170-4455-a1cc-d52f4b899ea0" rel="[{&quot;id&quot;:973,&quot;title&quot;:&quot;مدیریت ریسک و سرمایه چیست؟&quot;,&quot;slug&quot;:&quot;مدیریت-ریسک-و-سرمایه&quot;}]" theme="THEME_ONE"></div><h2 style="text-align:justify;">ریسک قانونی</h2><p style="text-align:justify;">ریسک‌هایی که در آن یک شرکت در یک دادرسی قانونی محکوم شناخته شود را ریسک قانونی می‌گویند. به عنوان مثال بعضی از شرکت‌ها به دلیل مشارکت در مسائل بدهکاری یا بستانکاری در دادگاه محکوم می‌شوند. </p><p style="text-align:justify;">این محکومیت شرکت باعث زیان بزرگ به شرکت و سهام آن خواهد شد. به همین دلیل سرمایه گذاران قبل از اینکه اقدام به سرمایه گذاری کنند برای پوشش چنین ریسک‌هایی باید سابقه قانونی و کیفری شرکت مورد نظر را بررسی نمایند و بخش‌های مربوط به بدهکاری یا بستانکاری آن را نیز بررسی نمایند. البته این ریسک شامل موارد قانونی کلی‌تر نیز می‌شود.</p><h2 style="text-align:justify;">ریسک اعتبار</h2><p style="text-align:justify;">ریسک اعتبار به این موضوع اشاره دارد که اگر شرکتی مقداری دارایی را از شرکت دیگری قرض گرفته باشد و ناگهان دچار ضرر شود به دلیل اینکه شرکت قرض گیرنده نمی‌تواند بدهی خود را پرداخت کند، شرکت قرض دهنده نیز دچار ضرر شده است. </p><p style="text-align:justify;">اگر این موضوع را گسترده‌تر در نظر بگیریم و ریسک اعتبار را برای یک کشور فرض کنیم خواهیم دید که کل فضای اقتصادی کشور دچار بحران خواهد شد. این بحران بر همه‌ی شرکت‌ها تاثیر منفی خواهد گذاشت. بنابراین سنجش شرایط اعتباری یک شرکت پیش از سرمایه گذاری در آن اهمیت زیادی دارد.</p><div class="postTitleLinkClass" id="f7b08c2e-49c6-4c64-9f1c-7e8b8e023496" rel="[{&quot;id&quot;:877,&quot;title&quot;:&quot;صندوق درآمد ثابت، کم‌ریسک‌ترین روش سرمایه‌گذاری در بورس&quot;,&quot;slug&quot;:&quot;سود-ماهانه-با-صندوق-درآمد-ثابت&quot;}]" theme="THEME_ONE"></div><h2 style="text-align:justify;">ریسک سیستمی</h2><p style="text-align:justify;">گاهی اوقات شرکتی آن قدر بزرگ است و در شرکت‌های بسیاری سرمایه گذاری کرده است که با زیان آن شرکت تمام شرکت‌های دیگری که با آن شرکت بزرگ ارتباط داشته‌اند نیز ضرر خواهند کرد. به همین دلیل سرمایه گذاری در شرکت‌هایی که تحت سرمایه گذاری شرکت‌های بزرگ‌تری هستند و آن شرکت‌های بزرگ خطر ورشکستگی دارند، کار اشتباهی خواهد بود. سرمایه گذاران باید به این مسئله توجه داشته باشند.</p><p style="text-align:justify;"><a href="https://kiandigital.com/blog/%D9%87%D9%85%D9%87-%DA%86%DB%8C%D8%B2-%D8%AF%D8%B1-%D9%85%D9%88%D8%B1%D8%AF-%D8%B1%DB%8C%D8%B3%DA%A9-%D8%B3%DB%8C%D8%B3%D8%AA%D9%85%D8%A7%D8%AA%DB%8C%DA%A9-%D9%88-%D8%BA%DB%8C%D8%B1%D8%B3%DB%8C%D8%B3%D8%AA%D9%85%D8%A7%D8%AA%DB%8C%DA%A9"><strong>ریسک سیستمی و سیستماتیک</strong></a> با یکدیگر تفاوت دارند. ریسک سیستماتیک مختص به ارتباط چند شرکت با یکدیگر نیست که ضرر یکی از شرکت‌ها منجر به زیان دیگر شرکت‌ها شود بلکه مسئله جامعی است. مثلا موقعی که در یک کشور جنگ شود دیگر یک یا چند شرکت نیستند که ضرر می‌کنند بلکه تمام بازار مالی زیان خواهد دید، به این نوع ریسک، ریسک سیستماتیک می‌گویند.</p><div class="postTitleLinkClass" id="9f2825f9-f79c-449f-b3ac-68d8d5550cbd" rel="[{&quot;id&quot;:835,&quot;title&quot;:&quot;ریسک سیستماتیک و غیرسیستماتیک چیست؟&quot;,&quot;slug&quot;:null}]" theme="THEME_ONE"></div><h2 style="text-align:justify;">جمع بندی</h2><p style="text-align:justify;">ریسک به مفهوم احتمال از دست دادن بخشی از سرمایه فرد سرمایه گذار است که در یک بازار خاصی سرمایه گذاری کرده است. </p><p style="text-align:justify;">ریسک های مالی انواع مختلفی دارند. از جمله این ریسک ها می‌توان به ریسک بازار، ریسک نقدینگی، ریسک سرمایه گذاری، ریسک قانونی، ریسک اعتبار و ریسک سیستمیک اشاره کرد.</p>

هر سرمایه گذاری با ریسک همراه است. ریسک های مالی انواع مختلفی دارند. در این مطلب قصد داریم شما را با انواع ریسک مالی آشنا کنیم.

آشنایی با انواع ریسک مالی

آشنایی با ریسک مالی و انواع آن

ادامه سرمایه‌گذاری

برای صفحه سرمایه‌گذاری

گزارش‌های تحلیلی سرمایه‌گذاری

<p style="text-align:justify;">معنای تحت الفظی مفهومی به نام پولدار شدن این است که فرد مقدار زیادی وجه نقد در دست داشته باشد. اما همه به خوبی می‌دانیم که داشتن وجه نقد هیچ گاه ما را به اصل عبارت «پولدار بودن یا شدن» نزدیک نمی‌کند. درست برخلاف وجود کلمه «پول» در این عبارت دوست‌داشتنی، هر چقدر سعی کنیم که پول نقد نگاه داریم، خود را بیش‌تر به «بی پول شدن» نزدیک می‌کنیم؛ دلیل آن هم <a href="https://kiandigital.com/blog/vG1-%D8%AA%D9%88%D8%B1%D9%85-%DA%86%DB%8C%D8%B3%D8%AA%D8%8C-%DA%86%D8%B7%D9%88%D8%B1-%D8%A7%DB%8C%D8%AC%D8%A7%D8%AF-%D9%85%DB%8C%E2%80%8C%D8%B4%D9%88%D8%AF-%D9%88-%DA%86%D9%87-%D8%A2%D8%AB%D8%A7%D8%B1%DB%8C-%D8%B1%D9%88%DB%8C-%D8%B3%D8%B1%D9%85%D8%A7%DB%8C%D9%87-%D9%85%D8%A7-%D8%AF%D8%A7%D8%B1%D8%AF%D8%9F"><strong>تورم</strong></a> است. بنابراین بهتر است پول خود را هر چه سریع‌تر خرج کنیم! اما خرج چه چیزی؟ جواب خرید دارایی‌هایی است که می‌تواند به حفظ ارزش پول ما کمک کند؛ مانند خرید اوراق بهادار، واحدهای <a href="https://kiandigital.com/fund"><strong>صندوق‌های سرمایه‌گذاری</strong></a>، املاک و مستغلات. با این نوع پول خرج کردن یا بهتر بگوییم تبدیل کردن پول به دارایی، سرمایه‌گذاری می‌کنیم. البته نبایدهای دیگری هم در جواب به این سوال که چرا نباید پول نقد پس انداز کنیم وجود دارد که در ادامه نگاهی به آنها خواهیم انداخت.</p><figure class="image"><a href="https://kiandigital.com/app"><img src="https://blog.kiandigital.com/media/3eb5c820-9318-40c0-b721-1e62d6dff5ef_SatNov272021.jpg" alt="نبایدهای پس انداز"></a></figure><p style="text-align:justify;"> </p><h2 style="text-align:justify;">از پس انداز تا سرمایه گذاری</h2><p style="text-align:justify;">از عنوان تیتر مطلب شاید کمی دچار تعجب شده باشیم. چراکه همیشه تاکید بر پس انداز کردن داریم و برای این کار راهکارهایی مانند <a href="https://kiandigital.com/blog/J7D-%DA%86%D8%B7%D9%88%D8%B1-%D8%A8%D8%A7-%D9%82%D8%A7%D9%86%D9%88%D9%86-50-30-20-%D8%A8%D9%87-%D8%A7%D9%87%D8%AF%D8%A7%D9%81-%D9%85%D8%A7%D9%84%DB%8C-%D8%AE%D9%88%D8%AF-%D8%A8%D8%B1%D8%B3%DB%8C%D9%85%D8%9F"><strong>قاعده 20/30/50</strong></a> ارائه کرده‌ایم. حال چرا به دنبال نبایدهای پس انداز کردن می‌گردیم؟ موضوع اصلی این است که اصل پس انداز کردن نه تنها ایرادی ندارد بلکه اولین و مهم‌ترین قدم برای مدیریت سرمایه به حساب می‌آید. اما منظور از این که می‌گوییم نباید پول نقد پس انداز کنیم خطاب به کسانی است که پول‌های خود را به خاک خوردن در کنج حساب‌های بانکی خود یا حتی در خانه‌های‌شان عادت داده‌اند. دقت کنیم که هر اسکناس موجود در جیب ما دارای عضلاتی مالی است که اگر آن عضلات را تقویت نکنیم پول ما کم کم قدرت خود را از دست می‌دهد. درست مانند بدن‌مان که اگر ورزش و پویایی را از آن بگیریم، کم کم دچار ضعف در عضلات و استخوان‌های‌‎مان می‌شویم. بی شک هزاران باور دیگر در این تعاریف وجود دارد که به ذهن شما خطور می‌کند. سخن گفتن از این نباید‌ها در مورد پس‌انداز پول می‌تواند به کمکی بزرگ تبدیل شود که دیگران هم ترغیب به سرمایه‌گذاری شوند. مرحله پس انداز باید وجود داشته باشد اما نباید پول نقد را در این مرحله و بدون <a href="https://kiandigital.com/investment"><strong>سرمایه‌گذاری</strong></a> در جای مناسب نگه داریم زیرا در این صورت از غافله عقب می‌مانیم.</p><p style="text-align:center;"><strong>بیشتر بخوانید: </strong><a href="https://kiandigital.com/blog/%D8%A8%D9%87%D8%AA%D8%B1%DB%8C%D9%86-%D8%B1%D8%A7%D9%87-%D9%BE%D8%B3-%D8%A7%D9%86%D8%AF%D8%A7%D8%B2-%D9%85%D8%A7%D9%87%D8%A7%D9%86%D9%87"><strong>بهترین راه پس انداز ماهانه چیست؟</strong></a></p><figure class="image image-style-align-center"><img src="https://blog.kiandigital.com/media/3b2ae0ad-cbbe-4e0a-afc7-4c514c8bea9d_SatNov272021.jpg"></figure><p style="text-align:justify;"> </p><h2 style="text-align:justify;">حفاظت از پول در برابر رویدادهای اقتصادی</h2><p style="text-align:justify;">تنها جانداران نیستند که نیاز به مراقبت در برابر رخدادها و حوادث را دارند. ابزار و اموال ما که کمک‌کننده‌های اصلی در زندگی برای رسیدن به اهداف‌مان هستند هم نیاز به حفاظت دارند. همین پول که مورد بحث ما است یکی از مهمترین موارد در ابزارهای داد و ستدی زندگی‌مان به حساب می‌آید. رابطه‌مان با پول باید دوطرفه باشد. یعنی نه این‌که تنها از آن توقع برآورده کردن انتظارات و اهداف مالی خود را داشته باشیم. بلکه گاهی نیاز است که در مقابل اتفاقاتی مانند تورم کاری کنیم که از ارزش این کاغذ اغلب مستطیلی شکل محافظت شود. می‌شود گفت که سرمایه‌گذاری تنها راه حفاظت ارزش پول در برابر این دست اتفاقات و حوادث است.</p><p style="text-align:center;"><a href="https://kiandigital.com/blog/%D8%A7%D9%88%D8%B1%D8%A7%D9%82-%D9%82%D8%B1%D8%B6%D9%87-%D9%88-%D8%A2%D8%B4%D9%86%D8%A7%DB%8C%DB%8C-%D8%A8%D8%A7-%D8%A7%D9%86%D9%88%D8%A7%D8%B9-%D8%A2%D9%86"><strong>بیشتر بخوانید: اوراق قرضه چیست؟ / آشنایی با اوراق قرضه به زبان ساده</strong></a></p><h2 style="text-align:justify;">فاصله پس انداز تا سرمایه گذاری</h2><p style="text-align:justify;">به خاطر داشته باشیم که برای به دست آوردن موفقیت‌های مالی و حفاظت از دارایی‌مان باید علاوه بر این که پس‌انداز کردن گام اولیه مدیریت سرمایه‌مان باشد، سرمایه‌گذاری نیز در مرحله‌ای با فاصله کم از پس‌انداز قرار گیرد تا نتیجه تلاش‌مان معنا پیدا کند و خاطره تلخی از غفلت‌هایمان نداشته باشیم.</p><div class="raw-html-embed">
      <style>
        .faq-input {
          position: absolute;
          opacity: 0;
          z-index: -1;
        }
      
        .faq-tabs {
          overflow: hidden;
          text-align: right;
          direction: rtl;
        }
      
        .faq-tab {
          width: 100%;
          overflow: hidden;
          border-bottom: 1px solid #d9d9d9;
        }

        .faq-tab-label {
          display: inline-block;
          width: 100%;
          background-color: #fff;
          color: rgba(0,0,0,.85);
          padding: 12px 12px 12px 32px;
          border: none;
          text-align: right;
          outline: none;
          font-size: 15px;
          cursor: pointer;
          position: relative;
        }
      
        .faq-tab-content {
          max-height: 0;
          padding: 0 1em;
          line-height: 28px;
          font-size: 15px;
          transition: all 0.2s;
          color: #6b6b6b;
        }
      
        .faq-input:checked + .faq-tab-label .faq-icon {
          transform: rotate(90deg);
        }

        .faq-input:checked ~ .faq-tab-content {
          max-height: 100vh;
          padding: 0 24px 12px 12px;
        }
      
        .faq-icon-container {
          position: absolute;
          top: 12px;
          left: 13px;
        }
      
        .faq-icon {
          float: left;
          transition: 0.2s;
          color: #0087e0;
          font-size: 12px;
          margin-top: 5px;
        }
      </style>

      <div class="faq-tabs" itemscope="" itemtype="https://schema.org/FAQPage">
        <div class="faq-tab" itemscope="" itemprop="mainEntity" itemtype="https://schema.org/Question">
          <input class="faq-input" type="checkbox" id="6d1a9bfa-8573-45ba-ab89-39ebffb53a9c">
          <label class="faq-tab-label" for="6d1a9bfa-8573-45ba-ab89-39ebffb53a9c">
            <span itemprop="name">چطور می‌توان فاصله پس انداز تا سرمایه گذاری را کم کرد؟</span>
            <span class="faq-icon-container">
              <i class="faq-icon">
                <svg viewBox="64 64 896 896" class="" data-icon="right" width="1em" height="1em" fill="currentColor" aria-hidden="true" focusable="false">
                  <path d="M765.7 486.8L314.9 134.7A7.97 7.97 0 0 0 302 141v77.3c0 4.9 2.3 9.6 6.1 12.6l360 281.1-360 281.1c-3.9 3-6.1 7.7-6.1 12.6V883c0 6.7 7.7 10.4 12.9 6.3l450.8-352.1a31.96 31.96 0 0 0 0-50.4z"></path>
                </svg>
              </i>
            </span>
          </label>
          <div class="faq-tab-content" itemscope="" itemprop="acceptedAnswer" itemtype="https://schema.org/Answer">
            <span itemprop="text">با سرمایه گذاری در زمینه‌های سرمایه‌گذاری متنوع مانند صندوق‌های سرمایه گذاری می‌توان پول نقد خود را وارد عرصه سرمایه گذاری کنیم و از کم شدن ارزش آن جلوگیری کنیم.</span>
          </div>
        </div>
      </div>
    </div>

چرا نباید پول نقد را پس انداز کنیم؟ این سوال نیاز به جوابی هوشمندانه دارد که اصل مفهوم پس انداز را زیر سوال نبرد

چرا نباید پول نقد پس انداز کنیم؟

<p style="text-align:justify;">چه کنیم که دخل و خرج با هم بخواند؟ این یکی از سوالاتی است که اگر جواب درستی به آن بدهیم می‌توانیم امیدوار باشیم که بهترین راه‌های پس انداز ماهانه را هم کشف کنیم. البته گفتنی است که جستار در باب اقتصاد خانواده حتی ذهن بزرگ فیلسوف باستان یعنی ارسطو را هم به خود مشغول کرده بود. نزدیک به 3 هزار سال پیش در میان گفته‌های حکیمان مختلف می‌توان به این نکته رسید که آن‌ها نیز ذهن‌شان درگیر چگونه به دست آوردن هنر مدیریت خانواده و چگونه اندوختن بوده است. مدیریت و اجرای برخی قانون‌ها و اصلاحات و تغییراتی در زندگی روزمره می‌تواند به خودی خود باعث هدایت ما به طرف بهترین راه‌های پس‌انداز شود.</p><figure class="image"><a href="https://kiandigital.com/app"><img src="https://blog.kiandigital.com/media/0e818709-aaf4-491d-b54f-cad7f978c92f_WedNov242021.jpg" alt="بهترین راه پس انداز ماهانه"></a></figure><p style="text-align:justify;"> </p><h2 style="text-align:justify;">تعیین اهداف مالی و نقشه راه منطقی</h2><p style="text-align:justify;">تا هدفی وجود نداشته باشد نه تلاشی برای پس انداز شکل می‌گیرد و نه نقشه راهی طراحی می‌شود. گرچه پس انداز کردن برای تک تک ما به عنوان یک ضرورت تعریف شده اما هر کدام از ما برای حرکت نیاز به اشتیاق داریم. هر کدام از اهداف ما بنا بر ساختاری که دارند نیاز به نقشه راه مختص به خود دارند. بعضی از اهداف مانند خرید خانه و اتومبیل از اهداف بلندمدت به حساب می‌آیند که لازمه آن پس انداز و <a href="https://kiandigital.com/investment"><strong>سرمایه گذاری</strong></a> است. پس در ذهن داشته باشیم که قبل از دستیابی به بهترین راه‌های پس‌انداز، آن چیزی که باعث رسیدن ما به اهداف مالی‌مان می‌شود این است که پس انداز خود را به سرعت تبدیل به سرمایه کنیم تا ارزش پول ما در مقابل تورم و دیگر اتفاقات اقتصادی حفظ شود.</p><h2 style="text-align:justify;">هزینه کم‌تر از درآمد</h2><p style="text-align:justify;">رعایت این نکته بسیار مهم می‌تواند تا حد قابل توجهی ما را به بهترین راه پس انداز نزدیک کند. خوب است که واقع بین باشیم. قبل از هر چیز باید این اصل را در زندگی روزمره خود رعایت کنیم که درآمد ما هر چقدر هم که باشد باید هزینه‌های ما از میزان درآمدمان کم‌‎تر باشد. بدون رعایت این اصل هیچ امکانی برای پس‌انداز کردن وجود ندارد. البته کم کردن هزینه‌ها نسبت به درآمد به این معنا نیست که در خرج و مخارج خود خساست به خرج دهیم. چرا که بیش از حد از تفریحات زدن هم آسیب‌های روحی را به بار می‌آورد که با اهداف مالی که در واقع رسیدن به رفاه و آسایش است، هیچ شباهتی ندارد. به عنوان مثال می‌توان از <a href="https://kiandigital.com/blog/J7D-%DA%86%D8%B7%D9%88%D8%B1-%D8%A8%D8%A7-%D9%82%D8%A7%D9%86%D9%88%D9%86-50-30-20-%D8%A8%D9%87-%D8%A7%D9%87%D8%AF%D8%A7%D9%81-%D9%85%D8%A7%D9%84%DB%8C-%D8%AE%D9%88%D8%AF-%D8%A8%D8%B1%D8%B3%DB%8C%D9%85%D8%9F"><strong>قاعده 50/30/20</strong></a> استفاده کرد تا چیزی از ابعاد ضروری زندگی‎‌مان از قلم نیفتد.</p><p style="text-align:justify;"> </p><figure class="image"><img src="https://blog.kiandigital.com/media/782c9be5-6afc-4822-8191-91860358c86f_WedNov242021.jpg" alt="بهترین راه پس انداز ماهانه"></figure><p style="text-align:justify;"> </p><h2 style="text-align:justify;">خرید را به تعویق بیاندازیم</h2><p style="text-align:justify;">بسیاری از کارهایی که انجام می‌دهیم بر اساس رفتارها و واکنش‌های ما نسبت به اطراف‌مان انجام می‌شود. مثلا تبلیغات و دکورها و طبقه‌های رنگارنگ فروشگاه‌ها در بسیاری از موقعیت‌ها ما را مجذوب می‌کنند و کاری می‌کنند که دست در جیب‌مان کنیم و پول خرج کنیم. بعد از خرید و گذشتن یک یا دو روز به این نتیجه می‌رسیم که اصلا نیازی به کالا و محصولی که خریده‌ایم نداشته‌ایم. یکی از روش‌هایی که بتوانیم بهینه خرج کنیم و پولی برای پس انداز کنار بگذاریم این است که از زمان دیدن یک کالا و ترغیب به خرید آن یک یا دو روز صبر کنیم. اگر بعد از چند روز همچنان احساس نیاز به محصول موردنظر داشتیم آنگاه اقدام به خرید آن کنیم.</p><p style="text-align:center;"><strong>بیشتر بخوانید: </strong><a href="https://kiandigital.com/blog/%D8%A7%D9%88%D8%B1%D8%A7%D9%82-%D9%82%D8%B1%D8%B6%D9%87-%D9%88-%D8%A2%D8%B4%D9%86%D8%A7%DB%8C%DB%8C-%D8%A8%D8%A7-%D8%A7%D9%86%D9%88%D8%A7%D8%B9-%D8%A2%D9%86"><strong>اوراق قرضه چیست؟ / آشنایی با اوراق قرضه به زبان ساده</strong></a></p><h2 style="text-align:justify;">کاهش هزینه‌های اصلی</h2><p style="text-align:justify;">در دسته بندی هزینه‌ها، قسمتی از مخارج ما به نیازها و خرج‌های ضروری‌مان برمی‌گردد؛ به عنوان مثال می‌توان گفت که پرداخت قبوض ماهیانه مانند برق و آب و گاز از دسته مخارج اصلی هستند. خوب شاید با خود فکر کنیم که در این قسمت از هزینه‌‎ها، دیگر کاری از دست ما ساخته نیست. اما جالب است بدانیم که با رعایت نکاتی که همه ما به خوبی می‌دانیم، می‌‎توانیم مصرف انرژی را کم‌ کنیم و با بهینه مصرف کردن، مخارج اصلی‌مان را تا جای ممکن کم کنیم. تمام این کم کردن‌ها برای افزودن به پس انداز و انتخاب بهترین راه پس انداز ماهانه انجام می‌شود. به عنوان مثال برای روشنایی خانه‌مان از لامپ‌های LED استفاده کنیم؛ یا برای کم کردن هزینه گرمایش در فصول سرد از لباس‌های گرم استفاده کنیم.</p><h2 style="text-align:justify;">یادداشت همه چیز</h2><p style="text-align:justify;">تا ننویسیم نمی‌توانیم تجسمی از آن‌چه که در یک ماه اخیر خرج می‌کنیم را به دست آوریم. به همین دلیل هم نمی‌توانیم از مخارج بی رویه خود باخبر شویم. برای دیدن ریز و درشت خرج‌های‌مان باید یادداشت روزانه را در هر ماه انجام دهیم. بسیاری از مواقع این جمله را تکرار کرده‌ایم که «هنوز هیچ خرجی نکردیم، نمی‌دانیم چطور پول‌مان تمام شد». باید همه چیز را زیرنظر داشت تا بتوان حفره‌های هدررفت پول‌مان را پیدا کنیم.</p><p style="text-align:center;"><strong>بیشتر بخوانید: </strong><a href="https://kiandigital.com/blog/%D9%86%D8%B1%D8%AE-%D8%A8%D8%A7%D8%B2%DA%AF%D8%B4%D8%AA-%D8%B3%D8%B1%D9%85%D8%A7%DB%8C%D9%87"><strong>نرخ بازگشت سرمایه چیست؟ و چه کاربردی دارد؟</strong></a></p><h2 style="text-align:justify;">هدر رفتن هایی که دیده نمی شوند</h2><p style="text-align:justify;">متاسفانه می‌بینیم که در بسیاری از مواقع پول‌های پس‌انداز شده ما و اطرافیان‌مان در گوشه‌ای از یک حساب بانکی در حال خاک خوردن است و تنها درصد کمی از بازدهی به اصل پول تعلق می‌گیرد. اگر بتوانیم در گذر زمان بهترین استفاده را از پس‌انداز خود ببریم، به معنی آن است که <a href="https://kiandigital.com/blog/J7D-%DA%86%D8%B7%D9%88%D8%B1-%D8%A8%D8%A7-%D9%82%D8%A7%D9%86%D9%88%D9%86-50-30-20-%D8%A8%D9%87-%D8%A7%D9%87%D8%AF%D8%A7%D9%81-%D9%85%D8%A7%D9%84%DB%8C-%D8%AE%D9%88%D8%AF-%D8%A8%D8%B1%D8%B3%DB%8C%D9%85%D8%9F"><strong>هزینه فرصت</strong></a> را در نظر گرفته‌ایم و آن را حداقل کرده‌ایم. یعنی به عنوان مثال اگر پول‌مان را به جای بانک که سود اندکی می‌پردازد، به خرید واحدهای <a href="https://kiandigital.com/blog/topic/%D8%B5%D9%86%D8%AF%D9%88%D9%82-%D8%B3%D8%B1%D9%85%D8%A7%DB%8C%D9%87-%DA%AF%D8%B0%D8%A7%D8%B1%DB%8C"><strong>صندوق های سرمایه گذاری</strong></a> تخصیص دهیم، بازدهی بیش‌تری به دست می‌آوریم. در نظر گرفتن این موضوع می‌تواند به عایدی سرمایه‌گذاری ما کمک زیادی کند.</p><div class="raw-html-embed">
      <style>
        .faq-input {
          position: absolute;
          opacity: 0;
          z-index: -1;
        }
      
        .faq-tabs {
          overflow: hidden;
          text-align: right;
          direction: rtl;
        }
      
        .faq-tab {
          width: 100%;
          overflow: hidden;
          border-bottom: 1px solid #d9d9d9;
        }

        .faq-tab-label {
          display: inline-block;
          width: 100%;
          background-color: #fff;
          color: rgba(0,0,0,.85);
          padding: 12px 12px 12px 32px;
          border: none;
          text-align: right;
          outline: none;
          font-size: 15px;
          cursor: pointer;
          position: relative;
        }
      
        .faq-tab-content {
          max-height: 0;
          padding: 0 1em;
          line-height: 28px;
          font-size: 15px;
          transition: all 0.2s;
          color: #6b6b6b;
        }
      
        .faq-input:checked + .faq-tab-label .faq-icon {
          transform: rotate(90deg);
        }

        .faq-input:checked ~ .faq-tab-content {
          max-height: 100vh;
          padding: 0 24px 12px 12px;
        }
      
        .faq-icon-container {
          position: absolute;
          top: 12px;
          left: 13px;
        }
      
        .faq-icon {
          float: left;
          transition: 0.2s;
          color: #0087e0;
          font-size: 12px;
          margin-top: 5px;
        }
      </style>

      <div class="faq-tabs" itemscope="" itemtype="https://schema.org/FAQPage">
        <div class="faq-tab" itemscope="" itemprop="mainEntity" itemtype="https://schema.org/Question">
          <input class="faq-input" type="checkbox" id="383c2b0f-198f-40a4-8c2c-1d7c463c0b47">
          <label class="faq-tab-label" for="383c2b0f-198f-40a4-8c2c-1d7c463c0b47">
            <span itemprop="name">چگونه هزینه های اصلی را کاهش دهیم؟</span>
            <span class="faq-icon-container">
              <i class="faq-icon">
                <svg viewBox="64 64 896 896" class="" data-icon="right" width="1em" height="1em" fill="currentColor" aria-hidden="true" focusable="false">
                  <path d="M765.7 486.8L314.9 134.7A7.97 7.97 0 0 0 302 141v77.3c0 4.9 2.3 9.6 6.1 12.6l360 281.1-360 281.1c-3.9 3-6.1 7.7-6.1 12.6V883c0 6.7 7.7 10.4 12.9 6.3l450.8-352.1a31.96 31.96 0 0 0 0-50.4z"></path>
                </svg>
              </i>
            </span>
          </label>
          <div class="faq-tab-content" itemscope="" itemprop="acceptedAnswer" itemtype="https://schema.org/Answer">
            <span itemprop="text">در دسته بندی هزینه‌ها، قسمتی از مخارج ما به نیازها و خرج‌های ضروری‌مان برمی‌گردد؛ به عنوان مثال می‌توان گفت که پرداخت قبوض ماهیانه مانند برق و آب و گاز از دسته مخارج اصلی هستند. خوب شاید با خود فکر کنیم که در این قسمت از هزینه‌‎ها، دیگر کاری از دست ما ساخته نیست. اما جالب است بدانیم که با رعایت نکاتی که همه ما به خوبی می‌دانیم، می‌‎توانیم مصرف انرژی را کم‌ کنیم و با بهینه مصرف کردن، مخارج اصلی‌مان را تا جای ممکن کم کنیم. تمام این کم کردن‌ها برای افزودن به پس انداز و انتخاب بهترین راه پس انداز ماهانه انجام می‌شود. به عنوان مثال برای روشنایی خانه‌مان از لامپ‌های LED استفاده کنیم؛ یا برای کم کردن هزینه گرمایش در فصول سرد از لباس‌های گرم استفاده کنیم.</span>
          </div>
        </div> <div class="faq-tab" itemscope="" itemprop="mainEntity" itemtype="https://schema.org/Question">
          <input class="faq-input" type="checkbox" id="9e424c30-e604-476e-bd32-506cf8594a4c">
          <label class="faq-tab-label" for="9e424c30-e604-476e-bd32-506cf8594a4c">
            <span itemprop="name">چطور از خریدهای غیرضروری جلوگیری کنیم؟</span>
            <span class="faq-icon-container">
              <i class="faq-icon">
                <svg viewBox="64 64 896 896" class="" data-icon="right" width="1em" height="1em" fill="currentColor" aria-hidden="true" focusable="false">
                  <path d="M765.7 486.8L314.9 134.7A7.97 7.97 0 0 0 302 141v77.3c0 4.9 2.3 9.6 6.1 12.6l360 281.1-360 281.1c-3.9 3-6.1 7.7-6.1 12.6V883c0 6.7 7.7 10.4 12.9 6.3l450.8-352.1a31.96 31.96 0 0 0 0-50.4z"></path>
                </svg>
              </i>
            </span>
          </label>
          <div class="faq-tab-content" itemscope="" itemprop="acceptedAnswer" itemtype="https://schema.org/Answer">
            <span itemprop="text">بسیاری از کارهایی که انجام می‌دهیم بر اساس رفتارها و واکنش‌های ما نسبت به اطراف‌مان انجام می‌شود. مثلا تبلیغات و دکورها و طبقه‌های رنگارنگ فروشگاه‌ها در بسیاری از موقعیت‌ها ما را مجذوب می‌کنند و کاری می‌کنند که دست در جیب‌مان کنیم و پول خرج کنیم. بعد از خرید و گذشتن یک یا دو روز به این نتیجه می‌رسیم که اصلا نیازی به کالا و محصولی که خریده‌ایم نداشته‌ایم. یکی از روش‌هایی که بتوانیم بهینه خرج کنیم و پولی برای پس انداز کنار بگذاریم این است که از زمان دیدن یک کالا و ترغیب به خرید آن یک یا دو روز صبر کنیم. اگر بعد از چند روز همچنان احساس نیاز به محصول موردنظر داشتیم آنگاه اقدام به خرید آن کنیم.</span>
          </div>
        </div>
      </div>
    </div>

بهترین راه برای پس انداز ماهانه می تواند با انجام قسمتی از اصلاحات و تغییر نوع مصرف و مخارج ما شروع شود

بهترین راه پس انداز ماهانه چیست؟

<p style="text-align:justify;">گاهی اوقات سخت‌ترین کار در پس انداز کردن پول نقطه شروع این کار است. البته گفتنی است که در بسیاری از کارها دچار این وضعیت هستیم که آغاز کار و برداشتن گام‌های اولیه برای‌مان تا حد قابل توجهی دشوار است. اما نباید سختی اول راه را همیشه به پای تنبلی و کم اراده بودن خودمان بگذاریم. گاهی برای شروع از انگیزه و نیروی کافی و حتی بالایی برخورداریم. اما موضوع اصلی این است که راه را نمی‌دانیم. با اقداماتی که باید انجام دهیم بیگانه هستیم و نیاز به راهنمایی داریم. حتی باید واقع بینانه به اهدافی که داریم نگاه کنیم. اصلا مشخص کردن اهداف مالی نیز خود از مسائل مهمی است که جزء گام‌‎های مهم در پس انداز کردن به حساب می‌آیند. سطح انتظارات‌مان هم از طرفی دیگر به ما می‌گوید که باید به سمت کدام نوع پس انداز برویم؛ کوتاه مدت و یا بلند مدت. شاید با خود بگوییم که تمام این اصطلاحات را که خود می‌دانیم؛ پس چطور است که نمی‌توانیم گام‌های اولیه را برداریم. درست است. تمام این نکات را می‌دانیم. اما موضوع این است که باید این دانسته‌‌های بالقوه را به کار ببندیم و درک درستی از آن‌ها پیدا کنیم.</p><p style="text-align:justify;"> </p><figure class="image"><a href="https://kiandigital.com/app"><img src="https://blog.kiandigital.com/media/251a22ef-b9f9-4fa2-92b7-1d8bd3638fdf_MonAug022021.jpg" alt="پس انداز کردن پول"></a></figure><h2 style="text-align:justify;"> </h2><h2 style="text-align:justify;">اولین گام پس انداز کردن، ثبت هزینه ها</h2><p style="text-align:justify;">اولین قدم برای پس انداز کردن پول، صرفه جویی در هزینه‌ها است. اما برای این که بتوانیم صرفه جویی کنیم باید هزینه‌های خود را چه به صورت دستی و با قلم و کاغذ و چه به یاری اپلیکیشن‌ها و برنامه‌های رایانه‌ای ثبت کنیم. به این ترتیب، میزان هزینه‌ها مشخص می‌شوند و می‌توان فهمید که هر ماه و هر روز چه میزان از درآمد ما خرج می‌شود. مهم‌تر از خرج و برج‌های‌مان، با این کار متوجه می‌شویم که کدام قسمت از هزینه‌ها زیاد از حد بوده است و باید اصلاح شود. این که کدام خرید بر اساس <strong>خواسته و یا نیاز</strong> ما بوده است. به یاد داشته باشیم که یادداشت کردن اطلاعات باید در دسته بندی‌های مختلف قرار بگیرد؛ گاز و برق و آب، وام، مواد غذایی و هر دسته بندی دیگری که در زندگی روزمره وجود دارد. ردیابی هزینه‌ها به ما کمک می‌کند تا مسیرهای زائد هزینه را کور کنیم و نیروی مالی خود را متمرکز به سمت هدف هدایت کنیم.</p><h2 style="text-align:justify;">دومین گام، بودجه برای پس انداز</h2><p style="text-align:justify;">ثبت هزینه‌ها را به عنوان گام اول در پس انداز کردن پول به مدت یک ماه انجام دهید. برای اجرای طرح پس انداز خود باید قبل از هر چیز هزینه‌های خود را ساماندهی کنیم. پس اولین گام که به سرانجام رسید و توانستیم هزینه‌های اضافی خود را محدود کنیم نوبت به بودجه بندی برای هزینه‌ها می‌رسد. بر اساس هزینه‌های همیشگی و روزمره می‌توان مشخص کرد که تا چه مقدار از درآمدمان باقی خواهد ماند. اولین مزیت بودجه بندی این است که تصمیمات و اهداف مالی خود را معقولانه انتخاب می‌کنیم و از رویا پردازی بی اساس فاصله می‌گیریم. بر اساس آن چه که از درآمد و پول‌مان باقی می‌ماند می‌فهیم که هر ماه تا چه اندازه می‌توانیم پس انداز کنیم.</p><h2 style="text-align:justify;">سومین گام پس‌انداز، راه هایی برای کاهش هزینه ها</h2><p style="text-align:justify;">همیشه به دنبال راه‌هایی برای کاهش هزینه باشیم. هزینه‌های خود را تا حد امکان کاهش دهیم. اگر مخارج ما آنقدر زیاد است که نمی‌توانیم به اندازه‌ای که می‌خواهیم پس انداز کنیم پس زمان کاهش هزینه‌ها فرا رسیده است. کم کردن موارد غیر ضروری مانند سرگرمی و صرف غذا در رستوران‌ها و بیرون از خانه می‌تواند تا حد زیادی کاهش پیدا کند. تلفن همراه هم از مقوله‌هایی است که در استفاده از آن صرفه جویی لازم است. بعضی از قبوض مانند قبض تلفن همراه و برق به طور مستقیم با مصرف روزانه ما مرتبط است. استفاده ضروری از این دست وسایل و نه صرف سرگرمی می‌تواند تا حد زیادی از هزینه‌های اضافی کم کند.</p><h2 style="text-align:justify;">چهارمین گام، تعیین اهداف برای پس انداز</h2><p style="text-align:justify;">یکی از بهترین راه های پس انداز کردن پول این است که برای پس انداز خود هدف مشخص کنیم. اهداف به ما می‌گویند که با میزان پس انداز شده پول‌مان باید چه کنیم. این هدف می‌تواند ازدواج باشد و یا حتی برنامه‌ای برای تعطیلات. هر کدام از این اهداف به طور متفاوت به میزان پول مشخص خود نیاز دارند و برای تامین هزینه و رسیدن به هر کدام از آن‌ها باید مدت زمان متفاوتی را در نظر بگیریم؛ بنابراین تعیین اهداف مسیر و تمرکز برای پس انداز کردن پول را دقیق‌تر و هموارتر می‌کند.</p><h2 style="text-align:justify;">پنجمین گام پس‌انداز، تصمیم در مورد اولویت ها</h2><p style="text-align:justify;">برای این که بتوان گام‌های موثر برای رسیدن به هر کدام از اهدافی که داریم برداریم باید بعد از شناسایی اهداف و دسته بندی آن‌ها به این موضوع که رسیدن به کدام از آن‌ها در اولویت قرار دارد بپردازیم. نیازهای کوتاه مدت و بلند مدت هر کدام باید در دسته بندی‌های خود قرار بگیرند. سپس به این مهم که رسیدن به کدام یک از این اهداف برای پیشبرد زندگی‌مان واجب‌تر است بپردازیم. به عنوان مثال اگر در آینده نزدیک نیاز به تعویض و یا خرید اتومبیل دارید، می‌توانید پول خود را برای این هدف تنظیم کنید.</p><h2 style="text-align:justify;">ششمین گام، انتخاب مسیر مناسب برای سرمایه گذاری</h2><p style="text-align:justify;">حال به این مهارت رسیده‌ایم که می‌توانیم از درآمد خود پس انداز داشته باشیم. تا به این جای کار به خوبی جلو آمده‌ایم. اما این نکته را باید به خاطر داشته باشیم که پس انداز صرف نمی‌تواند راهگشای آینده ما باشد و باید به فکر تبدیل پس انداز به سرمایه باشیم. برای انجام این کار مهم باید مسیر مناسبی برای سرمایه گذاری پس اندازخود پیدا کنیم. بازارهای سرمایه متنوعی وجود دارند که هر کدام دارایی مزایا و معایبی هستند. اما هستند نهادها و زمینه های سرمایه گذاری که با استفاده از آن‌ها می‌توان بیش‌ترین بهره را از مزایای بازارهای سرمایه برد. <a href="https://kiandigital.com/fund">صندوق های سرمایه گذاری</a> یکی از بهترین گزینه‌هایی است که می‌توان با بهره‌مندی تیم متخصصی که دارند در ارزنده‌ترین بازارهای دارایی سرمایه گذاری کرد.</p><p style="text-align:justify;"> </p><p style="text-align:center;"><a href="https://kiandigital.com/blog/7b3"><strong>بیشتر بخوانید: روش 50/15/5؛ قاعده‌ای سرانگشتی برای پس‌انداز بهتر</strong></a></p><p style="text-align:justify;"> </p><h2 style="text-align:justify;">نتیجه گیری</h2><p>در این فرصت به بررسی گام‌های درست پس انداز کردن پول پرداختیم و متوجه شدیم که برای رسیدن به اهداف مالی‌مان باید اول از همه در هزینه‌های‌مان صرفه جویی کنیم و سپس به برنامه ریزی و اولویت بندی اهداف بپردازیم. تبدیل پس انداز به سرمایه در گام آخر قرار گرفته است و برای رسیدن به اهداف‌مان از بالاترین اهمیت برخوردار است. با برنامه ریزی و تصمیمات معقول می‌توان به راحتی به آن چه که در ذهن داریم برسیم.</p>

پس انداز کردن پول به نظر کار سختی می آید. در حالی که با دانستن گام های اصلی و منطقی می توان به راحتی نسبت پس انداز اقدام کرد و به اهداف مالی دست پیدا کرد

مراحل پس‌انداز پول در شرایط اقتصادی ایران

چگونه پس‌انداز کنیم؟

<p style="text-align:justify;">بسیاری معتقدند که پس انداز پول نیازی به قانون و قاعده ندارد. آدم یا پولش را در بانک می‌گذارد و یا آن را در جایی در خانه حفظ می‌کند. در ساختار سنتی پس انداز انجام دادن چنین کاری کاملا طبیعی است و اصلا نیاز به رعایت قوانینی تحت عنوان قوانین پس انداز ندارد. اما باید بدانیم که این نوع پس انداز از گردانه هوشمند زندگی امروز ما خارج شده است و انجام پس انداز به شکل سنتی نه تنها هیچ فایده‌ای ندارد بلکه می‌توان <a href="https://kiandigital.com/blog/Zpo-%D8%A7%D8%B1%D8%B2%D8%B4-%D8%B2%D9%85%D8%A7%D9%86%DB%8C-%D9%BE%D9%88%D9%84-%DA%86%DB%8C%D8%B3%D8%AA-%D9%88-%DA%86%D9%87-%DA%A9%D8%A7%D8%B1%D8%A8%D8%B1%D8%AF%DB%8C-%D8%AF%D8%A7%D8%B1%D8%AF%D8%9F"><strong>ارزش زمانی پول</strong></a> را به شدت کم کند و آن را در مقابل تورم تبدیل به هیچ کند. واقعیت این است که بسیاری از ما پس انداز می‌کنیم. اما هیچ کدام به خاطر ندانستن قوانین پس انداز نمی‌توانیم تلاش‌مان برای پس انداز را به نتیجه موثر برسانیم.</p><p style="text-align:justify;"> </p><figure class="image"><a href="https://kiandigital.com/app"><img src="https://blog.kiandigital.com/media/4ea34036-9eac-4aca-ac66-99bbd673556f_ThuJul152021.jpg" alt="قوانین پس انداز"></a></figure><h2 style="text-align:justify;"> </h2><h2 style="text-align:justify;">قانون اول، دریافت عوارض از ورود و خروج پول</h2><p style="text-align:justify;">هر کدام از ما برای پولی که وارد زندگی‌مان می‌شود برنامه مشخص شده‌ای داریم. اگر بخواهیم خودمانی‌تر بگوییم باید از این جمله که قبل از ورود پول به چرخه خرج و برج‌مان چاله‌های موردنظر کنده شده است استفاده کنیم. طبیعی است که درآمد برای برآورده کردن نیازها و خواسته‌های‌مان است. اما قوانین پس انداز به وجود یک صافی یا همان فیلتر در زمان ورود و خروج درآمد به خانه و زندگی‌مان اشاره می‌کند. از هر میزان پولی که وارد زندگی‎‌مان می‌شود باید عوارضی بگیریم! به این معنا که هر چه قدر هم که خرج روی دوش‌مان سنگینی می‌کند باز هم باید مقداری از پول را برای پس انداز کنار بگذاریم. اما باید دقت داشته باشیم که این عوارضی در جایی قرار بگیرد که بتوانیم به کمک آن ارزش پول خود را حفظ کنیم. برای این که خیال راحتی از نوع پس اندازمان داشته باشیم بهتر است پول را در <a href="https://kiandigital.com/fund"><strong>صندوق های سرمایه گذاری</strong></a> قرار دهیم تا در مقابل تورم ارزش پول‌مان حفظ شود.</p><h2 style="text-align:justify;">قانون دوم، تعیین نرخ پس انداز</h2><p style="text-align:justify;">مشخص است که تعیین نرخ برای پس انداز از همان گام اول کار دشواری است. پس انداز از نظر بسیاری از افراد کار جذابی به نظر نمی‌رسد؛ بنابراین باید تلاش کنیم تا به مرور زمان به نرخ پس انداز مشخص – به عنوان مثال 10 درصد از درآمد ماهیانه – برسیم و این میزان پس انداز را برای همیشه به عادت تبدیل کنیم. این که چطور می‌توان به نرخ پس انداز مشخص دست پیدا کرد و به آن پایبند بود باید از درصدهای کم شروع کرد. همان‌طور که در باشگاه به ورزش می‌پردازیم و از وزنه‌های کم شروع می‌کنیم و کم کم به طرف تمرین‌های سنگین‌تر می‌رویم در عادت پس انداز کردن هم باید به همین شکل عمل کنیم. افراط در پس انداز و کنار گذاشتن بخش عمده درآمد ماهیانه بعد از مدتی ما را از این کار زده می‌کند.</p><h2 style="text-align:justify;">قانون سوم، زندگی به سبک تورمی</h2><p style="text-align:justify;">یک لحظه به نقش تورم فکر کنیم و با خود مرور کنیم که چگونه بر زندگی ما تاثیر می‌گذارد. همه قیمت‌ها بالا می‌رود و هزینه زندگی ما نیز به مراتب گران‌تر از قبل می‌شود. حال تصور کنیم که در اوضاع نابسامان و تورمی، ما نیز به سبک تورمی زندگی خود را اداره کنیم؛ یعنی وقتی درآمدمان بالا می‌رود به همان میزان هزینه زندگی خود را بالا ببریم. با چنین عملی می‌توان مطمئن بود که هیچ وقت نمی‌توانیم پس انداز داشته باشیم. بسیاری از مواقع با خود فکر می‌کنیم که افزایش هزینه به خاطر تغییر شرایط اقتصادی است. در حالی که می‌تواند سبک زندگی تورمی ما باعث و بانی بالا رفتن هزینه‌های زندگی ما باشد. ساده‌ترین راه برای مهار تورم در سبک زندگی این است که به مشخص کردن نرخ پس انداز به عنوان یکی از قوانین پس انداز عمل کنیم.</p><h2 style="text-align:justify;">قانون چهارم، تفاوت میان پس انداز و سرمایه گذاری</h2><p style="text-align:justify;">یکی از عمده قوانینی که باید در میان دیگر قوانین پس انداز در ذهن ما جاودانه شود این است همیشه تفاوت میان پس انداز و <a href="https://kiandigital.com/investment">سرمایه گذاری</a> را در ذهن داشته باشیم. متاسفانه بسیاری از افراد تصور می‌کنند که فرقی میان پس انداز و سرمایه گذاری نیست. درست است که هم پس انداز و هم سرمایه گذاری به پول نیاز دارند اما پس انداز همیشه به همان پول اصلی با نرخ اندکی سود در حساب‌های بانکی ختم می‌شود. این در حالی است که سرمایه گذاری مقدار پول اصلی ما است که وارد یک زمینه سرمایه گذاری می‌شود و در مقابل تورم، ارزش خود را حفظ می‌کند.</p><h2 style="text-align:justify;">قانون پنجم، قدرت خرید مهم تر از پس انداز بیش تر</h2><p style="text-align:justify;">یکی دیگر از قوانین پس انداز برای پی بردن به اهمیت قدرت خرید تنظیم شده است. این سوال را به خود پاسخ دهیم؛ پولی که امروز می‌توانیم با آن خرید کنیم، آیا در آینده هم به همان قدرت خرید باقی خواهد ماند؟ بی شک همه ما می‌دانیم که پاسخ این سوال چیست؟ بنابراین این نکته مهم است که بدانیم قدرت خرید ما از این که بتوانیم بیش‌تر پس انداز کنیم واجب‌تر است؛ بنابراین راه ما دوباره به سرمایه گذاری ختم می‌شود. بهتر است پس انداز طولانی مدت را به سرمایه گذاری طولانی مدت تبدیل کنیم.</p><h2 style="text-align:justify;">قانون ششم، پس انداز خودکار</h2><p style="text-align:justify;">یکی از کارهایی که در طول زندگی روزمره‌مان برای سهولت بیش‌تر و به دست آوردن تمرکز بر کارهای ضروری‌تر انجام می‌دهیم پرداخت اقساط خود به صورت خودکار است. به عنوان مثال ما باید هر ماه در یک روز مشخص قسط وام خود را پرداخت کنیم. به همین خاطر از بانک تقاضا می‌کنیم در موعد مقرر از حساب ما به اندازه قسط هر ماهه از حساب‌مان پرداخت انجام دهد. چه خوب است که این قانون را به عنوان یکی از قوانین پس انداز قرار دهیم و برای پس انداز با خود قرار بگذاریم که باید از دیدن کل درآمد ماهیانه‌مان 10 درصد از آن را پس انداز کنیم.</p><p style="text-align:justify;"> </p><p style="text-align:center;"><a href="https://kiandigital.com/blog/XMe-%DA%86%D8%B7%D9%88%D8%B1-%D8%A7%D8%B2-%D8%B1%D8%B4%D8%AF-%D8%A8%D9%88%D8%B1%D8%B3-%D8%AC%D8%A7-%D9%86%D9%85%D8%A7%D9%86%DB%8C%D9%85%D8%9F"><strong>بیشتر بخوانید: چطور از رشد بورس جا نمانیم؟</strong></a></p><p style="text-align:center;"> </p><h2 style="text-align:justify;">نتیجه گیری</h2><p>قوانین پس انداز به ما کمک می‌کنند تا به صورت ساختارمند به پس انداز هوشمند بپردازیم و راه سرمایه گذاری را به طور درست و دقیق انجام دهیم. این قوانین، تضمینی برای آینده بهتر و به دست آوردن آزادی مالی تنظیم شده‌اند.</p>

قوانین پس انداز برای آینده مالی بهتر لازم است. قوانین چه نوشته و چه نانوشته می توانند مسیرهای انحرافی را از مسیر اصلی سرمایه گذاری نشان مان دهند

پرسودترین بازار هفته اول مهر 1401

سرمایه پایه چیست و چرا اهمیت دارد؟

کارنامه بازارها در نیمه اول سال 1401

پرسودترین بازار سرمایه گذاری هفته آخر شهریور 1401

پرسودترین بازار هفته اول مهر 1401

سرمایه پایه چیست و چرا اهمیت دارد؟

کارنامه بازارها در نیمه اول سال 1401

پرسودترین بازار سرمایه گذاری هفته آخر شهریور 1401

ادامه سرمایه‌گذاری

گزارش‌های تحلیلی سرمایه‌گذاری

پرسودترین بازار هفته اول مهر 1401

پس‌انداز و بودجه‌بندی

چرا نباید پول نقد پس انداز کنیم؟